🇷🇺 В РФ близка к запуску система страхования средств на ИИС

В России может заработать страхование средств на индивидуальных инвестиционных счетах (ИИС), пишут Известия.

Как сообщил изданию глава комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков, соответствующий законопроект согласован и будет принят в середине июля. При этом документ заработает только через полгода, но к концу 2025 г. средства физлиц будут под защитой.

Инициатива была принята Госдумой еще в 2017 г. Однако тогда власти не смогли договориться о том, как механизм будет работать, поясняют Известия.

На ИИС-3 будут страховаться средства на сумму 1,4 млн руб. При этом механизм не предполагает защиту потерь от падения стоимости бумаг и рыночных рисков. Уточняется, что брокеры и управляющие компании будут делать взносы в общий фонд, а в случает дефолта одного из профучастников именно из него граждане получат возмещение. В Минфине изданию пояснили, что отчисления для брокеров будут добровольными.

Почему инвесторы выбирают ИИС-3?

С ИИС-3 инвестор может торговать на особо выгодных условиях:

• Пополнять ИИС-3 можно на любую сумму без лимита в 1 млн руб. в год.

• Можно открыть одновременно до трех счетов ИИС-3 под разные стратегии в одном или нескольких брокерах.

• Можно одновременно получать сразу 2 вычета: возвращать до 88 000 руб. в год за пополнение и не платить налог на доход с инвестирования до 30 млн руб. в год.

• Можно досрочно и без потери права на налоговые вычеты снимать со счета средства для дорогостоящего лечения, например стоматологии.

Минимальный срок владения ИИС-3 — 5 лет.

Более подробно о преимуществах ИИС в БКС в материале.

🤳 Открыть и пополнить ИИС

Читать полностью…

🔖 ФАС проведет проверку в отношении Хэдхантера — что это значит для компании

ФАС оценил положение Хэдхантер как доминирующее и проведет проверку жалоб на сервис, пишет РБК со ссылкой на слова главы антимонопольной службы (ФАС).

По оценке службы, Хэдхантер занимает доминирующее положение в своем сегменте с долей порядка 57%.

Глава ФАС подчеркнул, что это доминирующее положение не означает наличие нарушений. При этом, по его словам, в ФАС поступают жалобы на Хэдхантер на дискриминационный подход к различным участникам рынка. Ведомство намерено их проверить с учетом доминирующего положения этого игрока.

В Хэдхантер прокомментировали РБК, что не получали официальных обращений от ФАС с конкретными претензиями. Хэдхантер пояснил, что политика компании строится на принципах равных возможностей для всех участников рынка, и готов предоставить регулятору все необходимые данные.

Мнение аналитиков БКС Мир инвестиций

Не видим значимого увеличения рисков для Хэдхантер в комментариях главы ФАС. Рынок может негативно отреагировать на новость. Однако, напомним, что ФАС уже много лет характеризует положение Хэдхантер на рынке как «доминирующее». Еще в 2019 г. служба оценила, что Хэдхантер имел коллективное доминирующее положение вместе с другими онлайн-сервисами поиска работы, и возбудила дело против них. Это значит, на наш взгляд, что ФАС уже обращала внимание в последние годы, соблюдается ли недискриминационный подход в сервисах компании.

Мы не можем исключать, что проверка жалоб может привести к предписаниям и/или штрафу. Однако из комментариев ФАС не следует, что этот риск выше, чем он был все последние годы, на наш взгляд.

У нас «Позитивный» взгляд на Хэдхантер на год вперед. Считаем, у бизнеса привлекательны как перспективы роста долгосрочно, так и оценка в 6,7х Р/Е 2025 г., на базе нашего прогноза чистой прибыли. Результаты за I квартал, на наш взгляд, подтвердили, что краткосрочно макросреда может давить на динамику финансовых показателей компании. Однако мы бы ждали ускорения роста выручки, когда процентные ставки в России начнут снижаться. Основные риски для прогнозов — конкурентные и регуляторные.

#АналитикаБКС

Читать полностью…

💎 Утренний Экспресс отправляется!

