Global Invest Fund

30 Oct 2023 19:37

💤Итоги дня 30 октября

📈Лидеры

$HHRU HeadHunter Group +3.82%
$GLTR Глобалтранс +3,09%
$UPRO Юнипро +1,56%
$SNGSP Сургутнефтегаз (прив.) +1,51%
$VKCO VK +1,28%

📉Аутсайдеры

$YNDX Яндекс -1,67%
$MTSS МТС -1,49%
$FIVE X5 Retail Group -1,35%
$AFLT Аэрофлот -1,29%
$OZON OZON Holdings -1,29%

🗞Новости

🟠Общая выручка ГК Мать и дитя в III квартале выросла на 5,4% год-к-году до 6 793 млн руб. Сопоставимая выручка выросла на 4,7%. Компания планирует возобновить выплаты дивидендов по окончании процедуры перерегистрации – Компания – наше мнение по отчету

🟠Прибыль ЛУКОЙЛа по РСБУ за 9 мес. снизилась на 1,4%, до 638,6 млрд руб. – ИФ

🟠Банки начали отказывать россиянам в выдаче ипотеки по одобренным ранее условиям после повышения ключевой ставки ЦБ. Доля отказов на рынке розничного кредитования выросла до 60-70% – Газета

🟠Число граждан с тремя кредитами и более за год выросло на 2,2 млн человек – ИНТЕРФАКС

🟠ЦБ считает, что ограничения на движение капитала должны иметь временный характер. В Банке России отметили, что их необходимо отменять по мере адаптации экономики.

🟠ЦБ предлагает обязать компании объяснять свои отклонения от дивидендной политики. Это должно повысить привлекательность инвестиций и укрепить доверие к эмитентам.

🟠Инвестбанк Синара снизил оценку "префов" Сургутнефтегаза вслед за пересмотром прогноза по дивидендам – ИНТЕРФАКС

🟠Чистая прибыль НОВАТЭКа по РСБУ за 9 месяцев 2023 г. - 404,391 млрд рублей против 185,587 млрд рублей годом ранее.

🟠Чистая прибыль Мосэнерго по РСБУ за 9 месяцев снизилась на 25,1%, до 12,2 млрд руб.

🟠Чистая прибыль Московской биржи за 9 месяцев 2023 г. составила 26,5 млрд руб. В сравнении с прошлым годом рост более чем в 180 раз – Ведомости

@theglobalinvest

Global Invest Fund

30 Oct 2023 12:31

🎙Общаемся с подписчиками!

В этот четверг в 19:00 проведем голосовой в нашем private-чате.

Что обсудим?

🔹Как чувствуют себя экономика и рынок

🔹Порассуждаем, кому текущий курс идет на пользу, а для кого курс — проблема

🔹Кратко пройдемся по компаниям в покрытии

👉Не пропустите трансляцию и подписывайтесь на private!

@theglobalinvest

Global Invest Fund

30 Oct 2023 07:20

☕️ Новости к открытию рынка

📈Лидеры

$DXCM DexCom +10,11%
$INTC Intel +9,29%
$COF Capital One Financial +9,19%
$AMZN Amazon +6,83%
$SWK Stanley Black Decker +6,22%

📉Аутсайдеры

$ENPH Enphase -14,65%
$F Ford Motor -12,25%
$CHTR Charter Communications -9,65%
$SEDG SolarEdge Technologies Inc -7,70%
$EL Estee Lauder -7,23%

🗞Новости

🟠На Московской бирже будут чаще проводить дискретные аукционы. Изменения призваны снизить волатильность на российском фондовом рынке – Ъ

🟠Мосбиржа запустит фьючерсы на ETF Индии Бразилии и Турции. Эти инструменты планируют запустит в течение 6 месяцев. В ближайшие две неделе будет запущен вечный фьючерс на индекс Мосбиржи.

🟠Самым большим риском для цен на нефть и газ остается любая эскалация ситуации на Ближнем Востоке. Этот регион поставляет около трети мировой нефти – BBG

🟠Отчиталось уже 49% компаний из S&P 500. Из них 78% превысили ожидания по прибыли на одну акцию, что выше 5-летнего среднего в 77% и выше 10-летнего среднего в 74%.

🟠Правительство решило еще на полгода сохранить ограничение объема экспорта удобрений. Размер квоты был увеличен на 4%, до 16,95 млн тонн – Ъ

🟠Ставка по 30-летней фиксированной ипотеке в США выросла до 8,09%, что является максимумом с июня 2000 г. – данные Bankrate

🟠Google инвестировала $2 млрд в Anthropic, конкурента OpenAI.

🟠Чистая прибыль Huawei выросла на 118% в III квартале благодаря прорыву в производстве чипов китайского производства.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

27 Oct 2023 20:10

💤Итоги дня 27 октября

📈Лидеры

$FEES ФСК ЕЭС +5,16%
$MGNT Магнит +1,83%
$MOEX Московская биржа +1,79%
$ROSN Роснефть +1,70%
$GMKN Норникель +1,55%

📉Аутсайдеры

$PIKK Группа Компаний ПИК -2,29%
$HYDR РусГидро -1,20%
$AGRO Русагро -1,09%
$HHRU HeadHunter Group -0,95%
$VKCO VK -0,81%

🗞Новости

🟠США не могут выбраться из долга в $33 трлн, который продолжает бить рекорды. Более высокие процентные ставки означают, что стоимость обслуживания этого долга может оказаться непосильной. — Peterson Foundation

🟠Выручка Яндекса в III квартале выросла в 1,5 раза - до 204,8 млрд рублей – наше мнение по отчету

🟠Ставка ЦБ РФ = 15%. Текущее инфляционное давление значительно усилилось и складывается выше ожиданий Банка России — ЦБ

🟠ЦБ повысил прогноз цены нефти Urals до $83 в 2023 году и до $80 в 2024 г.

