СОЛОДИН LIVE

15 Aug 2023 21:30

#usa #buffett

Новые фавориты Уоррена Баффета

👉 Berkshire Hathaway Уоррена Баффета во втором квартале сделала новую ставку на американских строителей жилья. Компания купила акции DR Horton (DHI), NVR Inc (NVR) и Lennar (LEN.B).

Общая стоимость этих покупок на конец июня превышает 800 миллионов долларов.

👉 Изменения в портфеле акций Berkshire были раскрыты после закрытия рынка в понедельник, когда компания опубликовала свой последний отчет 13F.

🟢 Акции домостроителей на подъёме: фондовый индекс S&P Homebuilders Select Industry вырос в этом году на 39%.

❗️По состоянию на конец второго квартала 80% портфеля акций Berkshire все ещё было сосредоточено всего в пяти компаниях: Apple, Bank of America, American Express, Coca-Cola и Chevron.

🤔 А вы как относитесь к акциям строительных компаний? Замутить разбор? 👇

СОЛОДИН LIVE

15 Aug 2023 12:47

#ПрямойЭФир #макро #Россия

Вы очень меня просили прямой эфир по России - я таки решил его сделать ))

Ребят, тем кому не интересна тема - не нужно приходить и ныть в чате или комментариях - что всем это не интересно! Просто пропустите этот эфир, не приходите на него 🙏

Я его делаю по просьбе российских зрителей и только для них - сам я российский рынок не торгую. Но возможно, именно это даст мне шанс взглянуть на ситуацию объективно, не предвзято 🤷‍♂️

Если Вам нравится эта тема и вы её долго ждали - не бойтесь поощрить автора лайком и комментарием. 😉

Что будет на прямом эфире:

📍 Что происходит с экономикой после февраля 2022 года?

📍 Какие прогнозы на ближайшее будущее?

Для этого блока я буду использовать исследование французской research команды, но они всё равно опираются на данные Росстата - тут никуда не денешься, других данных нет 🤷‍♂️

📍 Технический анализ пары доллар/рубль, индекса ММВБ и нескольких крупных эмитентов.

Начало в 19-00 мск
📌 ССЫЛКА НА ЭФИР

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 16:30

#товары #электротранспорт

☝️ Прогнозируется, что к 2030 году рынок аккумуляторов для электромобилей вырастет более чем в четыре раза и превысит 276 миллиардов долларов, увеличившись почти на 23% в год из-за роста производства электромобилей.

👉 Напомню, что главные производители в мире по батареям пока - это Китай, Южная Корея, Япония. В основном они обслуживают клиентов из США, Китая, ЕС, Японии и Кореи.

❓ Сделать исследование по теме? Или забить? 😁

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 12:34

#macro #USA

⚡️ В июне прошлого года, когда инфляция достигла своего пика, индекс экономической уверенности Гэллапа достиг самого низкого уровня (минус 58) с февраля 2009 года (минус 64).

👆 С тех пор он несколько восстановился, но остаётся на удивление отрицательным (минус 32 в июне).

❓ Вы верите в восстановление потребительской уверенности главного рынка потребления планеты? 👇

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 09:54

#рынки

☝️ Согласно данным Goldman Sachs, хедж-фонды ненавидят энергетические акции.

❓ Начинаем искать там идеи для short squeeze? 😂👇

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 09:10

#China #macro

⚡️ Прямые иностранные инвестиции в Китай упали до самого низкого уровня с 1998 года.

❓ Как отреагирует мировая экономика на остановку такого гиганта? 👇

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 17:51

#macro #USA

Я уже упоминал эту информацию, но решил пояснить.

👆 Сейчас уровень банкротств в США начал тревожно расти, что впервые с кризиса 2008 года, но уровень банкротств всё ещё низкий.

❗️В предыдущую сильную рецессию 2008 года было тоже самое - количество банкротств начало расти ДО РЕЦЕССИИ, а во время кризиса уровень банкротств вырос существенно. После этот показатель снижался в течение всего следующего бизнес цикла (в течение 10 лет).

👆 Теперь посмотрите на график "заявлений на банкротство". В чём разница? Ну сначала ты подаёшь заявление в суд, а лишь потом суд выносит решение о банкротстве компании - получается это опережающий индикатор показателя банкротств.

