БКС Экспресс

18 Jun 2024 08:30

💎 #УтреннийЭкспресс отправляется!

Слушайте наш новостной подкаст каждый будний день в 9:30 в телеграм-канале БКС Экспресс.

И читайте текстовую версию в Дзене.

БКС Экспресс

17 Jun 2024 20:14

Дождливый день на Мосбирже

• Российский рынок — развернулся, но не смог найти повод для роста.

• Рубль укрепляется вопреки санкциям.

• Индекс гособлигаций RGBI переписал минимум с марта 2022 г.

• Лидеры: СПБ Биржа (+6,52%), ПАО «Яковлев» (+4,19%), РусГидро (+2,18%).

• Аутсайдеры: Россети Урал (-3,4%), Распадская (-3,16%), АФК Система (-3,10%).

Подробный обзор дня:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/itogi-torgov-dozhdlivyi-den-na-mosbirzhe

БКС Экспресс

17 Jun 2024 17:21

ОФЗ на минимумах. Что готовит предстоящая неделя

Росстат опубликовал неутешительные данные по майской инфляции. В ответ на это индекс гособлигаций RGBI обновил минимумы с марта 2022 г. Возросла вероятность повышения ключевой ставки в июле. Начинать ли подготовку к этому событию, за чем следить в ближайшее время и на какие инструменты обратить внимание, читайте в материале.

https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/ofz-na-minimumakh-chto-gotovit-predstoiashchaia-nedelia

БКС Экспресс

17 Jun 2024 13:44

🔄 «Инвестпалата»: санкции против Мосбиржи не окажут влияния на обмен активами

«ООО "Инвестиционная палата" не хранила доллары в НКО НКЦ АО и НКО АО НРД, в связи с чем введенные ограничения в отношении группы "Московская биржа" не повлияли на активы клиентов», — говорится в сообщении.

Как уточнили РБК Инвестициям в пресс-службе компании, являющейся организатором торгов в рамках обмена заблокированными активами, санкции против торговой площадки и ее дочерних структур «не окажут существенного влияния на выкуп нерезидентами заблокированных иностранных ценных бумаг россиян», поскольку НРД еще до начала сделки находился под санкциями Евросоюза.

Уточняется, что перемещение иностранных бумаг будет происходить внутри депозитарной инфраструктуры РФ в соответствии с российской нормативной базой. Поэтому покупатели-нерезиденты не будут взаимодействовать с НРД напрямую ни на этапе выкупа, ни при переводе бумаг в иностранный депозитарий.

«НРД не взимает комиссии за расчеты в рамках процедуры выкупа иностранных ценных бумаг. Это должно предоставить иностранным инвесторам дополнительный комфорт с точки зрения соблюдения санкционного регулирования», — добавили в компании.

БКС Экспресс

17 Jun 2024 12:02

Ключевые события недели

Дивидендные отсечки, резюме Банка России и выходной в США:

https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/kliuchevye-sobytiia-nedeli-dividendnye-otsechki-reziume-banka-rossii-i-stavka-banka-anglii

БКС Экспресс

17 Jun 2024 08:30

💎 #УтреннийЭкспресс отправляется!

Слушайте наш новостной подкаст каждый будний день в 9:30 в телеграм-канале БКС Экспресс.

И читайте текстовую версию в Дзене.

БКС Экспресс

16 Jun 2024 13:58

Чтобы быстро находить нужные акции, инвесторы используют скринеры ✅

С их помощью можно быстро находить акции, которые подходят под заданные инвестором параметры👌

В приложении БКС Мир инвестиций вы найдете этот функционал в разделе «Скринеры».

В нем можно отфильтровать акции по валюте, сектору экономики, финансовым показателям, мультипликаторам и т. д. и получить список бумаг 📋

Созданные подборки можно сохранять и делиться ими в социальных сетях, мессенджерах 🤳

➕Кроме того, в Скринерах представлены три готовые подборки:

🔹 Голубые фишки (ликвидные акции крупных компаний с долгой историей, которые хорошо подходят для консервативных долгосрочных вложений)

🔹Высокие дивиденды (акции компаний, которые регулярно платят высокие дивиденды)

🔹 Недооцененные компании (акции, которые сейчас могут стоить дешевле своей справедливой цены)

Подробнее о том, как Скринеры помогают инвесторам (начинающим и опытным), читайте в курсе «Как сравнивать компании» ↘️

#Обучение

БКС Экспресс

15 Jun 2024 08:50

Главное за неделю. Куда курс держишь?

