ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 21:50

دی گویندوس از بانک مرکزی اروپا: ما در جهت درستی در مورد تورم حرکت می کنیم.

🔹هنوز کارهایی وجود دارد که باید در مورد تورم انجام شود.

🔹کاهش نرخ تورم خدمات متوقف شده است.

🔹رشد دستمزدها نشانه هایی از تسهیل را نشان می دهد.

🔹قرار است تورم در ماه‌های آینده نزدیک به سطوح فعلی نوسان کند.

🔹هدف قیمت %2 در سال 2025 محقق می شود، اما خطرات قابل توجهی دارد.

🔹انتقال قوی تر ممکن است شگفتی های منفی ایجاد کند.

🔹موقعیت جغرافیایی سیاسی خطر تورم بالا را به همراه دارد.

🔹فعالیت اقتصادی به تدریج در حال بهبود است.

🔹هزینه های مصرف کننده باید تقویت شود.

🔹خطرات رشد چشم انداز افزایش یافته، و به سمت نزولی متمایل شده است.

🔹من از قبل به یک مسیر نرخ مشخص متعهد نیستم.

#EUR
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 17:38

محرک های تورم در اقتصادهای پیشرفته و اقتصادهای بازارهای در حال ظهور

@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 14:11

به گزارش وال استریت ژورنال، مقامات مالی ژاپن برای حمایت از ین در بازار فارکس مداخله کردند.

#JPY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 13:14

سیتی گروپ انتظار دارد فدرال رزرو ایالات متحده کاهش نرخ بهره را در جولای در مقایسه با ژوئن آغاز کند که پیش از این پیش بینی می شد.

🔹 انتظار می رود فدرال رزرو ایالات متحده %1 از کاهش کل نرخ بهره را در سال جاری ارائه دهد.

#USD
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 11:01

Consumer Confidence (Apr)
شاخص اطمینان مصرف کننده ناحیه یورو (آپریل)

قبلی:14.7-
انتظارات:14.7-
فعلی:14.7-
#EUR
🇪🇺💰
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 09:07

📌نمودار قدرت ارز ها:

🔹 قوی ترین: JPY

🔹 ضعیف ترین: USD

#Sentiment
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 08:55

ماساتو کاندا، دیپلمات ارشد ارز ژاپن روز دوشنبه در پاسخ به سوال خبرنگاران در مورد دیدگاه بازار مبنی بر مداخله ژاپن در بازار ارز امروز صبح، گفت که من اکنون اظهار نظر نمی کنم.

🔹نظرات او پس از نزول شدید جفت ارز USD/JPY از بالای سطح 160.00 به 155.07 بیان شد. بازارها احتمال مداخله مشکوک در بازار فارکس ژاپن را در مورد بیش از 500 پیپ در این جفت ارز داشتند.

#JPY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

28 Apr 2024 22:06

مهمترین رویدادهای هفته پیش رو

🔹فدرال رزرو روز چهارشنبه صورتجلسه سیاست پولی خود را منتشر خواهد کرد. بازارها انتظار دارند بانک مرکزی ایالات متحده نرخ بهره را بدون تغییر در %5.25 -%5.5 باقی بگذارد. با توجه به CME FedWatch Tool، احتمال اینکه فدرال رزرو سیاست دیگری را در ژوئن انتخاب کند حدود 90 درصد است. بعید است که فدرال رزرو در بیانیه خود نکات جدیدی در مورد زمان چرخش سیاست پولی ارائه دهد.

