26951
버프받고 투자하자 - 내용은 투자 판단의 근거로 활용할 수 없음 - 언급된 종목을 보유하고 있을 수 있으며, 언제든 매도할 수 있음
포스코인터 당일 오후 상승 이유?
1. 2023년 뉴스 일부 채널 등에서 오늘 뉴스처럼 유통
[단독] 포스코인터, 尹 대통령 '친구' 문강배 고문으로 영입
https://www.kpinews.kr/newsView/179555181384928
2. VIP께서 탐방가신다는 카더라.ssul
손정의, 'AI 의료 데이터'도…소프트뱅크, 美템퍼스 AI와 합작사
https://www.sedaily.com/NewsView/2DAM4MXO19
AI로 개인 유전자 정보등 해석 서비스
1~2년후 日서 먼저 서비스 제공 시작
손 회장 조만간 기자회견서 구상 발표
아나패스 탐방노트: AI PC, 엔비디아/인텔/퀄컴 다 나에게 오라
작성: 버프 텔레그램 /channel/bufkr
한줄 요약: AI PC에 탑재되는 T-con의 사실상 독점 가능성 매우 높은 턴어라운드 주식
ㅁ 기업개요
- 디스플레이에 들어가는 반도체를 설계하는 팹리스 기업
- 삼성디스플레이가 유일한 고객사
- 예전에는 LCD향 디스플레이 반도체로 잘 성장해왔으나, 현재는 LCD는 거의 없고 모바일, IT(노트북, 태블릿)용 OLED로 전방시장 전환
ㅁ 주요제품
- T-Con: 영상 데이터를 DDI(디스플레이에서 화소를 표현해주는 반도체)에 분배하고 신호를 송출해주는 반도체
- TED: 간단히 설명하면 T-Con의 모바일 버전
ㅁ 투자포인트
1. 매출 턴어라운드 국면
(22년 433억 → 23년 715억 → 24년 최소 1200억 이상으로 소통)
- 21, 22년 LCD 매출 하락 및 파운드리 캐파 확보 실패로 매출 부진
- 23년에는 IT OLED향 매출 성장으로 회복세
- 24년 IT OLED향 성장세 지속 + 아래 기사에 언급된 갤럭시 S24FE 포함 몇몇 갤럭시 모델에 최초 채택되며 모바일 매출 급증 전망
https://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=26984
- 회사 측 목표=불케이스 대로 턴어라운드 진행 시, 24E 매출 1500억, 영업이익 250-300억으로 급격히 싸지는 밸류
- 실제 1Q24부터 급격히 증가하기 시작한 매출과 분기 70-100억 레벨의 영업현금흐름 상 연간 300억대 이익의 가시성 자체는 꽤 높아보임
2. AI PC 수혜주로 등극
- 240624 엔비디아 GPU 호환성 테스트 통과
https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2024062410209635906
- 얼마전 인텔, 퀄컴 AI PC의 T-Con협력사 인증 획득
https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2024053008179610523
https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2024061108539679995
- 아직까지는 경쟁사인 삼성전자 LSI도 인증받지 못해 현재까지는 AI PC OLED T-Con 부문 유일한 협력사
- 즉, 삼성디스플레이가 인텔, 퀄컴에 AI PC용 OLED를 공급하기 위해서는 아나패스의 T-Con을 채택해야만 한다는 강한 네러티브
- 추가 고객사 확보 노력 진행중
3. 중장기 실적 가시성 확보 (with IT OLED, 모바일)
- 애플이 아이패드에 OLED 채택을 시작하는 등 IT OLED시장은 본격 개화하는, 성장성이 매우 큰 시장 (연평균 성장률 40% 이상)
- IT OLED에서는 삼성디스플레이의 입지가 독보적
- 삼성디스플레이 내 OLED T-Con은 원래 삼성전자 시스템LSI의 점유율이 높지만, IT OLED향으로는 아나패스가 점유율 1위
- IT OLED가 모바일 대비 대당 단가도 높고(모바일 $2-3 vs IT OLED $10) GPM도 높아(모바일 약 20% vs IT OLED 약 40%) 수익성 개선 가능
- 모바일에서도 원래 경쟁사였던 매그나칩이 중국 회사에 인수되며 공급망에서 퇴출. 반사수혜로 점유율 지속 확대 기대
ㅁ 리스크
- IT OLED 네러티브의 핵심인 애플향으로는 공급X. 애플향은 LSI가, 나머지는 아나패스가 담당하는 방식
- 관계회사 GCT 관련 리스크: 과거 GCT향 보증 및 대여금이 지속적으로 손상처리되며 리스크로 작용. 하지만 현재는 GCT의 나스닥 상장이 완료되었고 장부가에도 0으로 잡혀있어 추가 손실 리스크는 제한적
- 낮은 최대주주 지분율(14.94%), 2대 주주 아이베스트의 지분율(13.44%)과 큰 차이가 없음. 다만 회사에서는 아이베스트는 단순 투자 목적으로 우리와 소통하고 있다고 밝힘
- 평균 100억 미만 거래대금으로 인한 변동성/유동성 리스크
더존비즈온, 유엔공공행정포럼서 AI 기반 공공 혁신 플랫폼 선봬
https://www.yna.co.kr/view/AKR20240625113700017
"동해 가스전 탐사 근거 충분…12월 시작"
https://www.hankyung.com/article/2024062587875
마이크론 실적 발표 내용 예상
https://blog.naver.com/redbirdstock/223489473116?fromRss=true&trackingCode=rss
"또 품절이야?" 美서 인기 절정…K푸드 제대로 대박 났다
https://n.news.naver.com/article/015/0005000775
해상풍력_2023년 설치량 75GW에서 2030년 277GW로 4배 증가 전망(RenewableUK)
https://blog.naver.com/hellowheesun/223488106779?fromRss=true&trackingCode=rss
피부의 나라 한국의 다음 제품은 혹시?
https://blog.naver.com/tosoha1/223487829297?fromRss=true&trackingCode=rss
1년 이상 유료서비스 연장신청하신 회원분들의 실제 후기 모음
- "이용하며 많은 도움 받아 꼭 감사의 말씀을 전하고 싶었습니다. 앞으로도 지금처럼 가감 없는 투자 아이디어 공유 부탁드립니다!"