Темой недели стали санкции — под новые ограничения США попали Мосбиржа и входящие в ее группу НКЦ и НРД. Инвесторы стали задаваться вопросами: что теперь будет с курсом, как будут исполняться расчеты по валютным фьючерсам и скажутся ли меры на рынке акций?

Рассказываем коротко о том, что обсуждалось на этой неделе — вдруг вы что-то пропустили:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/glavnoe-za-nedeliu-kuda-kurs-derzhish

БКС Экспресс

14 Jun 2024 19:32

🔝Звездные бумаги в «Профите» — что обсуждали инвесторы на этой неделе

1️⃣ Газпром

Газпром сохраняет первенство в нашем рейтинге 6 неделю подряд. На этой неделе стало известно, что крупнейший немецкий импортер газа Uniper решил расторгнуть долгосрочные контракты на поставки российского газа с компанией «Газпром экспорт». Если вчера акции открылись с гэпом вниз, то по итогам торговой сессии выросли на 1,79%, впервые за три недели закрыв день большой белой свечой.

Динамика за неделю: -0,7%

2️⃣ ВТБ

На годовом собрании 7 июня было принято решение увеличить номинал акций ВТБ с 1 коп. до 50 руб. Аналитики БКС отмечают, что это позитивное событие для сентимента, так как обратный сплит акций облегчит расчеты, но в целом считают новость нейтральной.

Динамика за неделю: -0,7%

3️⃣ Мосбиржа

На этой неделе Московская биржа закономерно в топе обсуждений. Последние дни инвесторы в «Профите» активно обсуждают влияние новых санкций на дальнейшие перспективы оператора торгов. По итогам торгов 13 июня акции отыграли включение эмитента в санкционный список, несмотря на падение в моменте более чем на 16%. Сегодня акции открылись с гэпом вниз на 5,3%, так как вчера в акциях прошла дивидендная отсечка.

Динамика за неделю: -3,4%

💎 Кликайте на название компании и присоединяйтесь к обсуждению этих и других акций в «Профите». А здесь вы найдете еще две бумаги, которые на этой неделе вызвали повышенный интерес у инвесторов.

БКС Экспресс

14 Jun 2024 17:46

↪️ Обыкновенные акции МД Медикал начнут торговаться на Мосбирже с 17 июня

Московская биржа сообщила, что в понедельник, 17 июня, начнутся торги акциями МКПАО МД Медикал Груп в связи с завершением конвертации ценных бумаг после редомициляции эмитента.

Торговый код — MDMG
ISIN — RU000A108KL3

С 16 мая Мосбиржа ограничивала торги расписками MD Medical Group. Последний торговый день в «стакане Т+1» был назначен на 22 мая 2024 г. Расчеты по сделкам завершились 25 мая.

В августе 2023 г. акционеры компании одобрили редомициляцию с Кипра в САР острова Октябрьский. В ноябре MD Medical получила статус первичного листинга на Московской бирже.

БКС Экспресс

14 Jun 2024 16:54

🔍 Где теперь следить за валютным курсом

Торги в парах с долларом и евро на Московской Бирже были остановлены после того, США ввели блокирующие санкции против Мосбиржи и входящих в ее группу НКЦ и НРД. Рассказываем, как в текущих условиях отслеживать актуальный курс доллара.

Официальный курс ЦБ

ЦБ РФ ежедневно устанавливает курсы валют на заданную дату и публикует их на своем официальном сайте.

Ранее базой для расчета служили результаты торгов на биржевом рынке, но ввиду санкций данный способ теперь недоступен. В текущих условиях ЦБ будет рассчитывать курс на основе данных с внебиржевых торгов. Согласно комментариям регулятора, уже в мае доля внебиржевого рынка в общем объеме торгов составила 58%, поэтому «новый» курс будет репрезентативен.