🟠Татнефть в январе-сентябре снизила добычу нефти в Татарстане на 1%, до 21,2 млн т — ИФ

🟠Магнит купит 33% в крупнейшей дальневосточной сети «Самбери» и получит опцион на дальнейший выкуп оставшейся части компании. Ее текущая оценка - 20-25 млрд руб.

🟠Еврокомиссия провела сегодня экстренное заседание для оценки риска поставок нефти из-за конфликта между Израилем и ХАМАС — представитель ЕС

🟠Книга заявок на IPO Henderson может быть переподписана в три-четыре раза. Планов по изменению дат букбилдинга нет — Ведомости — что ГИФ думает об IPO?

🥃 На фоне повышения ключевой ставки до 15% облигации имеют интересную доходность, поэтому мы сделали подборку самых выгодных бондов. За подробностями👈

@theglobalinvest

Global Invest Fund

27 Oct 2023 13:54

📱 Яндекс — поисковик, который смог

Показатели лучше прогноза

🔹Рост по выручке на 53,8% г/г — до 204,8 млрд руб. Прогноз: 47% г/г и 195 млрд руб.

🔹EBITDA: рост на 32,6% г/г — 26,5 млрд руб. Прогноз: 31% г/г и 26 млрд руб.

📊Электронная коммерция

Выручка электронных сервисов опережает поисковой портал. Цифры для сравнения - 107,2 млрд против 90.4 млрд. Убыток по EBITDA сокращается. Общий оборот товаров вырос на 67%.

❤ Ядро компании

Поисковик сердце Яндекса. EBITDA за квартал превысила 47 млрд руб.

Плюс и развлекательные сервисы

EBITDA положительная второй квартал к ряду - 1 млрд руб.

📊Инвестиции в будущее

Прочие инициативы продолжают отнимать большую часть EBITDA (-17 млрд руб. по III кварталe). Компания рассчитывает на рост прибыли в будущем.

Новые сервисы:
🔹запустили YandexGPT 2 и интегрировали её в Алису.
🔹появились краткие пересказы видеороликов

Разделение компании

Конкретной информации пока еще нет. Ждем решения совета директоров до конца года

⭐️Мнение GIF

Яндекс по текущей цене — интересное вложение. Однако выводы делать рано. Есть неизвестная переменная в виде разделения компании

@theglobalinvest

Global Invest Fund

27 Oct 2023 12:30

⚡️Ключевая ставка — 15%

Global Invest Fund

26 Oct 2023 20:24

💤Итоги дня 26 октября

📈Лидеры

$NLMK НЛМК +0,38%
$MOEX Московская биржа +0,14%
$VKCO VK -0,27%
$PIKK Группа Компаний ПИК -0,47%
$GAZP Газпром -0,54%

📉Аутсайдеры

$AGRO Русагро -5,00%
$HYDR Русгидро -2,91%
$VTBR ВТБ -2,84%
$FEES ФСК ЕЭС -2,60%
$LKOH ЛУКОЙЛ -2,26%

🗞Новости

🟠Общий объем расходов федерального бюджета РФ за пять лет, начиная с 2019 года, вырос в два раза — Силуанов — ТАСС

🟠Самолет объявляет операционные результаты за III квартал 2023 года. Объем продаж первичной недвижимости вырос на 63% и составил 79,3 млрд руб. — наш взгляд на отчет Самолета

🟠Чистая прибыль ВТБ по МСФО за 9 месяцев составила 375,9 млрд руб. Дивидендов не будет - первый зампред — ТАСС — наше мнение о банке

🟠Яндекс в III квартале нарастил выручку на 48%, до 197,2 млрд рублей — ИФ

🟠Совет директоров ЛУКОЙЛа рекомендовал выплатить дивиденд за 9 месяцев - 447 руб. на акцию. По прогнозу рынок ждал - 547 руб. Дивдоходность составляет чуть более 6% — ИФ — что мы думаем по этому поводу

🟠Путин разрешил Bonum Capital сделки с миноритарными пакетами Газпрома (около 0,1%), ЛУКОЙЛа, Интер РАО, Норникеля - Распоряжение — ИФ

🟠ЦБ допустил депозитарные расписки Ozon к обращению на российском рынке — ИФ

🟠На рынке IPO сейчас наблюдается практически «вертикальный взлет» с точки зрения спроса физических лиц.

🥃 Лукойл дал дивы, но рынок ждал больше. Поэтому рынку теперь нужен другой локомотив. Ждём завтра ставку. Если без жёстких сигналов, то можем и попытаться обновить годовые хаи.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

26 Oct 2023 12:43

🏦 ВТБ — дивиденды будут, но потом

Отчет показал ожидаемое замедление чистой прибыли по итогам квартала. Однако, прогноз чистой прибыли а год увеличился с 400 до 420 млрд руб.