🔹با این حال، در کنفرانس مطبوعاتی پس از نشست سیاست پولی، به احتمال زیاد از جروم پاول، رئیس فدرال رزرو در مورد اینکه آیا هنوز احتمال کاهش نرخ بهره در ماه ژوئن وجود دارد یا خیر، سوال خواهد شد. در صورتی که پاول درها را به روی کاهش نرخ در ماه ژوئن نبندد، واکنش اولیه می تواند باعث کاهش شدید بازده اوراق قرضه خزانه داری ایالات متحده و تقویت طلا شود. پس از نشست سیاست گذاری در ماه مارس، پاول خاطرنشان کرد که انتشار قوی تورم در ژانویه و فوریه ممکن است ناشی از عوامل فصلی باشد. فعالان بازار به نظرات پاول در مورد چشم انداز تورم نیز توجه زیادی خواهند داشت. در صورتی که پاول لحن نگران کننده ای در مورد آخرین تحولات تورمی اتخاذ کند، دلار آمریکا می تواند در برابر رقبای خود پر تقاضا باقی بماند و صعود طلا را محدود کند. در نهایت، اگر پاول میزان ناامیدکننده تولید ناخالص داخلی سه‌ماهه اول را کم‌اهمیت جلوه دهد، سرمایه‌گذاران می‌توانند آن را به‌عنوان لحن هاوکیش ببینند و صعود XAU/USD را دشوار کنند.

🔹روز جمعه، اداره آمار کار ایالات متحده گزارش مشاغل ماه آپریل را منتشر خواهد کرد. کاهش قابل توجه در رشد حقوق و دستمزد غیرکشاورزی (NFP) که نزدیک به 150000 است، می تواند با واکنش فوری باعث فروش دلار شود. حتی اگر این داده ها به میزان قابل توجهی بر انتظارات کاهش نرخ بهره در ژوئن تأثیر نگذارد، اگر سرمایه گذاران به سمت چرخش سیاست در سپتامبر متمایل شوند، همچنان می تواند بر دلار آمریکا تأثیر بگذارد. CME FedWatch Tool نشان می دهد که بازارها با احتمال تقریباً 40 درصدی قیمت گذاری می کنند نرخ بهره فدرال رزرو در ماه سپتامبر بدون تغییر باقی می ماند. از سوی دیگر، افزایش قوی‌تر از پیش‌بینی در NFP، به‌ویژه اگر با افزایش تورم دستمزد همراه باشد، می‌تواند منجر به انتظارات برای انفعال فدرال رزرو در سپتامبر شود و باعث کاهش شدید XAU/USD در آستانه آخر هفته شود.

3/3
#Gold
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

28 Apr 2024 22:06

پیش بینی هفتگی قیمت طلا

🔹قیمت طلا (XAU/USD) هفته را تحت فشار نزولی شدید آغاز کرد و روز دوشنبه بیشترین نزول یک روزه خود را در سال ثبت کرد. با این حال موفق شد در نیمه دوم هفته اصلاح داشته باشد اما در محدوده منفی بسته شد. صورتجلسه سیاست پولی فدرال رزرو ایالات متحده و داده‌های بازار کار ماه آپریل از ایالات متحده می‌تواند موجب حرکت XAU/USD در هفته آینده شود.

1/3
#Gold
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

27 Apr 2024 22:27

🔹با صرف نظر از گزارش شگفت آور دستمزد که بانک مرکزی اروپا در پایان ماه می در انتظار آن بود، به نظر می رسد کاهش نرخ بهره در ژوئن احتمال بالایی دارد. قیمت‌گذاری بازار برای میزان کاهش نرخ تا پایان سال در هفته‌های اخیر به زیر %0.75 (حدود 3 کاهش نرخ) کاهش یافته است و یواخیم ناگل عضو بانک مرکزی هشدار داده است که کاهش نرخ در ماه ژوئن لزوماً با یک سری کاهش‌های بیشتر همراه نیست.

🔹 شاخص تولید ناخالص داخلی سه ماهه اول و CPI ماه آپریل که قرار است در روز سه شنبه منتشر شود، احتمالاً انتظارات را در مورد بقیه سال 2024 شکل خواهد داد، اگرچه بعید است که احتمال کاهش نرخ در ماه ژوئن تا حد زیادی کاهش یابد، مگر اینکه انحراف زیادی از پیش بینی ها وجود داشته باشد.