Именно на него ориентируются в расчетах фьючерсы, и другие финансовые инструменты.

Курс БКС Банк

Узнать актуальный курс на покупку и продажу валюты, а также совершить конверсионные операции можно в приложении БКС Банка и в личном кабинете.

Фьючерсы

Еще одним способом определения курса доллара к рублю являются фьючерсы на торговую пару доллар-рубль.

Актуальных фьючерса два:

• Фьючерс доллар/рубль – ближайший контракт июньский (SiM4). Контракт отражает цену $1000 в рублях, поэтому для расчета рублевого курса $1, следует поделить стоимость контракта на 1000.

• Вечный фьючерс – однодневный фьючерсный контракт с автопролонгацией – USDRUBF.

Важно: Поскольку фьючерсы являются биржевыми инструментами, то их цена определятся балансом спроса и предложения, в связи с этим расчетные цены при приведении могут разниться.

Forex

Следить за динамикой курса можно и на рынке Forex. Так как это не биржевой рынок, здесь у разных источников котировки немного отличаются. Один из вариантов представлен в частности на сайте БКС Экспресс по инструменту USD/RUB.

Кросс-валютные курсы

Рассчитать курс доллара к рублю можно при помощи кросс-валютных пар FOREX. Например, отталкиваясь от курса USD/CNY, но с поправкой на биржевой курс CNY/RUB_TOM.

Пример:

Актуальный курс USD/CNY – 7,2559, а курс CNY/RUB_TOM 12,1695. Таким образом, чтобы получить курс USD/RUB, необходимо перемножить котировки USD/CNY на CNY/RUB_TOM.

USD/RUB = 7,2559 * 12,1695 = 88,30

БКС Экспресс

14 Jun 2024 13:49

​​🔍 Что шортят и покупают с плечом клиенты БКС. Телекомы входят в топ

Биржевые механизмы позволяют покупать активы на большую сумму, чем есть у вас на счете, и получать дополнительную прибыль. А еще зарабатывать не только на росте акций, но и на снижении. Как бы ни вел себя рынок в целом, отдельные бумаги продолжают дорожать и дешеветь на десятки процентов.

Как зарабатывают на этом клиенты БКС Мир инвестиций, рассмотрим в текущем обзоре.

Покупка с плечом

Покупка с плечом позволяет увеличивать сумму вложений, когда собственных средств в моменте не хватает для получения приемлемого результата по прибыли. Например, вы видите в бумаге потенциал роста 7–10%. Используя плечо, можно увеличить количество покупаемых акций — в итоге получить уже не 7–10%, а 15–20%, сыграв на краткосрочном движении.

Игра на понижение

Продажа акций с плечом работает зеркально. Например, продаем АЛРОСА по 75 с целью выкупить у брокера обратно по 65. Ставка риска — 20%, то есть можем зашортить в 5 раз больше, чем имеем. Предположим, 1000 штук будут проданы за 75 тыс. руб., обратная покупка обойдется в 65 тыс. Итого 10 тыс. прибыли при вложенных 15 тыс. Это 67% со сделки.

Маржинальное кредитование

Вышеупомянутые сделки с плечом и игра на понижение — маржинальные сделки — совершаются с привлечением временно свободных средств и активов брокера, за которые он взимает плату в пользу других клиентов, а также за свои услуги. Подробнее о том, как зарабатывать с использованием маржинального кредитования и ставок риска, читайте в специальном материале.

Что шортят и покупают с плечом клиенты БКС

Фиксируем предпочтения участников рынка на конец первой недели июня после прошедшей коррекционной волны на российском рынке, которую провоцировал рост процентных ставок, обозначенные налоговые реформы.

Как и в мае, в фаворитах у трейдеров остаются акции банков и портов. Компанию им на этот раз составили консервативные бумаги телекомов. Высокая дивдоходность МТС очевидным образом поддерживает акции перед отсечкой, до которой еще месяц. Менеджмент Ростелекома в конце мая сообщил, что направил предложение в правительство по дивидендам.