Что повлияло на снижение прибыли?

🔹 Более быстрый рост процентных расходов на фоне роста ключевой ставки.

🔹 Отсутствие эффекта присоединения Открытия и РНКБ, как это было в прошлых кварталах.

🔹 Меньше заработали на операциях с валютой.

Капитал ВТБ

Достаточность общего капитала — 9,23%.

Для сравнения:
🔹минимальное значение — 8%.
🔹Сбербанк — 13-14%.

Пополнять свой капитал ВТБ планирует за счет прибыли. К тому же, прежде чем платить дивиденды, банк должен возобновить выплаты по суббордам.

🎙Акции компании

Прибыль на акцию снижается из-за дополнительной эмиссии, но остается вблизи уровней, которые были до допэмиссии.

⭐️Мнение GIF

Ждем рост прибыли. Дивиденды будут не раньше 2025 года. Один из позитивных знаков возможных дивидендов – возобновление выплат по субордированным облигациям в будущем.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

26 Oct 2023 08:20

☕️ Новости к открытию рынка

📈Лидеры

$WM Waste Management +6,10%
$TRV The Travelers +4,31%
$WAB Westinghouse Air Brake +4,12%
$GD General Dynamics +4,03%
$HRL Hormel Foods +3,75%

📉Аутсайдеры

$GOOG Alphabet C -9,60%
$GOOGL Alphabet A -9,51%
$MKTX MarketAxesss -9,26%
$ADP ADP -9,20%
$FTV Fortive -8,04%

🗞Новости

🟠Российские убыточные банки по итогам трех кварталов ухудшили свой финансовый результат. Их убытки выросли на 10%, почти до 34 млрд руб. Вместе с тем банковская система сохраняет высокую прибыль, которую генерируют крупнейшие банки. По итогам девяти месяцев она составила 2,7 трлн руб. – Ъ

🟠По итогам трех кварталов добыча газа в РФ упала на 5,7%, до 474 млрд кубометров относительно результатов 2022 года. Однако, второй месяц подряд показатели добычи увеличиваются. Газпром нарастил добычу в сентябре на 4% год к году. – Ъ

🟠Спекулянты распродают золото: активы биржевых фондов на металл упали до минимума с февраля 2020 года – Ъ

🟠Калужский ликеро-водочный завод «Кристалл» планирует провести IPO в декабре 2023 года, а первые дивиденды выплатить в 2025 году – РБК.

🟠Berkshire Hathaway еще увеличила долю в Occidental Petroleum до 25,8%

🟠Китай находится под растущим давлением из-за усугубления проблем на рынке недвижимости – WSJ

@theglobalinvest

Global Invest Fund

25 Oct 2023 12:42

🍏 X5 Group — вне конкуренции

Темпы роста выручки компании выше чем у Магнита. В III квартале Х5 прибавила 22,9%. Основные причины: рост сопоставимых продаж (LFL) и торговой площади.

📊Инвест цифры

🟠EBITDA и прибыль вышли в соответствии с нашими ожиданиями. Прибыль компании в III квартале — 25,7 млрд.

🟠Чистый долг/EBITDA без аренды — ниже 1х.

🟠Чистый долг/EBITDA с арендой — 2,5х.

💰Что там с деньгами дивидендами?

Пока возможности их платить нет. Но компания активно сокращает долг и участвует в M&A.

💲Что купили новенького?

Сеть "Виктория" в Калининградской области. В периметр сделки входят 118 магазинов совокупной торговой площадью 92 тыс. кв. м.

X5 Group выходят на Дальний Восток. В планах открытие магазинов «Чижик» и «Пятерочка».

Чего ждет 🔹🔹🔹

Важно дождаться публикации «списка системно значимых компаний» от правительства. Если Х5 Group туда попадет, то компания должна будет конвертировать ГДР в акции.

Тогда она сможет платить дивиденды.

⭐️Мнение GIF

В текущей оценке компании практически нет дисконта. Можно ожидать доходность на уровне рынка.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

25 Oct 2023 08:20

☕️ Новости к открытию рынка

📈Лидеры

$VZ Verizon +9,27%
$BALL Ball +7,43%
$RTX Rtx Corp +7,17%
$NEE NextEra Energy +6,99%
$GE General Electric +6,50%

📉Аутсайдеры

$FICO Fair Isaac -7,02%
$EFX Equifax -5,22%
$PNR Pentair -4,56%
$HCA HCA -4,49%
$SYF Synchrony Financial -4,37%

🗞Новости

🟠Консенсус опрошенных «Ведомостями» экспертов говорит о том, что EBITDA группы X5 за III квартал будет на уровне 92,3 млрд руб. (+19,87%), рентабельность по EBITDA составит 11,7% против 12% в аналогичный период годом ранее.

🟠Роснефть недовольна решением о росте налогов на добычу газа с 2024 года, считая несправедливым, что размер НДПИ увеличивается для независимых производителей газа больше, чем для Газпрома. — Ъ

🟠Со слов врио главы Федеральной таможенной службы, товарооборот России с Китаем в 2023 году составит $220 млрд. — РБК

🟠Минфин 25 октября проведет аукцион по размещению ОФЗ 29025.

🟠Инвесторам предложили купить облигации Telegram, выпущенные в 2021 году. Со слов БКС, бонды можно будет конвертировать в акции, если компания проведет IPO в 2025 год.