Слушайте наш новостной подкаст каждый будний день в телеграм-канале БКС Экспресc или на удобной площадке подкастов.

А также читайте текстовую версию в Дзене.

Читать полностью…

Курс доллара снова ниже 79

Банк России опубликовал ежедневные курсы валют к рублю на среду, 11 июня. Согласно данным регулятора, рубль подорожал ко всем ключевым валютам.

Официальный курс на завтра, 11 июня:

• Доллар — 78,6003 руб., снижение на 0,7% ко вчерашнему значению 79,1543 руб.

• Евро — 89,7918 руб. (-0,64% к 90,3666 руб.).

• Юань — 10,9057 руб. (-0,66% к 10,9784 руб.).

• Гонконгский доллар — 10,0319 руб. (-0,71% к 10,1039 руб.).

Читать полностью…

🔝 Топ-7 отсечек в ликвидных акциях с высокой доходностью

Большая часть эмитентов уже дала рекомендации по дивидендам за 2024 г. Делимся подборкой из семи интересных отсечек в ликвидных акциях с высокой дивдоходностью, по которым объем выплат уже известен:

📱 МТС

Дивидендная доходность — 15,6%.
Размер дивидендов на акцию — 35 руб.
Последний день для покупки — 4 июля 2025 г.

🍏 КЦ ИКС 5 (X5)

Дивидендная доходность — 19,5%.
Размер дивидендов на акцию — 648 руб.
Последний день для покупки — 8 июля 2025 г.

🏛 Московская Биржа

Дивидендная доходность — 13,9%.
Размер дивидендов на акцию — 26,11 руб.
Последний день для покупки — 9 июля 2025 г.

🏦 ВТБ

Дивидендная доходность — 27,1%.
Размер дивидендов на акцию — 25,58 руб.
Последний день для покупки — 10 июля 2025 г.

⛽️ ЕвроТранс

Дивидендная доходность — 14%.
Размер дивидендов на акцию — 14,19 руб. + 3 руб. (за год и за квартал).
Последний день для покупки — 16 июля 2025 г.

⛽️ Сургутнефтегаз ап

Дивидендная доходность — 16,6%.
Размер дивидендов на акцию — 8,5 руб.
Последний день для покупки — 16 июля 2025 г.

🏦 Сбербанк

Дивидендная доходность — 11,2%.
Размер дивидендов на акцию — 34,84 руб.
Последний день для покупки — 17 июля 2025 г.

Готовое решение

Для инвесторов, предпочитающих дивидендные акции, есть готовое решение — стратегия доверительного управления «Дивидендная». Она позволяет клиентам инвестировать в ликвидные акции крупных российских компаний с хорошими уровнями дивидендной доходности.

Читать полностью…

💛 Криптовалютный рынок. Фокус на новостях

Популярность фьючерса на биткойн у российских инвесторов нарастает. За вчерашний день торговые объемы инструментом увеличились почти на 100 млн руб. по сравнению с предыдущим рекордом. На международной арене в фокусе — переговоры США и Китая.

В ежедневной рубрике #Криптовалютный_рынок разбираем динамику нового фьючерса с привязкой к биткойну и основные события на крипторынке.

Читать полностью…

Предложение валюты от экспортеров резко сократилось

Банк России опубликовал данные по спросу и предложению валюты за май. Экспортеры продали валюту на $7,3 млрд против $10 млрд в апреле и $14,9 млрд в мае 2024 г.

Мнение аналитиков БКС Мир инвестиций

Экспортеры сильно уменьшили предложение валюты в мае по сравнению с апрелем. Высокие продажи в апреле были связаны с большими налоговыми выплатами.

• Снижение предложения валюты со стороны экспортеров компенсировалось слабым спросом на нее. В мае спрос на валюту упал на 12% по сравнению с апрелем и составил почти половину от среднего спроса во II полугодии прошлого года. Не помогает даже начало туристического сезона. Население хотя и увеличило покупки валюты, но спрос все еще вдвое меньше, чем годом ранее.

• При этом был рекордный выпуск «бивалютных» облигаций на 219 млрд руб. Большинство (три четверти) покупок пришлось на сектор доверительного управления и население.