Сбер, ВТБ и ТКС сохраняют высокие позиции. По мнению аналитиков БКС финсектор среди других имеет наибольший потенциал роста.

Среди потенциальных аутсайдеров знакомые все лица: энергетические ОГК-2, РусГидро, застройщик ЛСР, ритейлер М.Видео.

За рамками топа отметим серьезные изменения в акциях Магнита. Соотношение маржинальных лонгов и шортов в бумаге составило 53% к 47% против 75% к 25% ранее. Вероятно, это реакция на рекомендованные дивиденды, размер которых разочаровал инвесторов.

Соглашаться с такой позицией по данным бумагам или нет — решать только вам. Зато это хорошая пища для размышлений в дополнение к аналитике БКС. Кто вы — бык или медведь? Решайте и присоединяйтесь.

👍 Бесплатный шорт на три месяца

Если вы совершите сделку шорт до 30 июня 2024 г., то три месяца после этого сможете открывать короткие позиции без платы за перенос. Максимальная сумма сделок в рамках акции — 10 млн руб. Шортить можно российские и квазироссийские ценные бумаги на Мосбирже. Акция действует: для новых клиентов БКС, для клиентов с активами менее 1 тыс. руб., а также для тех, кто не совершал сделок переноса маржинальных позиций в период с 1 февраля по 18 сентября 2023 г.

Узнать подробности

*Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

БКС Экспресс

14 Jun 2024 10:51

🤖 Яндекс создаст отдельный бренд для роботов-доставщиков и беспилотных авто

Яндекс собирается сделать отдельный бренд для проектов, связанных с роботами-доставщиками и беспилотными автомобилями, пишет ТАСС со ссылкой на источник.

Направление планируется развивать под брендом «Автономный транспорт». Как уточняет издание, компания уже подала заявку на такой товарный знак в Роспатент. Данное направление будет отвечать за разработку программного обеспечения, а также создание беспилотных автомобилей и роботов.

«Это все делается в Москве. ПО и большинство компонентов разработаны внутри Яндекса», — пояснил источник.

БКС Экспресс

14 Jun 2024 09:27

Московская биржа: не видим сильного негатива от санкций

По нашим оценкам, санкции США против Мосбиржи потенциально могут привести к потере до 4% комиссионных доходов и до 2% выручки компании. Допускаем, что объемы торгов на валютном рынке снизятся.

Главное

• Основной удар придется на валютный рынок — 25% объемов торгов. Этот сегмент может потерять до трети объемов торгов. Не ожидаем существенного эффекта для остальных сегментов.

• Оценка финансового эффекта отражает спад объемов валютного рынка. До 4% комиссионных доходов и до 2% выручки за I квартал 2024 г. по МСФО. Не видим рисков для чистого процентного дохода — 57% выручки.

• Сохраняем «Негативный» взгляд на акции компании.

• Мосбиржа под санкциями, это несет средние риски для бизнес-модели.

В деталях:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/moskovskaia-birzha-ne-vidim-sil-nogo-negativa-ot-sanktsii

БКС Экспресс

14 Jun 2024 07:38

Прогнозы и комментарии. Реакция на санкции

Российский рынок проявил стойкость после нового раунда санкций со стороны США и Великобритании. Подробнее об инфраструктурных последствиях санкций читайте здесь.

Резкое снижение рынка акций на старте торгов четверга было полностью выкуплено по индексу МосБиржи. Обороты конечно были высокими, превысив 108 млрд руб. по бумагам состава индекса, но в мае были дни и с более экстремальными показателями.

Едва ли в первые минуты торгов можно было полагать, что индексы выйдут в плюс в эту же сессию. Технически ситуация по индексу демонстрирует резкий отскок в диапазоне 3000–3300. К его верхней границе теперь может стремиться индекс, с учетом позитивных сигналов RSI на дневном таймфрейме. Локальной преградой выступит 200-дневная скользящая средняя вблизи 3200.