🔹اقتصاد ناحیه یورو احتمالاً در سه ماهه اول پس از رشد ثابت در سه ماهه چهارم، 0.2 درصد رشد خواهد کرد. بهبود چشم‌انداز اقتصادی از فوریت بانک مرکزی اروپا برای کاهش شدید نرخ بهره می‌کاهد، بنابراین سیاست‌گذاران مجبور خواهند بود برای حفظ موضع، شاهد کاهش بیشتر تورم باشند. پیش بینی می شود که تورم کل در ماه مارس بدون تغییر در %2.4 باقی بماند.

4/5
#EUR
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

27 Apr 2024 22:27

🔹 با توجه به عدم به‌روزرسانی‌ انتظارات کمیته FOMC برای همراهی با تصمیم ماه می، سرمایه‌گذاران برای دریافت سرنخ‌هایی مبنی بر اینکه فدرال رزرو به زودی سیاست‌ پولی تسهیلی را آغاز می‌کند، به سخنرانی پاول در نشست مطبوعاتی‌اش توجه می‌کنند. کسانی که امیدوارند کاهش نرخ بهره در تابستان هنوز امکان پذیر است، احتمالاً ناامید خواهند شد.

🔹جدیدترین اظهارنظر مقامات فدرال رزرو نشان می دهد که اعضای کمیته برای مدتی طولانی تر از انتظار موافق عدم تغییر نرخ هستند، اگرچه اکثریت همچنان مقداری کاهش را در اواخر سال پیش بینی می کنند. پاول احتمالاً نیاز به صبر را تکرار می کند، اما همچنان اشاره می کند که کاهش نرخ ها همچنان در اولویت باقی می ماند.

🔹با این حال، چیزی که سرمایه‌گذاران تلاش خواهند کرد بررسی کنند این است که پاول چقدر به کاهش قابل ملاحظه تورم در ماه‌های آتی اطمینان دارد که به سیاست‌گذاران اجازه می‌دهد موضع محدودکننده خود را کاهش دهند. اگر پاول لحن هاوکیش تری نسبت به حد معمول خود داشته باشد، دلار آمریکا می تواند روند صعودی خود را از سر بگیرد.

2/5
#USD
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 19:23

ارتش اسرائیل: ما شبه نظامیانی که در منطقه بقاع لبنان حملاتی علیه اسرائیل پیش بردند، هدف قرار دادیم.

#Geopolitics
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 10:34

اوئدا رئیس بانک مرکزی ژاپن :

🔹اقتصاد ژاپن نسبتاً بهبود یافته، اگرچه ضعف‌هایی نیز مشاهده شده است.

🔹ما باید به تحرکات مالی، بازار ارز و تأثیر آن بر اقتصاد و قیمت‌ها در ژاپن توجه داشته باشیم.

🔹 سیاست پولی به شرایط اقتصادی، قیمتی و مالی آینده بستگی دارد.

🔹عدم اطمینان برای اقتصاد ژاپن بالا است.

🔹انتظار می‌رود تورم خالص به تدریج افزایش یابد.

🔹در صورت افزایش تورم، بانک مرکزی تسهیل سیاست پولی خود را تعدیل خواهد کرد.

🔹ما سیاست را بر اساس یک شاخص واحد ارزیابی یا قضاوت نخواهیم کرد.

🔹چشم انداز اقتصادی و افزایش ریسک نیز ممکن است دلیلی برای تغییر سیاست باشد.

🔹هدف سیاست پولی کنترل مستقیم فارکس نیست.

🔹اگر تورم به %2 برسد، نرخ‌های بهره را افزایش خواهیم داد.

🔹اگر نوسانات فارکس بر تورم خالص تأثیر بگذارد، بر  سیاست پولی نیز تاثیر خواهد داشت.

🔹ین ضعیف هنوز تاثیر زیادی بر قیمت‌ ها نداشته است.

🔹اگرچه دلیل اصلی ارتقای چشم‌انداز تورم در سال مالی 2024 قیمت بالاتر نفت خام است، ین ضعیف نیز تا حدودی بر این موضوع تأثیر داشت.

🔹ین ضعیف تا کنون تاثیر چندانی بر روند تورم نداشته است.