Не ждем быстрого ослабления курса рубля. Вышедшие данные еще раз подтверждают тезис о слабом спросе на импорт из-за слабого внутреннего спроса на фоне высоких реальных ставок. Мы не ожидаем стремительного ослабления курса рубля, поскольку ЦБ не будет быстро снижать ставки, что могло бы увеличить кредитование и внутренний спрос.

#АналитикаБКС

Читать полностью…

Прогнозы и комментарии. Утренний отскок от границы треугольника

• Индекс МосБиржи вчера обновил недельные минимумы, но на пробой нижней границы треугольника не пошел.

• Мосбиржа начинает расчет Индекса МосБиржи ПФИ Биткойн и запускает торги фьючерсом на апельсиновый сок.

• На утренних торгах рынок акций растет.

Оцениваем ближайшие перспективы в утреннем материале

Читать полностью…

Курс доллара незначительно снизился

Банк России опубликовал ежедневные курсы валют к рублю на вторник, 10 июня. Согласно данным регулятора, рубль немного подорожал ко всем ключевым валютам.

Официальный курс на завтра, 10 июня:

• Доллар — 79,1543 руб., снижение на 0,02% ко вчерашнему значению 79,1703 руб.

• Евро — 90,3666 руб. (-0,03% к 90,3954 руб.).

• Юань — 10,9784 руб. (-0,29% к 11,0110 руб.).

• Гонконгский доллар — 10,1039 руб. (-0,03% к 10,1073 руб.).

Читать полностью…

💛 Криптовалютный рынок. На волне IPO

Фьючерс на акции биткойн ETF на Мосбирже набирает популярность. Торговые обороты в пятницу обновили максимум и почти достигли 600 млн руб. — это почти в 1,5 раза выше, чем 4–5 июня. Крупные компании выходят на IPO, что повышает интерес к рынку.

В ежедневной рубрике #Криптовалютный_рынок разбираем динамику нового фьючерса с привязкой к биткойну и основные события на крипторынке.

Читать полностью…

Первая стратегия автоследования с ИИ на крипторынке — уже в БКС Мир инвестиций

Мы запустили «Криптотрейдер AI» — первую в России стратегию автоследования для управления криптовалютными активами на базе искусственного интеллекта для квалифицированных инвесторов.

Алгоритм торгует фьючерсами на Bitcoin ETF — сам открывает и закрывает позиции, используя рыночные сигналы быстрее, чем человек.

Без эмоций. Без ручного трейдинга. Только данные и точный расчет.

Что дает стратегия?

— Заработок на волатильности биткоина без погружения в рынок
— Умную диверсификацию портфеля
— Работу с ИИ, который не паникует, а анализирует

ИИ и криптовалюты — это не будущее. Это уже настоящее.

• Узнать больше и подключить стратегию.

• Ознакомиться со стратегией в приложении БКС Мир инвестиций

#ПродуктыБКС

Читать полностью…

🇷🇺 Бюджет РФ получит 163 млрд рублей неучтенных в прогнозе доходов

Минфин РФ в июньских поправках к бюджету учел доходы в размере 163 млрд руб., которые не закладывались в прогноз, пишут Известия со ссылкой на заключение Счетной палаты.

Основной вклад внесет Банк России. Поясняется, что в 2024 г. регулятор после нескольких лет убытков завершил год в плюсе: его прибыль достигла почти 200 млрд руб. По закону ЦБ обязан отправлять в бюджет 75% от заработанного, то есть почти 150 млрд руб.

Помимо этих поступлений, в бюджет также пойдут дополнительные средства, полученные после перехода на прогрессивную шкалу налогообложения физлиц — 5 млрд руб.

Еще один источник неучтенных доходов — отдельные административные штрафы за нарушения правил дорожного движения.

Читать полностью…

💎 Утренний Экспресс отправляется!

Слушайте наш новостной подкаст каждый будний день в телеграм-канале БКС Экспресc или на удобной площадке подкастов.

А также читайте текстовую версию в Дзене.