❗️ Так вот - количество заявлений на банкротство растёт с начала 2022 года и уже достиг зоны пиковых значений 2008 года.

❓Сам факт наличия такого количества заявлений на банкротство разве не свидетельствует о том, что общее количество банкротств продолжит расти? Разве я не прав? 🤷‍♂️👇

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 16:38

#macro #USA

👆 Судя по всему, базовая инфляция по итогам 2023 года таки достигнет прогнозов ФРС в 3,9%, но это всё ещё в 2 раза выше итогового таргета ФРС в 2%.

❓ Давайте порассуждаем:

Может ли базовая инфляция вообще снизиться к таргету 2% без разрушения сильнейшего рынка труда?

Как Вы оцениваете вероятность "мягкой посадки" экономики США, т.е. нормализацию без рецессии? 👇

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 13:30

#SPX

👆 Что происходит после "шортокрыла" рынка (short squeeze)? 🙄

В прошлый раз это привело к откату рынка вниз на 10%

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 12:44

#OIL

⚡️ Фьючерсы на нефть WTI выросли до 83 долларов за баррель в пятницу, приблизившись к девятимесячному максимуму.

👉 МЭА сообщило о потенциальном сокращении мировых запасов нефти в течение 2023 года, что может привести к ещё большему росту цен.

👉 Также агентство прогнозирует замедление роста спроса в 2024 году примерно до 1 миллиона баррелей в сутки, что на 150 000 баррелей в сутки ниже их более раннего прогноза.

👉 Однако, ОПЕК ожидает, что мировой спрос на нефть вырастет на 2,25 млн баррелей в сутки в 2024 году 🤷‍♂️

❓ Есть смельчаки в чате - ваш прогноз по спросу на нефть в 2024 году? 😂👇

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2023 14:54

Вася? Да что вы знаете о финансовых шоу? 😂🤣

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2023 14:15

#NVDA

Много вопросов поступает по #NVDA - когда же упадёт?

Ну мы видим 👆, что на хаях была очень отрицательная гамма - в такой ситуации глупо было ждать начала коррекции.

Но сейчас параметр перевернулся - всё может быть...

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2023 10:55

#markets #options

☝️ Однодневные опционы 0DTE стали настолько популярными, что на их долю теперь приходится более 50% объемов по опционам #SPX

❓ Нужно Вас с этим знакомить или не интересная тема? 👇

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2023 14:57

#macro #USA #EU #inflation

🤔 3 основных вывода из вчерашнего отчёта по индексу потребительских цен в США:

1️⃣ Инфляции в США уже не существует, если мы вычтем расходы на жилье.

2️⃣ Европейская инфляция, скорее всего, упадёт ниже целевого уровня быстрее, чем инфляция в долларах США, поскольку жилье не важная роль в методологии HICP.

3️⃣ ЕЦБ, следовательно, с большей вероятностью изменит курс, чем ФРС.

❓ Что, ждём укрепления доллара против евро? 👇

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2023 12:40

#news #GOLD

⚡️ Национальный банк Польши (НБП) увеличил свои золотые резервы четвёртый месяц подряд в июле.

👉 По подсчётам газеты DGP, в прошлом месяце было куплено 720 000 унций золота на сумму около 1,4 миллиарда долларов. Это больше, чем за любой из предыдущих трех месяцев. Газета подсчитала, что общий объем золотых резервов, хранящихся в польском центральном банке, увеличился до 9,6 млн унций, или почти 300 тонн.

👉 Монетарное золото, хранящееся в НБП, на конец июля оценивалось в 18,8 млрд долларов. На его долю приходилось 10,4 процента официальных резервных активов центрального банка.

❓ Короче, не только Польша, но и крупнейшие ЦБ тарят активно золото, которое кстати неплохо перформит в период низких ставок - когда у денег доходность снижается, переход в золото выглядит логично 🤷‍♂️

Может начнут снижать ставку то? Кто-нибудь втаривает золото? Поделитесь мнением 👇

Технически, может "перевернутый ГиП" появиться при пробое 1990$...