🔹موضع مثبت شرکت‌ها در مورد دستمزدها و مکانیسم تعیین قیمت همچنان ادامه دارد.

🔹کاهش خرید اوراق قرضه دولتی در آینده پیش بینی می‌شود.

🔹ما هنوز در حال بررسی نحوه تاثیر تغییر سیاست ماه مارس در بازارهای مالی هستیم.

🔹با در نظر گرفتن تأثیر حفظ بازده اوراق قرضه  بلندمدت، نرخ کوتاه‌مدت را تعدیل می کنیم.

🔹ژاپن در 20 الی 30 سال گذشته هیچ تجربه ای در حفظ تورم نداشته است.

🔹مفهوم آستانه در مورد احتمال دستیابی به هدف تورمی پس از تغییر سیاست در ماه مارس منسوخ شده است.

🔹ین شروع به تأثیر غیر قابل قبولی بر فشار هزینه ها کرده است.

🔹من ایده خاصی ندارم که چه زمانی مجددا نرخ ها را افزایش دهیم.

🔹زمانی که تصمیم به افزایش نرخ می گیریم، باید تأثیر آن را بر وام گیرندگان، مصرف، مؤسسات مالی بررسی کنیم.

🔹ما لزوماً فکر نمی کنیم که تورم کل بین ماه های مارس و آپریل افزایش یافته باشد.

#JPY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 10:02

وانگ یی، وزیر امور خارجه چین، پس از دیدار با آنتونی بلینکن، وزیر امور خارجه آمریکا در اوایل روز جمعه، گفت که روابط چین و آمریکا «تثبیت شده است اما عوامل منفی در حال ایجاد است».

🔹لغزش در درگیری با ایالات متحده برای هر دو کشور باخت خواهد بود.

🔹ما از آمریکا می خواهیم که در امور داخلی چین دخالت نکند.

🔹بلینکن در پاسخ گفت که «هیچ جایگزینی برای دیپلماسی رودررو وجود ندارد» و افزود که «ما باید از محاسبات اشتباه اجتناب کنیم».

🔹بلینکن گفت که "امیدوار است ایالات متحده و چین بتوانند با مذاکره روابط نظامی با ارتش و توجه به خطرات هوش مصنوعی، در توافقات پیشرفت کنند."

#USD #CNY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 09:31

شاخص CPI توکیو ژاپن در ماه آپریل کاهش قابل توجهی را نشان داد. شاخص CPI (بدون احتساب مواد غذایی) از 2.4 درصد سالانه به 1.6 درصد کاهش یافته است، که بطور قابل توجهی کمتر از رقم مورد انتظار 2.2 درصد سالانه است.

شاخص خالص CPI، که هم قیمت مواد غذا و هم انرژی را محسوب نمی کند، از 2.9 درصد سالانه به 1.8 درصد سالانه کاهش یافته است که پایین ترین سطح را از سپتامبر 2022 نشان می دهد.

🔹تورم خدمات، جزء قابل توجهی از CPI، از 2.7 درصد سالانه به 1.6 درصد سالانه کاهش یافت. این کاهش قابل توجه عمدتاً به مداخلات سیاستی دولت شهری توکیو برای رایگان کردن برخی از شهریه‌های آموزشی نسبت داده می‌شود.

🔹علاوه بر این شاخص CPI کل که شامل همه اقلام می شود نیز از 2.6 درصد سالانه به 1.8 درصد سالانه کاهش یافت.

#JPY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 19:27

نات عضو بانک مرکزی اروپا: تورم با اطمینان فزاینده در حال کاهش به سمت هدف 2 درصد است، اما بانک مرکزی اروپا باید فراتر از کاهش نرخ در ژوئن محتاط باشد.