Аналитики БКС сделали отдельный материал о влиянии санкций на разные сектора.

Банк России и Мосбиржа, сообщили, что с 14 июня на валютном рынке и рынке драгоценных металлов, а также на срочном рынке торги будут проводиться с 9:50 МСК. Торги на фондовом и денежном рынках проводятся по стандартному расписанию.

Оцениваем ближайшие перспективы в утреннем материале:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/prognozy-i-kommentarii-reaktsiia-na-sanktsii

БКС Экспресс

18 Jun 2024 07:50

Прогнозы и комментарии. Навес продаж

• Индекс МосБиржи потерял процент — предложение бумаг на рынке от некредитных финансовых организаций и нерезидентов, видимо, по-прежнему превышает спрос на акции от системообразующих банков и розничных инвесторов. Навес продаж придется переварить — вопрос времени.

• Бумаги в фокусе: лучше рынка — «префы» Сургутнефтегаза и ВТБ, а хуже — Ростелеком и Сегежа. Оценим кульбит акций «Мать и дитя».

• Рубль продолжил активное укрепление: биржевой юань потерял свыше 1,5%, контракты на доллар и евро рухнули на 2%. На фоне валютных барьеров инвалюты падают к значениям годичной давности, и факторов девальвации нацвалюты как не было, так и нет.

• На внешнем контуре очередные исторические максимумы в индексах США. В Азии преимущественно покупки бумаг. Перед стартом европейской сессии акций формируется позитивный биржевой фон. А российский рынок вынужден ждать исчерпания технических продаж — и лишь потом может резко вверх.

• На сырьевом рынке нефть Brent ожидаемо обновила максимумы мая — баррель уже был выше $84,5 и после техничного отката может быть еще дороже. В золоте консолидация над $2320 — затишье завершится сильным движением, а технические поддержки и сопротивления определены. Газ NG планово прокалывал $2,8, но вернулся на уровень — пока все же недостаточно условий для перезахода в лонг.

Оцениваем ближайшие перспективы в утреннем материале:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/prognozy-i-kommentarii-naves-prodazh

БКС Экспресс

17 Jun 2024 18:02

🆚 Битва Титанов продолжается!

Для тех, кто пропустил — 3 июня в «Профите» стартовал инвестиционный поединок, в котором инвесторы сражаются с аналитиками.

Совместными усилиями инвесторы собрали портфель, который до конца августа будет бороться в доходности с портфелем аналитиков.

Текущие результаты складываются не в пользу инвесторов: -3,19% («фиолетовый» портфель) vs -0,88% (портфель аналитиков).

Сейчас инвесторы голосуют за пересмотр акций в портфеле «Профита», чтобы догнать аналитиков и увеличить шансы на победу. Текущее голосование продлится до 18 июня 23:59 мск. Нажимайте на кнопку, читайте подробности и присоединяйтесь к поединку!

🎁 Напоминаем, что самые активные участники ежемесячно будут получать призы, а особые счастливчики на финише получат главный приз!

БКС Экспресс

17 Jun 2024 14:16

Дивидендный сезон 2024. Медиана

Весенне-летний дивидендный сезон длится с мая по июль — именно в это время проходят дивидендные отсечки по акциям многих компаний. Размеры дивидендных выплат при этом, как правило, являются самыми высокими, поскольку среди акционеров распределяется прибыль за прошедший календарный год.

В этом материале мы собрали прошедшие и ближайшие дивидендные отсечки, а такжеТоп-10 акций по дивидендной доходности:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/dividendnyi-sezon-2024-mediana

БКС Экспресс

17 Jun 2024 12:31

Плато добычи на «Сахалине – 2» увеличено — позитив для Газпрома

Добыча газа на Лунском месторождении «Сахалина – 2» должна остаться на плато до 2033 г., цитирует Интерфакс менеджмент проекта в последнем номере журнала «Газовая промышленность». Представители Газпрома также назвали несколько потенциальных источников долгосрочных поставок газа для проекта. В первую очередь это гигантское Южно-Киринское месторождение Газпрома на шельфе Сахалина или, возможно, Аяшкинский лицензионный участок Газпром нефти.