СОЛОДИН LIVE

15 Aug 2023 14:00

#news #usa

⚡️Дональду Трампу предъявлено обвинение в попытке отменить результаты выборов

👉 Большое жюри обвинило Дональда Трампа, Руди Джулиани и других 19 союзников Трампа в преступном сговоре, направленным на то, чтобы свести на нет победу Джо Байдена на последних выборах в Джорджии. Обвиняется Трамп также в попытке подорвать демократию в США.

👉 Обширное обвинительное заключение, выдвинутое окружным прокурором округа Фани Уиллис, частично затрагивает те же вопросы, что и федеральное дело, с которым Трамп сталкивается в Вашингтоне, но более подробно описывает усилия в Джорджии и предлагает некоторые новые элементы предполагаемого заговора. Он обвиняет Трампа в 13 уголовных преступлениях, утверждая, что он выдвигал ложные заявления о мошенничестве на выборах в Джорджии и оказывал давление на республиканских чиновников, чтобы они помогли ему обеспечить голоса Коллегии выборщиков штата.

👉 Прокурор сказала, что назначит дату судебного разбирательства в течение следующих шести месяцев. И дала подсудимым время до пятницы, 25 августа, чтобы сдаться.

📢 Трамп на своей платформе Truth Social объявил расследование охотой на ведьм. «Почему не предъявили обвинение 2,5 года назад? Потому что они хотели сделать это прямо в разгар моей политической кампании», — сказал он.

👉 Этот шаг Фани Уиллис, демократа, был широко ожидаем. В апреле она заявила, что планирует объявить об обвинениях этим летом, и попросила руководителей местных правоохранительных органов подготовиться к «значительной общественной реакции», которую может вызвать её заявление.

🔴 А реакция действительно может быть очень значительной. Я вряд ли ошибусь, если скажу, что Трамп сейчас самый популярный политик в Штатах. Его возможный арест может всколыхнуть различные общественные движения и привести к волнениям. Думаю, именно поэтому мы наблюдаем снижение цен на фьючерсах на американские индексы сегодня. Протесты могут стать "черным лебедем" для рынка.

🤔 Мне думается, что Трампа в итоге посадят. А вы как думаете? Будут протесты? 👇

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 16:31

#капитализм #Конго #кобальт

И в тему последнего поста...Кобальт используется при производстве батарей для смартфонов и электричек, а больше всего его добывают в Конго. Посмотрите на эти данные☝️

☝️ Чот я не слышал о том, чтоб крупные западные компании отказывались покупать кобальт из Конго? 🤷‍♂️

😶 Реально, одна из самых неудобных тем для людей, которые очарованы достижениями капитализма - розовая картинка расклеивается... 21 век, детский рабский труд...

❓И вот какие вопросы меня мучают: развивалась бы западная экономика такими темпами, если бы ресурсы для этой экономики оплачивались по справедливой цене? Если бы труд африканских, азиатских и прочих рабочих развивающихся стран достойно оплачивался?

Могли бы люди из золотого миллиарда менять айфоны раз в год, машину - раз в три, и дважды в год гонять в отпуск на море?

А вы как думаете? 👇

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 15:10

#macro #USA

👆 Ситуация с ростом цен в сфере здравоохранения США просто пугающая.

👉 Затраты государства на здравоохранение стабильно высокие и растут опережающими темпами в последние десятилетия.

👉 Получается, что частные фарм компании могут пользоваться таким неиссякаемым источником выручки и продолжать раздувать цены на свои услуги? 🤷‍♂️

👉 При этом, уровень монополизации данной сферы очень высокий - буквально топ-10 из сектора биг фармы покрывает основную часть потребления в этой сфере. Где антимонопольные службы? 🤷‍♂️

P.S.

❓ Вам не кажется, что методы, которые правительства используют для определения ВВП, стали настолько искажёнными, что не имеют реальной ценности?

😖 Платить кому-то за то, чтобы он выкопал яму, а затем снова её засыпать, увеличивает ВВП, но ничего не делает для повышения производительности. 🤷‍♂️

Государственные расходы могут увеличить ВВП и в то же время снизить производительность...

Я готовлю тему сейчас про Китай - там похожая проблема...

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 12:16

#macro #USA

⚡️ История показывает, что после крупных фискальных и монетарных потрясений борьба с инфляцией редко бывает безболезненной, утверждает Bloomberg.

👆Инфляция 2020-х годов напоминает всплески инфляции, последовавшие за Первой и Второй мировыми войнами. И в каждом случае послевоенный всплеск обесценивания бумажных денег заканчивался рецессией и болезненной дефляцией.