#EUR
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 15:55

هزینه بالای بهره بدهی دولت آمریکا

@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 14:03

Consumer Price Index (MoM)(Apr) 
شاخص بهای مصرف کننده آلمان ماهانه (آپریل)

قبلی:%0.4
انتظارات :%0.6
فعلی:%0.5🔻

🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪
Consumer Price Index (YoY)(Apr) 
شاخص بهای مصرف کننده آلمان سالانه (آپریل)

قبلی:%2.2
انتظارات :%2.3
فعلی:%2.2🔻

🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪
Harmonized Index of Consumer Prices (MoM)(Apr)
شاخص هماهنگ بهای مصرف کننده آلمان (ماهانه)(اپریل)

قبلی:%0.6
انتظارات:%0.6
فعلی:%0.6


🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪🇩🇪
Harmonized Index of Consumer Prices (YoY)(Apr)
شاخص هماهنگ بهای مصرف کننده آلمان (سالانه)(آپریل)

قبلی:%2.3
انتظارات:%2.3
فعلی:%2.4🔺
#EUR
🇩🇪💰
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 12:40

وزیر امور خارجه ایالات متحده، بلینکن: پیشنهاد ما به حماس بسیار سخاوتمندانه است.

🔹حماس باید باید سریعا تصمیم بگیرد.

#Geopolitics
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 10:27

وونش عضو بانک مرکزی اروپا به اکوناستریم: بانک مرکزی اروپا باید در مورد کاهش نرخ در ماه جولای محتاط باشد.

#EUR
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

29 Apr 2024 09:05

ین ژاپن (JPY) در بامداد امروز از پایین‌ترین سطح خود از اکتبر 1986 در برابر دلار آمریکا در جلسه معاملاتی آسیا بهبود خوبی داشت و حدود 500 پیپ از سطوح زیر 160.00 افزایش یافت. جهش شدید روزانه را می توان به برخی مداخلات مقامات ژاپنی برای تقویت ارز داخلی نسبت داد، اگرچه تا کنون هیچ اعلام رسمی صورت نگرفته است.

🔹گمان می رود که وزارت دارایی ژاپن در بازارهای ارز مداخله کرده است، اما تاثیر آن موقتی بوده است. علیرغم فشار اولیه فروش بر دلار که به 155 رسید، جفت ارز USD/JPY به سرعت به سطوحی بازگشت که درست پس از تصمیم بانک مرکزی ژاپن مشاهده شد.لارم به ذکر است که همچنان هیچ یک از مقامات ژاپنی درباره این موضوع اظهاری نداشته اند.

🔹با این وجود، محرک های اصلی جفت ارز USD/JPY تا حد زیادی بدون تغییر باقی ماندند. این جفت ارز نسبت به نوسانات بازدهی 10 ساله ایالات متحده بسیار حساس است و اختلاف بازدهی هنوز به نفع دلار است.

🔹با این حال، ژاپن با یک چالش چند وجهی در مورد سیاست پولی و وضعیت مالی خود مواجه است.

🔹در حالی که ممکن است آستانه مشخصی برای تثبیت ین و بازده اوراق قرضه به طور همزمان وجود نداشته باشد، بار بدهی قابل توجه ژاپن گزینه های سیاستی آن را پیچیده می کند. افزایش قابل توجه در بازده اوراق قرضه دولتی 10 ساله ژاپن (JGBs) به طور بالقوه می تواند منجر به یک بحران مالی شود، با توجه به اتکای شدید دولت به استقراض برای ارائه بدهی های خود.

🔹متعادل کردن مدیریت نرخ مبادله ین با حفظ ثبات در بازده اوراق قرضه، یک عمل متعادل کننده ظریف برای سیاست گذاران ژاپنی است.

#JPY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

28 Apr 2024 22:34

📆 مهمترین رویداد امروز شاخص هماهنگ بهای مصرف‌کننده آلمان است.