- "상반기 많은 도움받았습니다. 초창기1기부터 회원인데 이번분기가 가장 도움이 많이 되었어요:)"
- 항상 감사드리고 충분히 만족합니다.
- 시장 변화에 민첩하게 대응하는게 매우 좋았습니다.
- 전업투자 시작과 함께 구독한 버프팀 덕분에 제 실력도 많이 늘었습니다. 타 컨텐츠와는 차별화된 마인드셋 관련된 코멘트도 너무 좋아요! 앞으로도 잘 부탁 드립니다.
- 지금 처럼 계속 발전해주세요 ^^ 그래야 저도 ㅎㅎ
- 훌룡한 자료에 항상 감사드립니다.
______________________________________________________
현재 유료채널인 버프리얼 하반기 신규회원 모집이 이번주에 마감됩니다!
/channel/bufkr/11968
많은 관심 부탁드립니다!
열대야, 폭염의 여름이 온다 (feat 엘니뇨 가고 라니뇨)
https://blog.naver.com/ranto28/223487115625?fromRss=true&trackingCode=rss
[덴티움] 임플란트 중국향 6월 수출(일평균) +62% YoY
https://blog.naver.com/jjangee1/223486699502?fromRss=true&trackingCode=rss
유럽 출장기록: 핫도그, 라면, 메로나, 마이티패치, 웹툰
https://blog.naver.com/jhlimidea/223485757813
갤럭시북4엣지 언박싱(스냅드래곤 X 엘리트, AI PC)
https://blog.naver.com/efdju/223485353052?fromRss=true&trackingCode=rss
美 아마존, K-뷰티 수출길 연다…"'프로젝트 K뷰티 고 빅' 진행"
https://n.news.naver.com/mnews/article/277/0005437296
신화숙 대표 "제조사, 정부와 협력관계 구축, 전방위 지원"
2차전지 섹터의 SK하이닉스, 한미반도체를 찾아라
https://blog.naver.com/chcmg2022/223491948427?fromRss=true&trackingCode=rss
성대의대 교수들도 휴진 유예‥"절반 이상 휴진 찬성에도 환자,국민 위해 결정"
https://imnews.imbc.com/news/2024/society/article/6611342_36438.html
씨에스윈드 주담통화
https://blog.naver.com/henry84/223490578467?fromRss=true&trackingCode=rss
아~주식 존내 어렵다
https://blog.naver.com/tenbagger10x/223489829674?fromRss=true&trackingCode=rss
풍산 분석 (ft. 구리와 방산의 교집합)
https://blog.naver.com/dmsgh32/223488636584?fromRss=true&trackingCode=rss
한화엔진과 STX중공업 비교
https://blog.naver.com/gunbaram/223488078652?fromRss=true&trackingCode=rss
BMW 스웨덴 배터리회사 3조 규모 주문 전격 철회, 삼성SDI 대안으로 부상
https://www.businesspost.co.kr/BP?command=article_view&num=356381
반도체 양극화 언제까지 갈까?
https://blog.naver.com/dashno/223487762552?fromRss=true&trackingCode=rss
최근 버프 텔레그램 주요 오리지널 컨텐츠 정리
- 아래 자체 스터디 내용은 대부분 유료채널에 선공개된 내용입니다.
- 현재 유료채널인 버프리얼 하반기 신규회원 모집이 이번주에 마감됩니다!
/channel/bufkr/11968
많은 관심 부탁드립니다!
______________________________________________________
- 음식료의 성장과 밸류 /channel/bufkr/12032
- LS 최근 증설 총정리 /channel/bufkr/12052
- 세계적 폭염과 관련된 아이디어 /channel/bufkr/12081
최근 10년간 서울 폭염일수는 과거 20년 대비 약 3배 증가(폭염증가는 전력수요 피크 증가로)
https://blog.naver.com/hellowheesun/223486807355?fromRss=true&trackingCode=rss
세계적 폭염, 관련 아이디어
작성: 버프 텔레그램 /channel/bufkr
1. 빙과: 더우면 일단 아이스크림. 빙그레, 롯데웰푸드
2. 전력: 에어컨 풀가동=전력 부족 드립. 변압기, 전력기기
3. 에어컨: 매년 신기록 갱신 중인 A/C 판매량. LG전자, 파세코
4. 선크림: 더 바를 수밖에. 잉글우드랩, 에이에스텍, 선진뷰티
매년 경신되는 ‘살인적 폭염’… 더 가까워진 인류의 대멸종
https://www.seoul.co.kr/news/society/science-news/2024/06/20/20240620019003?wlog_tag3=naver
인도 50℃ 넘는 폭염…목표가 30% '쑥'
https://n.news.naver.com/mnews/article/215/0001167233
"전국이 펄펄 끓네" 폭염 신기록에…불티나게 팔린 가전
https://n.news.naver.com/mnews/article/015/0004999213
포항영일만 석유가스관련주 분류별 정리용, 향후 일정
https://blog.naver.com/going_tothe_moon/223485744878?fromRss=true&trackingCode=rss
'기업가치 3조7000억' 네이버웹툰, 오는 27일 나스닥 상장 예정
https://www.inews24.com/view/1732637