💎 Мнение аналитиков БКС Мир инвестиций

Ожидаем производство свыше 10 млн т в год СПГ на «Сахалине – 2» не один десяток лет. Работающие заводы СПГ очень ценны, при правильном обслуживании они могут работать десятилетиями. Поскольку в районе проекта газа очень много, мы уже сейчас рассчитываем, что в обозримом будущем завод будет работать на полную мощность. Расширение плато добычи на Лунском участке — хорошая новость. Газпром получает больше времени для ввода в эксплуатацию альтернативных источников газа и при этом относительно дешевый источник углеводородов.

«Сахалин – 2» — существенный вклад в чистую прибыль Газпрома. В марте Газпром неожиданно получил 27,5%-ную долю в проекте вместо НОВАТЭКа. После закрытия сделки доля Газпрома достигнет 77,5%. Даже 50%-ная доля в «Сахалине – 2» давала Газпрому около $1 млрд в год до уплаты налогов (до $2 млрд в 2022 г.).

Учитывая снижение экспорта Газпрома в Европу и временно высокую налоговую нагрузку, проект, вероятно, будет приносить Газпрому около 9% EBITDA в 2024 г. и 2025 г. В долгосрочной перспективе доля «Сахалина – 2» в EBITDA снизится до около 5%, поскольку после 2025 г. истечет срок действия дополнительного НДПИ в размере 600 млрд руб. в год. Однако проект по-прежнему будет вносить значительный вклад на уровне чистой прибыли компании.

Объем производства СПГ на «Сахалине – 2» (+5–9% к будущей EBITDA) останется на уровне 10 млн т или выше как минимум до 2033 г, хотя мы ожидаем, что плато будет сохраняться не менее 10 лет. Акции Газпрома («Нейтральный» взгляд) с учетом «Сахалина – 2» торгуются с мультипликатором P/E 4,5x 2024п-25п, на 1% выше долгосрочных средних значений.

БКС Экспресс

17 Jun 2024 09:32

💸 ГОСА Татнефти признано несостоявшимся

ГОСА Татнефти, прошедшее 14 июня, признано несостоявшимся из-за отсутствия кворума, следует из сообщения на сайте раскрытия информации.

Повторное ГОСА пройдет 27 июня.

В конце апреля совет директоров Татнефти рекомендовал выплатить по 25,17 руб. на каждый тип акций в качестве финальных дивидендов за 2023 г.

БКС Экспресс

17 Jun 2024 07:36

Прогнозы и комментарии. На рынке явный фаворит

• Очень волатильная торговая неделя завершилась обнадеживающе — индекс МосБиржи переварил санкции, и технически выкуп глубокой просадки намекает на дальнейшее локальное восстановление рынка акций.

• Бумаги в фокусе: самые устойчивые акции в эпоху турбулентности широкого рынка и абсолютные чемпионы доходности 2024 — Аэрофлот. Разберем также ситуацию в акциях ФСК-Россети, НОВАТЭКа, Газпрома и Московской биржи.

• Для рубля биржевым ориентиром остался китайский юань. А на внебирже в долларе и евро официальный курс токсичных валют задает ЦБ. Ожидания девальвации нацвалюты вряд ли оправдаются и далее.

• На внешнем контуре нейтральная динамика американских индексов в области исторических максимумов. Азиатская биржевая неделя начинается со снижения. Открытие европейских рынков состоится без энтузиазма. А вот российский рынок по позитивной тенденции способен продвинуться еще выше.

• На сырьевом рынке нефть Brent за неделю +3,5%, баррель курсирует у $82,5, весенний нисходящий тренд пал, а технически это повод краткосрочно сходить выше $84. Золото стабилизируется над $2320: на унцию сильно давит подросший доллар DXY на фоне изменения прогнозов ФРС по ставке, но это временно. Газ NG на прошлой неделе взлетал на максимумы года: отлично отработан паттерн на лонг, активные трейдеры могли зафиксировать свыше +15%, а сейчас откат волатильного фьючерса к $2,8.