🟠Котировки нефти Brent снизились на фоне отсрочки наземной операции Израиля в сектор Газа.

🟠Акции компаний США, которые отчитались хуже ожиданий, отстают от S&P 500 в этом сезоне с наибольшим отрывом за всю историю наблюдения с 2019 года.

🟠Газпром в рамках традиционной осенней корректировки планирует снизить объем своей инвестпрограммы на 2023 год на 14%, до 1,97 трлн руб. — Ъ

@theglobalinvest

Global Invest Fund

24 Oct 2023 13:33

💩 М.Видео пытается выйти из сложной ситуации

Со слов менеджмента, обновленная бизнес-модель приносит успехи в росте объема оборота товаров.

Восстановился спрос к продуктам компании, что позволило превысить объемы III квартала 2021 года — самого успешного для компании года.

❓Контроль — наше все

Эффективность логистики и контроль расходов могут позволить неплохо заработать на предстоящем сезоне покупок техники.

👆Из плюсов

Стабилизация поставок.
Расширение ассортимента.

👇Из минусов

Ослабление рубля и рост ключевой ставки играют против компании.

Кредит наше спасение

Рост объемов потребительских кредитов в ожидание роста ставки поправили положение — средний чек вырос, что позволило увеличить объем продаж на 80%.

📊Инвест цифры

🟠EBITDA в III квартале 2023 выросла на 80%. Стоит помнить о низкой базе. Мобилизация ударила по результатам второй половины 2022 года.

🟠Ожидаем повышение EBITDA в IV квартале за счет пика продаж перед праздниками.

🟠Соотношение чистого долга к EBITDA опустилось ниже 5х. Компания нацелена на работу с долговой нагрузкой. В платежах по долгу изменений не ожидают — позитив для держателей облигаций.

Облигации М.Видео

Бонды отреагировали на отчет с позитивом. Однако, Инвесторы начинают частично продавать выпуск с погашением в апреле 2024 года на фоне хорошего положения рынка.

⭐️Мнение GIF

Ситуация у компании не простая, но медленно и верно налаживается. Думаем, что всё идет к позитивному разрешению ситуации.

Но соотношение риск/премия в акциях и облигациях М.Видео все еще недостаточна, чтобы рассматривать для покупки.

Компания балансирует на грани, и любое ухудшение ситуации может привести к допэмиссии. Продажи могут опять начать падать после всплеска в III квартале и предстоящем высоком сезоне в IV квартале.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

23 Oct 2023 20:26

💤Итоги дня 23 октября

📈Лидеры

$UPRO Юнипро +4,66%
$CBOM МКБ +2,09%
$MGNT Магнит +2,05%
$FEES ФСК ЕЭС +1,43%
$ALRS АЛРОСА +0,96%

📉Аутсайдеры

$SNGSP Сургутнефтегаз (прив.) -2,08%
$ROSN Роснефть -1,58%
$NLMK НЛМК -1,36%
$NVTK НОВАТЭК -1,12%
$GLTR Глобалтранс -1,10%

🗞Новости

🟠Совет директоров ЕвроТранс рекомендовал выплатить дивиденды в размере 8,88 ₽. МосБиржа включит акции ЕвроТранс в раздел "Первый уровень" с 21 ноября 2023 года.

🟠Выручка Русагро в III квартале выросла на 35%, до 78,2 млрд руб. – ИНТЕРФАКС – наш взгляд по отчету

🟠Северсталь в III квартале снизила выплавку стали на 9%, до 2,7 млн тонн – ИНТЕРФАКС – наш взгляд на компанию

🟠CarMoney за 9 месяцев выдали займов почти на 3 млрд руб. — как за весь 2022 год! – подробнее здесь

🟠Доллар опустился ниже 95 ₽. впервые с 13 сентября 2023 г.

🟠Курс Bitcoin достиг $31 тыс., другие криптовалюты также подорожали

🟠Лента сообщает о росте общих продаж на 7,3%, сопоставимых продаж на 8,0% и росте онлайн-продаж на 44,9% в 3 квартале 2023 года

🟠Правительство внесло в Госдуму законопроект о передаче Газпрому и Транснефти участков общераспространенных полезных ископаемых без аукционов — ИФ

🟠Норникель объявляет итоги производственной деятельности за девять месяцев 2023 года. Производство никеля снизилось на 9% до 145 тыс. тонн по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – наше мнение по покупке акций

До пятницы, когда будет решаться ставка ЦБ, мы вряд ли увидим сильных движений по рынку. Но даже если ставку повысят, то новые отчеты и дивиденды Лукойла могут помочь закрыть рынок выше.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

23 Oct 2023 13:05

💿Северсталь — ни туда, ни сюда

Вышел отчет за 3 квартал и 9 месяцев 2023 года.

🎛Результаты нейтральные:

За III квартал: производство стали -9%, чугун -7%.

За 9 месяцев: сталь +5%, чугун +3%.

Снижение производства связано с ремонтом на конвекторах в III квартале.

В продажах металлопродукции без сильных изменений:

🟠Снижение продаж горячекатаной стали и сортового проката в пользу более высоких переделов.
🟠 Продажа продукции с добавленной стоимостью выросла на 8%, доля составила 53% к прошлому кварталу.
🟠Основной прирост в трубах и оцинкованном прокате.