📌 سایر رویدادهای امروز:

🔹شاخص اطمینان مصرف‌کننده ناحیه یورو (12:30)

💡 با ما همراه باشید
#Calendar
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

28 Apr 2024 22:06

مهمترین رویدادهای هفته گذشته

🔹طلا در ابتدای هفته با کاهش تنش‌های ژئوپلیتیکی روند نزولی داشت. پس از بهره مندی از جریان های امن و صعود چشمگیر در چند هفته گذشته، در روز دوشنبه حرکت اصلاحی داشت و 2.7 درصد روزانه کاهش یافت. این جفت ارز به روند نزولی خود ادامه داد و در اوایل روز سه شنبه به ضعیف ترین سطح خود در بیش از دو هفته نزدیک به سطح 2290 دلار رسید. با این حال، از آنجایی که دلار آمریکا (USD) پس از انتشار اطلاعات ناامیدکننده PMI ایالات متحده تحت فشار فروش قرار گرفت، طلا بالاتر از سطح 2300 دلار صعود کرد و تقریباً بدون تغییر روز را به پایان رساند.

شاخص PMI ترکیبی ایالات متحده در برآورد ماه آپریل از 52.1 در ماه مارس به 50.9 کاهش یافت. این انتشار نشان از کاهش شتاب رشد در فعالیت تجاری بخش خصوصی داشت. علاوه بر این، جزئیات این گزارش به کاهش تورم ورودی اشاره می کند که بر دلار آمریکا تأثیر می گذارد. کریس ویلیامسون، مدیر بازرگانی موسسه S&P Global گفت: وخامت تقاضا و انبساط بازار کار به کاهش فشار قیمت‌ها منجر شد، زیرا در ماه آپریل شاهد کاهش استقبال از افزایش قیمت‌های فروش کالاها و خدمات بودند».

🔹روز چهارشنبه، پس از گزارش اداره سرشماری ایالات متحده مبنی بر افزایش 2.6 درصدی سفارش کالاهای بادوام به 238.4 میلیارد دلار در ماه مارس، دلار آمریکا در برابر رقبای خود مقاومت نشان داد. به نوبه خود، طلا برای به دست آوردن روند صعودی تلاش کرد.

🔹دفتر تحلیل اقتصادی ایالات متحده (BEA) روز پنجشنبه گزارش داد که اولین براورد تولید ناخالص داخلی ایالات متحده (GDP) %1.6 در سه ماهه اول افزایش یافته است. این انتشار به دنبال رشد 3.4 درصدی ثبت شده در سه ماهه آخر سال 2023 بود و پیش بینی بازار برای رشد 2.5 درصدی را با حاشیه بزرگ از دست داد. در نتیجه، دلار آمریکا به تضعیف خود ادامه داد و به XAU/USD اجازه داد تا روز را در محدوده مثبت به پایان برساند. با این حال، بهبود طلا محدود باقی ماند زیرا گزارش تولید ناخالص داخلی همچنین نشان داد که شاخص قیمت تولید ناخالص داخلی، از 1.7 درصد به 3.1 درصد صعود کرد که نشان دهنده تأثیر قوی تر تورم بر رشد تولید ناخالص داخلی است.

🔹روز جمعه، اداره BEA اعلام کرد که شاخص خالص بهای هزینه‌های مصرف شخصی (PCE) در ماه مارس 2.8 درصد سالانه افزایش یافته است. این میزان با افزایش ماه فوریه مطابقت داشت و بالاتر از انتظار بازار برای %2.6 بود. در نهایت، دلار آمریکا قدرت خود را حفظ کرد و کار را برای XAU/USD برای تمدید روند صعودی تا آخر هفته دشوار کرد.

2/3
#Gold
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

27 Apr 2024 22:27

🔹منطقه دیگری که از جهش در فعالیت های اقتصادی برخوردار است، چین است. شاخص PMI ترکیبی در ماه مارس به بالاترین حد خود از ماه می 2023 صعود کرد، اگرچه بخش اعظم آن ناشی از بخش خدمات بود و بهبود در بخش تولید همچنان ضعیف است.

🔹اگر اقتصاد در آپریل شتاب بیشتری بگیرد، نوید خوبی برای دارایی‌های حساس به ریسک مانند سهام و نفت و ارزهای مرتبط با کالا مانند دلار استرالیا و نیوزلند خواهد بود.