Оцениваем ближайшие перспективы в утреннем материале:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/prognozy-i-kommentarii-na-rynke-iavnyi-favorit

БКС Экспресс

15 Jun 2024 15:01

💎 Санкции! Что с акциями и рублем? Главное за неделю уже на YouTube

Их ждали — и они пришли. Да, речь про санкции США против Мосбиржи. Как они повлияют на курс? И что будет с российскими акциями? На главные вопросы этой недели отвечает Максим Шеин, директор по работе с состоятельными клиентами УК БКС, в новом выпуске «Без плохих новостей».

Также в видео:
— важные новости российских компаний;
— новые макроданные;
— ответы на вопросы зрителей.

А еще подводим итоги конкурса, анонсируем следующий и дарим подарки.

Смотреть БПН: https://youtu.be/J2hKssbvf_E

Текстовая версия: https://dzen.ru/a/Zm2Krubbcy-O69X0

БКС Экспресс

14 Jun 2024 20:30

Продолжаем уверенно восстанавливаться

• Российский рынок в начале торгов вернулся к поступательному росту и закрылся вблизи дневной вершины в хорошем плюсе, несмотря на неоднозначные сигналы от сырьевого и валютного факторов.

• Рубль совершил несколько разнонаправленных движение с затухающей амплитудой, закончив пятницу в умеренном плюсе к юаню.

• Котировки ОФЗ после трех сессий снижения сумели повыситься, правда, индекс гособлигаций RGBI вслед за стартовым рывком вверх растерял более половины дневных достижений.

• Лидеры: Аэрофлот (+5,6%), Россети (+4,56%), ЛСР (+4,55%), ДВМП (+3,42%).

• Аутсайдеры: Россети Урала (-15,5%), Мосбиржа (-3,65%), ЭсЭфАй (-2,58%).

Подробный обзор дня:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/itogi-torgov-prodolzhaem-uverenno-vosstanavlivat-sia

БКС Экспресс

14 Jun 2024 19:02

🔝 Лидеры недельного роста и падения

К середине пятничных торгов индекс МосБиржи (IMOEX2) демонстрирует недельный спад величиной около 2%. Таким образом, за последние дни отечественный рынок акций умеренно понизился. Как обычно, отдельные бумаги существенно отклонились от общей тенденции.

Ликвидные акции с самым сильным недельным изменением стоимости приведены в таблице.

Подробнее о каждом эмитенте, а также таргеты аналитиков БКС по бумагам — в статье: https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/1718373136-lidery-nedel-nogo-rosta-i-padeniia

БКС Экспресс

14 Jun 2024 17:13

🖋 Записки инвестора. Что держать в фокусе?

«Записки инвестора» — еженедельная рубрика для быстрого погружения в рынок. Мы выделяем самые важные события, за которыми стоит следить — и вы можете пробежаться по ним буквально за пару минут.

https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/1718359910-zapiski-investora-chto-derzhat-v-fokuse

БКС Экспресс

14 Jun 2024 15:44

⚡ Лидеры и аутсайдеры сектора электроэнергетики: предварительные итоги полугодия

До окончания первого полугодия остается всего пара недель, а значит, пришло время подводить итоги. Сегодня рассмотрим подробнее представителей сектора электроэнергетики.

До окончания первого полугодия остается всего пара недель, а значит, пришло время подводить итоги. Сегодня рассмотрим подробнее представителей сектора электроэнергетики.

Среднее по отрасли
Сперва проанализируем динамику секторального индекса MOEXEU с 11 декабря 2023 г. по 10 июня 2024 г. Фактически мы будем рассматривать период с декабрьской коррекции по коррекцию текущую.

Индекс сектора электроэнергетики за полгода показал доходность, сопоставимую с индексом МосБиржи. Однако в периоды роста рынка он все-таки взлетал повыше основного бенчмарка. Объясняется это тем, что в его составе, во-первых, много дивидендных бумаг, а, во-вторых, бумаг низколиквидных, которые умеют демонстрировать чудеса волатильности.

Основной вес в индексе принадлежит ФСК-Россети, Интер РАО, Мосэнерго, Юнипро, Ленэнерго-ап.