Тенденция структуры продаж: снижение продаж полуфабрикатов в пользу продаж готовой продукции.

🥇 Ценовая конъюнктура

Цена стабильна — 54,6 тыс. руб./тонна на горячекатаный прокат.

🗣Менеджмент

🟠Закладывают рост спроса на 6% со стороны стройки и машиностроения.
🟠Направят 1/3 накопленной денежной позиции на строительство фабрики по производству окатышей.

⭐️Мнение GIF

Предполагаем, что часть накопленной денежной позиции (дивиденды/слияние и поглощение), будет распределена в инвестиционные проекты.

В производстве без сильных изменений. Ожидаем на следующий год: приостановку на ремонт доменной печи №5 и постепенное накопление запасов.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

23 Oct 2023 10:02

🚗💰CarMoney. Отличный задел на сильные итоги года

CarMoney операционно отчитался за 9 месяцев 2023. Первый в истории отчет за III кв. вышел ударным и сделал отличный задел на сильные итоги года!

Объем выдач займов приближается к 1 млрд руб. в квартал (несмотря на фактор сезонно слабого лета). А за 9 месяцев выдали займов почти на 3 млрд руб. — как за весь 2022 год!

Продолжили наращивать объем портфеля, который приближается к 5 млрд руб. (4,8 млрд руб. на конец сентября).

Отмечают рост среднего чека за счет роста стоимости авто — +5% и 903 тыс руб.

⭐️Мнение GIF

Котировки практически не отреагировали на публикацию операционного отчета, несмотря на хорошие результаты. В фокусе МСФО за 9 месяцев, который будет опубликован 20 ноября. После чего мы обновим нашу оценку справедливой стоимости компании.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

30 Oct 2023 17:22

💎 Зима близко! Чем топить будете?

Может углем? Специально для вас публикуем наш обзор по этому рынку.

Наши выводы:

👾 Экспорт угля остается ключевым направлением для угольной отрасли России.

👾Российские угольщики из-за санкций вынуждены были искать новые рынки сбыта.

Что еще разобрали:

🟠Как обстоит ситуация на мировых рынках отрасли?

🟠Что происходит с угольным сектором в России?

🟠Куда будет осуществляться экспорт российского угля?

🟠Как дела у публичных компаний из сектора?

Больше наших обзоров тут: @GlobalInvestFund_bot

@theglobalinvest

Global Invest Fund

30 Oct 2023 10:33

🩺 Мать и дитя — почему рождаемость снижается, а выручка растет?

💉Операционные показатели за III квартал

🔹Амбулаторные посещения. Количество выросло на 9,3%. Наилучшая динамика в клиниках Москвы и Московской области.

🔹Средний чек увеличился приблизительно на 5%. Разница в 2 раза среднего чека между столицей и регионами сохраняется. Порог в LTM-формате превышен — 2 млн шт.

🔹Койко-дни. Общее количество снизилось на 11,5%. Средний чек в столице и регионах разнонаправленный. В Москве снизился на 13,8%, в регионах вырос 28,3%.

🔹ЭКО. Количество циклов выросло на 13,2%. Рост равнозначный между регионами и Москвой. Средний чек увеличился в регионах на 13,2%.

🔹Роды. Количество выросло на 16,5%. Рост среднего чека больше в регионах.

💵 Финансовые показатели.

Выручка выросла на 5,4%. Повлияло два фактора: нейтральные операционные результаты и небольшой рост среднего чека в Москве.

Региональные учреждения показывают повышение выручки. Финансовые результаты в Москве ушли в минус.

Сопоставимые продажи также не радуют. Прирост всего на 4,7%. Во втором квартале LFL составил +10,8%.

❓Что еще может быть интересно?

🔹Переезд в Калининград продолжается.
🔹Региональная экспансия идет полным ходом. Куплены 4 клиники в Югре.
🔹Чистая денежная позиция увеличилась до 6,6 млрд руб.

⭐️Мнение GIF

Компания показывает нейтральные результаты на фоне снижения рождаемости в стране.

Рекорд в амбулаторных посещениях. Компания увеличивают количество проводимых родов и процедур ЭКО.

Наблюдаем стабильные результаты по занятию стационарных коек.

В регионах видим рост за счет операционки и повышения среднего чека, особенно за счет городов-миллионников.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

28 Oct 2023 09:45

⚡️Итоги недели

Котировки Русагро выросли на 40% за месяц

Северсталь – все идет по плану

Норникель увеличивает производство никеля

Как дела у М.Видео?

Рост выручки X5 Group выше чем у Магнита

Самолет долетел до рекорда по выручке

ВТБ сбавляет обороты?

Жадность ЛУКОЙЛа или инвестиции в будущее?

Банк России жестко реагирует на инфляцию

Яндекс — поисковик, который смог

@theglobalinvest

Global Invest Fund

27 Oct 2023 16:33

📌 Итоги недели от GIF

🟠Ставка ЦБ – 15%!

🟠Лукойл объявил дивиденды

🟠Что по IPO Henderson?

🟠Северсталь, Норникель, Самолет и другие отчитались за III квартал

😉 Смотреть новости

Global Invest Fund

27 Oct 2023 12:50

🏦ЦБ РФ решил бороться с инфляцией с помощью «напалма»

15% — очень агрессивный ход

Прогноз по инфляции на конец 2023 года повышен до 7-7,5%. Вероятно, именно выход за верхний диапазон предыдущего прогноза — 7% заставило действовать ЦБ агрессивно.