Читать полностью…

💎 Лучшие посты недели в «Профите» — о чем говорили инвесторы и эмитенты?

1️⃣ ​​​Ключевая ставка в 21% — это пик?🔑

Возможные сценарии по ДКП или две стороны одной медали от igotosochi. Каким будет сигнал регулятора? Дает ли повод для снижения инфляция? Что говорят другие и какие факторы поддерживают эту гипотезу?

И главное — будущее фондового рынка и кредитования при каждом сценарии. Разбираемся в посте автора.

2️⃣ ​​Торги фьючерсом на биткойн стартовали — оцениваем👌

«Либкез» по новому криптовалютному активу от Investokrat. Какие преимущества? Кому подойдет? Как купить и продать? И как это работает на практике?

Простое объяснение в одном посте.

3️⃣ Фикс Прайс возвращается!⚡️

Представители эмитента FixPrice сообщили о начале обмена депозитарных расписок — уже скоро акции российской компании ПАО «Фикс Прайс» будут торговаться на Московской Бирже.

Ключевые параметры, детали и способ получить новые акции — в посте эмитента.

🗣➕В подборке — недооцененные акции на растущем рынка и байбэк Делимобиля: https://cutt.ly/arnNO5PO

Читать полностью…

💎 Банк России снизил ставку! Что сейчас покупать?

Процесс пошел. ЦБ снизил ключевую ставку до 20%. Чего ждать дальше от регулятора? Как отреагировал рынок и какие бумаги теперь покупать?

Обсуждаем главные события недели в новом выпуске «Без плохих новостей». Ведущий — Максим Шеин, директор по работе с состоятельными клиентами УК БКС.

📱 Смотреть БПН на YouTube

📱 Смотреть БПН ВКонтакте

📱 Смотреть БПН на Дзене

Текстовая версия

Аудиоверсия

#БезПлохихНовостей #БПН

Читать полностью…

🍊 Подавать охлажденным: особенности нового фьючерса на апельсиновый сок

В 1950-е в США появилась технология, которая позволяла с помощью заморозки надолго сохранять концентрат апельсинового сока, чтобы доставлять его на прилавки магазинов, благодаря чему резко выросло потребление этого продукта.

Тогда представителям Чикагской биржи ICE пришла идея организовать торги: так на бирже появился замороженный концентрат Frozen concentrated orange juice (тикер FCOJ-A).

На этой неделе Московская биржа запустила торги новым фьючерсом — на апельсиновый сок.

Чем интересен новый фьючерс и что сейчас происходит на рынке апельсинового сока — читайте в свежевыжатой статье.

Читать полностью…

🔥 Выиграйте билет на конференцию Smart-Lab!

28 июня в Санкт-Петербурге пройдет конференция для частных инвесторов SMARTLAB CONF. В программе — выступления эмитентов, аналитиков, представителей брокеров и стенд социальной сети для инвесторов «Профит», где вы сможете выиграть памятные призы.

💥 У подписчиков каналов БКС есть возможность посетить конференцию всего за 1 рубль — разыгрываем 5 промокодов на скидку в 99%! Что для этого нужно?

1) Подписаться на каналы БКС:
@bcs_world_of_investments
@bcs_express

2) Нажать кнопку «Участвовать»

18 июня в 11:00 мы случайным образом выберем 5 победителей.

Вся информация о конференции и билеты тут:
SMARTLAB CONF

Читать полностью…

Прогнозы и комментарии. Индекс приближается к 2700

• Индекс МосБиржи третий день закрыл снижением и пытается удержаться на уровне восходящего тренда, который тянется с декабря. Он же представляет собой нижнюю границу масштабного треугольника последних месяцев. В случае ее явного пробоя, закрытия ниже 2700 возникнут риски отступления к минимумам апреля в район 2600.

• ЕС угрожает новыми санкциями: нефтяной потолок предлагается снизить с нынешних $60 до $45 за баррель, а также предлагается изменить существующий запрет на использование системы SWIFT на полный запрет транзакций

• Страхование ИИС — уже скоро! Законопроект о страховании денег на индивидуальных инвестиционных счетах согласован и будет принят уже в середине июля.