🔹در نیوزلند، انتشار گزارش مشاغل در روز چهارشنبه مورد توجه خواهد بود. داده‌های سه ماهه اول در مورد رشد مشاغل، نرخ بیکاری و دستمزدها ممکن است سرنخ‌هایی را ارائه دهد که بانک مرکزی چقدر زود نرخ‌ها را کاهش خواهد داد.

🔹اگر به نظر برسد که بازار کار در حال کاهش است، دلار نیوزیلند ممکن است تحت فشار قرار گیرد.

🔹 کانادا همچنین شاخص تولید ناخالص داخلی ماهانه خود را در روز سه شنبه منتشر می کند و گزارش تولیدات صنعتی برای ماه مارس قرار است در همان روز از ژاپن منتشر شود. سوئیس گزارش CPI ماه آپریل را در روز پنجشنبه منتشر خواهد کرد و روز جمعه، بانک مرکزی نروژ تصمیم خود را در مورد نرخ بهره اعلام می کند.

5/5
#CNY #NZD
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

27 Apr 2024 22:27

در صورتی که هیچ سیگنال جدیدی از سوی فدرال رزرو وجود نداشته باشد، سرمایه گذاران توجه خود را به گزارش حقوق و دستمزد غیرکشاورزی در روز جمعه معطوف خواهند کرد. اقتصاد ایالات متحده 303 هزار شغل در ماه مارس ایجاد کرد. تحلیلگران انتظار دارند که رقمی نزدیک به 210 هزار نفر در آپریل باشد، در حالی که پیش بینی می شود نرخ بیکاری در %3.8 باقی بماند.

🔹عامل مهم این است که آیا افزایش دستمزد در حد متوسط باقی خواهد ماند و به رشد بیشتر از %4.0 ادامه خواهد داد. هر گونه رشد در میانگین درآمد ساعتی می‌تواند هشداری در مورد کاهش شرط‌های کاهش نرخ ایجاد کند.

🔹علاوه بر این شاخص PMI بخش تولید و خدمات از دیدگاه موسسه ISM برای ماه آپریل در روزهای چهارشنبه و جمعه منتشر می شود. به دنبال انتشار کم تر از حد انتظار PMI بخش خدمات از موسسه S&P Global، انتشار ضعیف PMI بخش خدمات از موسسه ISM می‌تواند اثرات بالقوه داده‌های مشاغل قوی‌تر و لحن هاوکیش فدرال رزرو را خنثی کند.

🔹سایر داده ها شامل شاخص PMI شیکاگو و شاخص اطمینان مصرف کننده در روز سه شنبه، فرصت های شغلی اشغال نشده JOLTS و گزارش ADP در روز چهارشنبه خواهد بود.

3/5
#USD
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

27 Apr 2024 22:27

مهمترین رویدادهای هفته پیش رو

🔹به نظر می رسد هفته پیش رو برای دلار آمریکا یک هفته پر نوسان باشد، زیرا علاوه بر جلسه کمیته FOMC و گزارش مشاغل ماه آپریل، داده های دیگری در تقویم اقتصادی ایالات متحده وجود دارد که مورد توجه معامله گران قرار دارد.

🔹داده اصلی در نیمه اول هفته تصمیم سیاست گذاری فدرال رزرو در روز چهارشنبه خواهد بود. چندی پیش نشست ماه می به عنوان جلسه ای تلقی شد که سیاست گذاران مسیر کاهش نرخ بهره را در ژوئن تعیین کنند. با این حال، به دنبال مجموعه ای از آمارهای بالاتر از حد انتظار تورم و اشتغال، زمان آن تغییر کرد و به آینده منتقل شده است به طوری که کاهش نرخ تا قبل از ماه سپتامبر بعید به نظر می رسد.

1/5
#USD
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 16:38

شاخص درآمد شخصی ایالات متحده در ماه مارس %0.5 ماهانه یا 122.0 میلیارد دلار افزایش یافت که مطابق انتظارات بود. مخارج شخصی ماهانه نیز 0.8 درصد یا 160.9 میلیارد دلار افزایش یافت که بالاتر از رقم مورد انتظار 0.6 درصد ماهانه بود.