Прогноз по средней ставке до конца 2023 года повышен до 15-15,2%.

‼️Возможно еще одно повышение ставки до конца года.

Диапазон средней ставки в следующем году составит 12,5-14,5%.

‼️ЦБ демонстрирует, что если инфляция будет выходить за рамки прогноза в 4-4,5%, то он готов держать высокую ставку в течение всего следующего года.

📉Для акций это неприятный сюрприз. Очень мало у кого дивдоходность превышает эту цифру.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

27 Oct 2023 08:20

☕️ Новости к открытию рынка

📈Лидеры

$WTW Willis Towers Watson +10,27%
$AMT American Tower +8,11%
$MAS Masco +6,62%
$AOS AO Smith +6,03%
$EQIX Equinix +5,46%

📉Аутсайдеры

$ALGN Align -24,88%
$WHR Whirlpool -15,83%
$HAS Hasbro -11,65%
$WDS Western Digital -9,29%
$ANET Arista Networks -8,74%

🗞Новости

🟠ЕвроТранс планирует провести IPO 21 ноября. В ходе размещения компания хочет продать инвесторам акции на 26,5 млрд рублей, начальная цена — 250 рублей за бумагу.

🟠ОПЕК+ отправляют в США меньше нефти, что ухудшает дальнейший прогноз поставок в страну — газета

🟠Биржевой объем торгов юанем достиг максимума за два с половиной месяца. Одновременно с этим резко выросло число операций, и упал объем сделок в китайской валюте. Ситуация объясняется спекулятивной активностью инвесторов — Ъ

🟠Гонконгские акции выросли до максимума за две недели, т.к. все больше китайских компаний запускают buybackи — SCMP

🟠Американская экономика росла в III квартале самым быстрым темпом за 2 года, из-за этого ФРС оказывается в затруднительном положении. ВВП в III квартале +4.9% — BBG

🟠Минпромторг: на авиастроение в 2024–2026 годах выделят около 108 млрд рублей — Ъ

🟠В октябре Бразилия стала крупнейшим направлением экспорта дизтоплива из РФ, обогнав Турцию — Ъ

🟠ЦБ РФ сегодня рассмотрит вопрос о ставке. Аналитики ждут ее повышения до 14% — ИФ

@theglobalinvest

Global Invest Fund

26 Oct 2023 14:38

⛽️ ЛУКОЙЛ зажал дивиденды

Лукойл объявил дивиденды в размере 447 рублей. Меньше, чем консенсус-прогноз - 547 рублей.

❓Где деньги?

Думаем, что компания могла приберечь деньги на выкуп нерезов, либо заранее включила эту сумму в дивидендную базу.

⭐️Мнение GIF

Стоит ожидать, что дивиденд за 2 полугодие будет выше. Остается опция на выкуп и погашение акций иностранных инвесторов.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

26 Oct 2023 10:13

🏠 Самолет долетел до рекорда по выручке

Операционные и финансовые результаты за 9 месяцев крайне сильные на фоне выдачи ипотеки.

🥇Новые рекорды

Ажиотажный спрос повлиял на рост цен реализации недвижимости. Итог - рекорд в продажах как в метрах, так и в рублях.

💲Финансовые показатели

Выручка за III квартал прибавила 52% в сравнении с прошлым годом. Чистая прибыль составила 10,3 млрд руб. — больше чем за весь 2021 год!

📊Планы продаж Самолета

🟠Выход на 1600 тыс. кв. м.
🟠Выручка - 300 млрд руб.
🟠EBITDA - 70 млрд по итогам года,

Достижение планов, с учетом присоединения МИЦ - вполне реально.

Контракты и ипотека

Доля контрактов с ипотекой достигла 87%. Поэтому Самолет сильно зависит от ключевой ставки.

Напомним, что ЦБ неоднократно говорил, что видит перегрев на рынке недвижимости. С 1 января 2024 года первоначальный взнос вырастет до 30% (вместо привычных 10%).

🏠Что с рынком недвижимости?

🟠Прошедшие годы были удачными для девелоперов на фоне роста объемов продаж и цен на недвижимость.

🟠Главные спонсоры: низкие ставки и льготная ипотека.

🟠2024 году застройщики будут работать в новых макроусловиях. Высокие процентные ставки, рост доли первоначального взноса, сокращение льготных программ - может сильно повлиять на рынок недвижимости.

⭐️Мнение GIF

На наш взгляд, с учетом среднесрочных перспектив сектора акции Самолета справедливо оценены и не имеют существенного апсайда к широкому рынку акций.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

25 Oct 2023 20:20

💤Итоги дня 25 октября

📈Лидеры

$SNGS Сургутнефтегаз +2,10%
$MTSS МТС +1,52%
$FEES ФСК ЕЭС +1,35%
$ROSN Роснефть +1,08%
$PHOR ФосАгро +1,01%

📉Аутсайдеры

$AGRO Русагро -2,56%
$VKCO VK -1,54%
$NLMK НЛМК -1,28%
$PIKK Группа Компаний ПИК -1,11%
$CBOM МКБ -1,02%

🗞Новости

🟠Впервые на мировых рынках доходность облигаций развивающихся стран в местных валютах упала ниже уровня доходностей казначейских облигаций США — BBG

🟠Вероятность дефолтов на рынке рублевых облигаций в течение ближайшего года не превышает 1,5%. Но возможный рост ставки повышает риски для компаний с высоким уровнем зависимости от рефинансирования — РБК

🟠В период с января по сентябрь 2023 года электростанции Юнипро увеличили выработку электроэнергии по сравнению с аналогичным периодом 2022 года на 4,1% до 41,4 млрд. кВт.ч.