Оцениваем ближайшие перспективы в утреннем материале

Читать полностью…

💼 Какие облигации купить?

ЦБ снизил ставку, а облигации падают. Индекс RGBI с пятницы опускался на 2%. Почему? Что будет дальше со ставкой ЦБ и какие облигации сейчас выбирать? Что происходит с первичными размещениями?

Об этом в студии БКС в 18:00 расскажет руководитель направления по анализу рынка облигаций БКС Антон Куликов.

Модератор: Всеволод Зубов, руководитель департамента автоследования БКС.

Задавайте ваши вопросы под этим постом или в чате трансляции.

📹 Смотреть БКС Live на YouTube

💬 Cмотреть БКС Live ВКонтакте

#БКСLive #АналитикаБКС

Читать полностью…

💎 Портфели БКС. Фавориты показывают умеренную устойчивость

В среднесрочной перспективе начало снижения ключевой ставки — позитивное событие для российского рынка. Тем не менее инфляционная картина сохраняет интригу относительно дальнейших действий ЦБ, к том числе на заседании в июле.

Главное

• Краткосрочные идеи: состав портфелей не поменялся.

• Динамика портфеля за последние три месяца: фавориты скорректировались на 4%, Индекс МосБиржи снизился на 12%, аутсайдеры упали на 14%.

Полный состав портфеля

#ПортфелиБКС #АналитикаБКС

Читать полностью…

🏦 Отчет Сбербанка за пять месяцев 2025

Сбербанк опубликовал сокращенные финансовые результаты по РПБУ за пять месяцев 2025 г.

- Чистые процентные доходы: 1185,1 млрд руб. (+14,3% год к году (г/г))
- Чистые комиссионные доходы: 289,1 млрд руб. (-0,3% г/г)
- Чистая прибыль: 682,9 млрд руб. (+8,7% г/г)

Взгляд БКС. Чистая прибыль Сбера за пять месяцев 2025 г. выросла на 8,7% г/г, до 682,9 млрд руб. при рентабельности капитала в 22,3%. В мае Сбер заработал 140,6 млрд руб. чистой прибыли (+5,4% г/г). Кредитный портфель показал рост на 0,5% в мае, при этом размер портфеля из-за высоких ставок все еще ниже, чем на начало года.

Считаем результаты нейтральными: позитивный эффект на рост г/г начинает сокращаться из-за все более высокой базы прошлого года для сравнения. Без роста кредитного портфеля, в скором времени мы можем увидеть месячную чистую прибыль на уровне или даже ниже прошлого года. Ситуация будет улучшаться по мере снижения ключевой ставки.

Герман Греф президент, председатель правления Сбербанка, отметил:

- За первые пять месяцев 2025 г. чистая прибыль Сбербанка выросла на 8,7% год к году до 682,9 млрд руб. при рентабельности капитала 22,3%.

- Совокупный кредитный портфель увеличился на 0,7% в реальном выражении за месяц до 45 трлн руб. Объем кредитования частных лиц несколько вырос за счет ипотечных программ, но продолжает оставаться под давлением в потребительском кредитовании. Корпоративный кредитный портфель вырос в мае на 0,9% без учета валютной переоценки и составил 27,4 трлн руб.

- Число розничных клиентов перешагнуло отметку в 111 млн человек.

Читать полностью…

💎 Утренний Экспресс отправляется!

Слушайте наш новостной подкаст каждый будний день в телеграм-канале БКС Экспресc или на удобной площадке подкастов.

А также читайте текстовую версию в Дзене.

Читать полностью…

Итоги торгов. Вернулись к поддержке восходящего тренда

• Российский рынок акций продолжает падать в начале новой недели.

• Снижение ключевой ставки пока не добавило оптимизма рынку акций и не привело к ослаблению рубля, а в ОФЗ ему предшествовало семидневное ралли и трейдеры просто зафиксировали прибыль.

• Лидеры: Мосэнерго (+3%), РусГидро (+2,2%), ЭН+ (+1,3%).