🔝Лидеры и аутсайдеры

В топ-5 прибыльных акций сектора попали:

• Россети Урал
• Россети Волга
• Ленэнерго–ап
• ТГК-2
• Россети Центр и Приволжье

В числе аутсайдеров:

• ОГК-2
• РусГидро
• ФСК-Россети
• Интер РАО
• ЭЛ5-Энерго

Подробнее о каждом эмитенте и цели по бумагам:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/lidery-i-autsaidery-sektora-elektroenergetiki-predvaritel-nye-itogi-polugodiia

БКС Экспресс

14 Jun 2024 12:37

Мосбиржа после санкций США остановила торги долларом и евро.

БКС Экспресс

14 Jun 2024 09:53

📂 Самолет — рост продаж ускорился

Самолет опубликовал операционные результаты за 5 месяцев 2024 г. на основе управленческой отчетности.

• Несмотря на высокие процентные ставки, продажи за 5 месяцев 2024 г. показали хорошую динамику, достигнув 132,5 млрд руб. (+66% год к году (г/г)) и 607,3 тыс. кв. м (+34% г/г).

В мае рост продаж ускорился до 88% г/г (32,9 млрд руб.). Относим это ускорение к окончанию льготной ипотечной федеральной программы в июле 2024 г. Хорошую поддержку продажам оказал сохраняюшийся уровень цен.

• Доля ипотеки в продажах осталась высокой: 88% в мае, но 75% за 5 месяцев 2024 г. Компания в пресс-релизе отмечает, что наиболее востребованной программой остается семейная ипотека. Также Самолет совместно с банками прорабатывает программы для сохранения доступности ипотеки с учетом отмены льготной программы в июле 2024 г.

• Компания отмечает тенденции отложенного спроса и ожидает, что сформировавшийся навес спроса на рынке станет ключевым драйвером высоких продаж в IV квартале 2024 г. и в 2025 г. Самолет сохраняет планы по запуску проектов. Ранее компания раскрывала, что планирует запустить 48 проектов до конца 2025 г. в 12 регионах страны, а также значительно увеличить долю в одном из самых маржинальных рынков страны — в Москве.

💎 Мнение аналитиков БКС Мир инвестиций

Продажи за 5 месяцев 2024 г. выросли на 66% г/г, 132,5 млрд руб., немного замедлившись относительно I квартала 2024 г. В мае рост продаж ускорился до 88% г/г — позитивно. У нас «Позитивный» взгляд с учетом фокуса компании на масс-макрет и возможности поддерживать хороший рост продаж даже в условиях высоких процентных ставок. Акции Самолета торгуются с P/E 2024п 5,1х против исторического 11,3х.

БКС Экспресс

14 Jun 2024 08:30

💎 #УтреннийЭкспресс отправляется!

Слушайте наш новостной подкаст каждый будний день в 9:30 в телеграм-канале БКС Экспресс.

И читайте текстовую версию в Дзене.

БКС Экспресс

13 Jun 2024 20:51

Мощный отскок после санкционного провала

• Российский рынок открылся вниз из-за новых антироссийских санкций, обновив полугодовой минимум. Однако наши фондовые индикаторы быстро перешли к восстановлению и отыграли все серьезные потери сессии на фоне улучшения сырьевого фактора.

• Рубль в начале торгов резко укрепился и обновил двенадцатимесячный максимум к юаню, но затем стал планомерно сдавать позиции, растеряв весь большой плюс четверга.

• Котировки ОФЗ снизились третью сессию подряд, индекс гособлигаций RGBI вновь переписал недельный минимум.

• Лидеры: ПИК (+3,7%), РУСАЛ (+2,93%), Polymetal (+2,88%), Мечел-ап (+2,57%).

• Аутсайдеры: ЭсЭфАй (-4,23%), Мосбиржа (-3,07%), НОВАТЭК (-2,54%), Совкомфлот (-2,38%).

Подробный обзор дня: https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/itogi-torgov-moshchnyi-otskok-posle-sanktsionnogo-provala