🟠X5 объявляет о росте выручки на 22,9% в III квартале 2023 г. Скорректированная EBITDA выросла на 30,2%, до 62,5 млрд рублей. Результат оказался лучше прогноза — ИФ — наше мнение о компании

🟠ВТБ в III квартале получил прибыль по МСФО в 89 млрд руб., снижение в 1,6 раза в сравнении со II кварталом — ИФ

🟠Совкомфлот за 9 месяцев нарастил чистую прибыль по стандартам бухгалтерского отчета в 3 раза

🟠 РКК Энергия - цена размещения ценных бумаг дополнительного выпуска определена в 8 608,30 рублей за акцию.

🟠Henderson начал прием заявок в рамках IPO. Количество акций – 9 млн. Диапазон цены за акцию от 600 до 675 рублей. Общий объем IPO может составить до 3,63 млрд руб., Free-float – до 15%. Кроме этого, компания обозначила сроки по выплате дивидендов за 2023 год — 2 полугодие 2024 года.

🥃 Многие боятся, что из-за смерти главы совета директоров Лукойла завтрашнее заседание не состоится, но это не так, так что ждем решение по дивам.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

25 Oct 2023 10:00

☝️Инвестор — думай о своей безопасности

Кроме основного счета, где инвестор взращивает свой капитал, стоит задуматься о денежном резерве.

Рынок может преподносить разные ситуации: иногда акции растут — инвесторы радуются, а иногда бумаги летят вниз, что вызывает стресс. Особенно, если вложено все до копейки.

Позаботиться о финансовом комфорте просто — отложить в надежные активы денег на несколько месяцев жизни.

Что нужно для этого сделать?

1. Посчитать сколько реально нужно денег для месяца жизни.
2. Умножить сумму месячных расходов на 6 месяцев.
3. Понять, что такого резерва нет.
4. Начать откладывать деньги на «всякий случай».
5. Спать спокойно и не переживать, если на счете просадка.

Пример расчета «кубышки»

Месячные траты — 60 т.р. Кубышка = 60 т.р. * 6 месяцев — 360 т.р.

Такой денежный объем позволит не переживать о возможных проблемах.

Если проблема решается за счет денег, то это не проблема — это расходы.

В чем держать свою кубышку?

Для кубышки хорошо подходят краткосрочные ОФЗ, например, ОФЗ 26222. Они ликвидны и практически не реагируют на колебания рынка.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

24 Oct 2023 20:26

💤Итоги дня 24 октября

📈Лидеры

$SNGSP Сургутнефтегаз (прив.) +5,66%
$AGRO Русагро +5,64%
$MTSS МТС +1,62%
$YNDX Яндекс +1,52%
$MGNT Магнит +1,48%

📉Аутсайдеры

$VKCO VK -1,81%
$GLTR Глобалтранс
$HHRU HeadHunter Group -1,28%
$ROSN Роснефть -1,18%
$OZON Ozon Holdings -0,99%

🗞Новости

🟠Распадская вложит 11 млрд руб. в строительство угледобывающего комплекса на Межегейском месторождении - ИНТЕРФАКС

🟠Инвесторы подали иск о признании недействительными предписаний ЦБ на остановку и возобновление торгов на Мосбирже утром 24 февраля 2022 – ИНТЕРФАКС

🟠Газпром снижает инвестпрограмму-2023 до 1,966 трлн рублей с первоначальных 2,3 трлн рублей – ИНТЕРФАКС

🟠Продажи группы М.Видео в III квартале выросли на 40%, до 140,3 млрд руб. – Компания – наше мнение по отчету

🟠В китайских акциях наблюдается сильнейшая за 12 месяцев распродажа и панические настроения — BBG

🟠Яндекс объединил несколько своих сервисов - "Маркет", "Еду", "Лавку" и "Маркет Деливери" - в новое бизнес-направление e-commerce

🟠Правительство назвало объем инвестиций в проект Роснефти «Восток Ойл» на севере Красноярского края - 11,8 трлн руб.

🥃 Все также ничего нового. Послезавтра Лента расскажет о новой стратегии, а Лукойл решит по дивидендам.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

24 Oct 2023 08:23

☕️ Новости к открытию рынка

📈Лидеры

$MGM MGM +3,94%
$NVDA NVIDIA +3,84%
$ABNB Airbnb +3,35%
$WBA Walgreens Boots +3,29%
$CCL Carnival Corp +3,17%

📉Аутсайдеры

$FMC FMC -13,19%
$BBWI Bath & Body Works -4,95%
$MOS Mosaic -4,89%
$VTRS Viatris -4,09%
$CVX Chevron -3,69%

🗞Новости

🟠Южуралзолото может увеличить уставной капитал на 15%, что составит 30 млн рублей. — ИНТЕРФАКС

🟠Российские нефтекомпании пожаловались на увеличение налогов на отрасль, в результате чего их бизнес по продаже топлива находится в убытках — Ъ

🟠ТМК и ЧТПЗ запросили у держателей евробондов согласие на альтернативные варианты платежей — ИНТЕРФАКС

🟠Власти Евросоюза, которые прежде хотели избавиться от рынка мощности в электроэнергетике, теперь решили предоставить плату за мощность АЭС и угольным ТЭС до конца 2028 года — Ъ

🟠Русал договорился о покупке 30% акций китайской HWNM, владеющей глиноземным заводом, за $267 млн. — ТАСС

🟠Курс Bitcoin достиг отметки в $34 тысячи. Более 10% роста со вчерашнего дня.