• Аутсайдеры: ИнтерРАО (-10,7%), ЭсЭфАй (-6,9%), Эталон (-4,9%).

Подробный обзор дня

Читать полностью…

📈 Срочный рынок

S&P 500 выше 6000, переговоры в Лондоне между США и Китаем, Маск просит прощения — эти и другие новости международных рынков читайте в ежедневной рубрике от экспертов БКС Экспресс.

Напоминаем, что российским инвесторам доступна торговля фьючерсами на индексы S&P 500, NASDAQ, Stoxx 50, Hang Seng и Nikkei 225 и фьючерсами на товары: золото, нефть, газ и др. А также CFD-контракты на зарубежные акции, драгметаллы и сырье.

#Международные_рынки

Читать полностью…

Ребята, давайте жить дружно!

#Магия_цифр

Читать полностью…

💛 Мосбиржа с 10 июня начинает расчет индекса биткойна

Код индекса — MOEXBTC.

Периодичность расчета индекса — один раз в день в 12:30 МСК.

«Для расчета индекса биткоина будут использоваться данные о ценах бессрочных фьючерсов и свопов на пару BTCUSDT с четырех крупнейших криптобирж (Binance, Bybit, OKX и Bitget)», — отмечается в сообщении компании.

Индекс будет рассчитываться как средневзвешенное значение цен с учетом весовых коэффициентов отобранных торговых площадок. Весовые коэффициенты криптобирж рассчитываются на основе торговых объемов отслеживаемых инструментов и будут пересматриваться ежеквартально.

В перспективе индикатор может быть использован в качестве базового актива для финансовых инструментов.

Подробнее с методикой расчета можно ознакомиться здесь.

4 июня Мосбиржа запустила торги фьючерсом на ETF, повторяющий динамику биткоина - iShares Bitcoin Trust ETF. Торги доступны квалифицированным инвесторам. Подробнее о том, как получить статус, читайте по ссылке.

Читать полностью…

3 бумаги на неделю. Рынок после решения ЦБ по ставке

Несмотря на первое снижение процентной ставки за долгое время, рынок на прошлой неделе закрылся лишь с небольшим приростом на 0,37% с учетом дополнительных торговых сессий. Основное падение, как ни странно, пришлось на пятницу. Всему виной жесткая риторика Центрального банка на пресс-конференции. Впрочем, отрицать начало цикла смягчения денежно-кредитной политики невозможно.

Выделяем:

⛽️ ЛУКОЙЛ: бумага снова готова к отскоку

🏠 Самолет: движемся в краткосрочном тренде

🏦 Т-Технологии: новая попытка закрепиться выше сопротивления

Обзор бумаг в деталях

Читать полностью…

Прогнозы и комментарии. Фиксация по факту, но начало положено

• Банк России снизил ключевую ставку впервые с сентября 2022 г., однако фондовый рынок отреагировал снижением.

• Хуже рынка — акции чувствительные к динамике процентных ставок.

• Интерес к фьючерсу с привязкой к биткоину растет.

• На утренних торгах индекс в небольшом плюсе.

Оцениваем ближайшие перспективы в утреннем материале

Читать полностью…

😎 Лето — время инвестировать во впечатления!

Хотите оказаться в эпицентре главного инвестиционного события года в Санкт-Петербурге и встретиться с топами рынка лично?

🎉 В «Профите» проходит розыгрыш билетов на конференцию Smart-Lab, которая пройдет 28 июня!

5 шансов — 5 билетов, включая один VIP с входом на afterparty после конференции.

Условия участия — в посте: https://cutt.ly/xrb6qBOn

P.S. Не откладывайте, сегодня последний день конкурса

Читать полностью…

💎 Неделя с «Профитом» — рука на пульсе перед заседанием ЦБ

Каждую неделю мы публикуем индекс настроения «Профита» и рассказываем ключевые обсуждения участников рынка.

Что прогнозировали пользователи «Профита» о ключевой ставке и какой из двух лагерей победил?

Читайте еженедельный дайджест и делитесь мнением о дальнейшей динамике рынка: https://cutt.ly/Crn1Opf9

Читать полностью…