هر دو شاخص بهای PCE کل و خالص 0.3 درصد افزایش یافتند که مطابق با انتظارات بود. قیمت خدمات ماهانه 0.4 درصد و قیمت کالاها 0.1 درصد افزایش یافته است. قیمت مواد غذایی کمتر از %0.1- کاهش یافته است و قیمت انرژی 1.2 درصد ماهانه افزایش یافت.

🔹در طول دوره 12 ماهه، شاخص بهای PCE کل از %2.5 سالانه به %2.7 افزایش یافت که بالاتر از رقم مورد انتظار %2.6 بود. شاخص خالص بهای PCE بدون تغییر در %2.8 سالانه باقی ماند، که بالاتر از رقم مورد انتظار %2.6 بود. قیمت خدمات نسبت به سال قبل 4.0 درصد و قیمت کالاها 0.1 درصد افزایش داشته است. قیمت مواد غذایی نسبت به سال قبل 1.5 درصد و قیمت انرژی نیز 2.6 درصد افزایش داشته است.

#USD
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 10:09

بانک مرکزی ژاپن (BoJ) نرخ بهره خود را در نشست سیاستگذاری ماه آپریل، ثابت نگه داشت

نکات مهم صورتجلسه بانک مرکزی ژاپن

🔹در صورت افزایش نرخ تورم اساسی، میزان تسهیلات پولی را تعدیل خواهد کرد.

🔹شرایط مالی تسهیلی فعلا حفظ خواهد شد.

🔹اگر نوسانات فارکس بر تورم کل تأثیر بگذارد، این می تواند یک ملاحظات برای سیاست پولی باشد.

🔹احتمال دستیابی به تورم 2 درصدی به تدریج در حال افزایش است.

🔹نمی خواهیم از کاهش خرید اوراق قرضه دولتی ژاپن به عنوان یک ابزار سیاست پولی فعال استفاده کنیم.

🔹تأثیر فارکس بر نرخ تورم معمولاً موقتی است.

🔹احتمال ضعیف لودن ین در طولانی مدت کم نیست.

🔹هیچ تغییری در مقدار خرید اوراق قرضه دولتی از ماه مارس وجود ندارد.

🔹اگر پیش‌بینی تورم سال مالی 2025 و 2026 ما محقق شود، دستیابی به هدف تورم 2 درصد «بسیار نزدیک» است.

🔹تورم کل را در آینده بر اساس قیمت خدمات، افزایش ضعیف قیمت واردات ناشی از ین، دستمزد شرکت ها، رفتار تعیین قیمت ارزیابی می کنیم.

🔹در جلسه امروز هیچ مخالفتی با حفظ خرید 6 تریلیون ین اوراق قرضه دولتی وجود نداشت.

#JPY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 09:36

شونیچی سوزوکی، وزیر دارایی ژاپن روز جمعه گفت که نوسانات بازار فارکس (FX) را از نزدیک زیر نظر دارد. سوزوکی در ادامه اظهار داشت که برای برداشتن گام های کامل در مورد ارز آماده خواهد شد. با این حال، او از اظهار نظر در مورد جزئیات فارکس و سیاست خود خودداری کرد.

🔹ما تمام اقدامات لازم را در صورت نیاز انجام خواهیم داد.»

🔹ین ضعیف دارای عناصر مثبت و منفی است.

🔹نگران اثرات منفی ین ضعیف هستیم.

🔹بازار فارکس منعکس کننده عوامل پیچیده مختلفی است.

#JPY
@Fundamental_View

ديدگاه بنيادى در بازارهاى مالى

26 Apr 2024 09:16

شاخص اطمینان مصرف کننده نیوزیلند با 4 واحد کاهش به 82.1 در آپریل رسید و به پایین ترین سطح از سال 2008 کاهش یافت.

🔹انتظارات تورمی مصرف کننده از 4.5 درصد به 4.4 درصد کاهش یافت، اگرچه انتظارات تورمی قیمت مسکن از 3.4 درصد به 3.5 درصد افزایش یافت.

#NZD
@Fundamental_View