🟠Китай закупает в России рекордные объемы алюминия. С начала года импорт увеличился втрое — BBG

🟠Российские банки продолжают повышать ставки по собственным ипотечным программам. Средние ставки уже превысили 15% годовых, а в отдельных случаях достигают 18%. — Ъ

@theglobalinvest

Global Invest Fund

23 Oct 2023 16:00

💿Норникель: больше никеля, меньше палладия

🔹 Производство никеля растет

За III квартал производство никеля выросло на 21% к предыдущему кварталу. ГМК распродает накопленные во II квартале запасы Заполярного филиала.
Результат относительно к прошлому году хуже - 54 тыс. тонн против 60 тыс. тонн. Нижняя граница прогноза на 2023 год.

🔹 Рост производства меди

Медь в III квартале выросла на 6%. Результат также ниже показателей прошлого года.
Однако, производство постепенно восстанавливается. Медь также находится на нижней границе прогноза.

🔹 Снижение производства платиноидов

Производство палладия упало на 13%, платина - на 14% к предыдущему кварталу. Причина - низкое содержание металлов в руде.
ГМК по этой группе идет с опережением прогноза на год, что может положительно отразиться на годовых результатах.

🧈Где золото?

Из прогноза пропало производство золота. План по золоту - 225-245 тыс. унций, что соотносится с уровнем Селигдара.

⭐️Мнение GIF

Из негативного: производство снизилось, цены в долларах снизились, дивполитики нет. Только летняя девальвация помогла котировкам выйти из диапазона 14000-15000 рублей.

Текущие уровни не интересны для покупок.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

23 Oct 2023 11:31

🍅 Русагро получила рекордную выручку

Сельхоз сегмент показал существенный рост.

На фоне ослабления рубля были проданы зерновые, залежавшиеся с начала года. Соя ждала своей очереди с 2022 г. Свою роль сыграл и хороший урожай свеклы.

🏭 Сахарное заводы заработали в июне-августе, что позволило больше произвести и продать сахара на фоне роста его цены и хорошего урожая свёклы.

🥩 Устранены последствия африканской чумы, повлиявшей на мясо. Напомним, что во время болезни производство снизилось на 7%, реализация на 5%.

Приобретение 50% акций НМЖК дало существенный прирост показателей.

🥛Производство и реализация потребительских жиров остались на прежнем уровне. Реализация Промышленных жиров и молочных продуктов снизилась.

За III квартал - рекордная выручка. Однако, +35% выглядит внушительно благодаря низкой базе и включения НЖМК в результаты отчета. Ждем восстановления цен и роста производства в мясе и в жирах.

⭐️Мнение GIF

Котировки выросли на 40% буквально за месяц. Операционный отчёт и «внушительный» рост выручки на фоне низкой базы 2022 г. говорит о том, что инвесторы переоценили компанию.

@theglobalinvest

Global Invest Fund

23 Oct 2023 08:00

☕️ Новости к открытию рынка

📈Лидеры

$CHRW CH Robinson +2,42%
$MRK Merck&Co +2,23%
$PM Philip Morris +2,02%
$APTV Aptiv +1,94%
$WBA Walgreens Boots +1,43%

📉Аутсайдеры

$SEDG SolarEdge Technologies Inc -27,27%
$ENPH Enphase -14,68%
$RF Regions Financial -12,38%
$CMA Comerica -8,53%
$ZION Zions -7,07%

🗞Новости

🟠Индия в августе купила у России рекордную с 2018 года партию алмазов на $215 млн

🟠Европейский банк реконструкции и развития продал 5,3% акций МосБиржи группе Softline с дисконтом в 60% и налогом на выход в 20% от суммы сделки — Forbes

🟠На российском рынке ипотеки появилась вероятность образования "пузыря" на фоне рекордных выдач таких кредитов в предыдущие месяцы — ПРАЙМ

🟠Эксперты РБК ждут от ЦБ четвертого подряд повышения ключевой ставки до 14%. Основная причина — ускорение инфляции — РБК

🟠Евросоюз начнет консультации по 12-му пакету санкций против России. В него могут войти запрет на российские алмазы и новые меры против обхода уже введенных ограничений — BBG

🟠Федеральная резервная система предупреждает о растущих геополитических рисках снижения экономической активности и роста инфляции во всем мире — Financial Times

🟠Российские власти рассматривают возможность повышения налоговой нагрузки на газовую отрасль страны, чтобы помочь профинансировать возврат к полному субсидированию нефтеперерабатывающих предприятий — BBG

🟠Меры поддержки рубля, объявленные властями, не только вернули курс рубля к пятинедельному минимуму, но и снизили спекулятивную активность на бирже — Ъ

@theglobalinvest