Поэтому, существует большая вероятность того, что в 20-х годах ситуация повторится.

❗️ Fitch Ratings 1 августа уже лишил США кредитного рейтинга AAA.

Почему?

👉 Бюджетное управление Конгресса на прошлой неделе повысило оценку дефицита в этом году до 6,5% ВВП. Это - неоправданная цифра, когда экономика находится в условиях полной занятости. Как отмечает Fitch, мы уже видим неприятную фискальную арифметика роста ставок по большому объёму долга...

❗️ Fitch прогнозирует, что отношение процентных платежей к доходам в США достигнет 10% к 2025 году по сравнению со средним показателем 2,8% для других суверенных стран с рейтингом AA и 1% для стран с рейтингом AAA.

❗️ На прошлой неделе Moody's понизило кредитные рейтинги 10 небольших банков США и заявило, что пересматривает шесть крупных.

Источник

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2023 09:28

#earnings

Важные корпоративные отчёты на этой неделе

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 20:59

#жизнь

И снова воскресенье! Кто чем занят? Кто как провел выходные?

Я наслаждаюсь очень комфортной андорранской погодой по полной. Ходил вчера в горы, а вечером поехал на концерт, тоже в горы). В Андорре полно красивых горных отелей, которые ради привлечения клиентов живут полноценной культурной жизнью.

Кстати, если вы думали, что Андорра это лыжный, исключительно зимний курорт, то это не совсем так. В августе туристов тут больше, чем в январе. Потому, что не жарко и есть что посмотреть, чем заняться: горные байки, трекинг, концерты, шопинг и тд. Да просто почилить у бассейна с красивым видом, не умирая от жары - уже прекрасно.

Жду ваших фоток 👇

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 17:15

#macro #ликбез

👆 Наглядная визуализация "глобальной синхронизации" работы мировых центральных банков - 2022 год был пиком ужесточения монетарной политики.

Что дальше?

Стадия рецессии предполагает переход ЦБ от политики ужесточения к смягчению, что предполагает предоставление рынкам дополнительных источников ликвидности + снижение стоимости денег (т.е. понижение ставок).

Получается, мы увидим облегчение уже в период рецессии 🤷‍♂️

👆 Обратите внимание на тепловую карту - она уже начинает немного зеленеть... И это подтверждает то, что я написал выше! Сейчас официально признают рецессию в Китае, Британии и ЕС 🤷‍♂️

❓ Может ли быть рецессия без существенного падения фондового рынка?

Такие случаи были, но статистически всё таки более вероятно, что экономическая рецессия будет сопровождаться коррекцией фондового рынка в пределах 10-30%

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 16:33

Еженедельный обзор рынков: Биткоин, Евро, Доллар, Рубль, ММВБ, S&P500, NASDAQ, Нефть, Золото, а также ответы на вопросы по отдельным тикерам

📌 Еженедельник Investor+ (подписка)

СОЛОДИН LIVE

13 Aug 2023 13:04

#SPX

👆 Пока цена на индекс S&P500 двигается в рамках традиционной сезонности, которая привязана к выборному циклу в США.

👆 За год до выборов цена останавливается (мы как раз входит в такой период сейчас), набирает сил - и уже в выборный год струячит на север 😂

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2023 21:41

#macro #USA

☝️ Домовладельцы в США теперь тратят рекордные 40% своего валового дохода на ипотеку.

👉 Это ВЫШЕ максимума 2008 года в 39% и значение резко возросло за последние 2 года.

👉 После уплаты подоходного налога и расходов по ипотеке у большинства покупателей жилья остается менее 30% дохода.

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2023 14:46

#macro #USA

👆 На этой картинке видно наглядно, что где-то в 2000 году начала отставать зарплата среднего класса от стоимости жизни.

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2023 11:19

#COVID19

⚡️ В Нью-Йорке участились случаи заболевания коронавирусом, рост отмечается также и в других штатах США. Об этом сообщает New York Post (NYP).

Согласно информации издания, последние данные Департамента здравоохранения штата Нью-Йорк, опубликованные 2 августа, показывают, что число случаев COVID выросло на 55 процентов по сравнению с предыдущей неделей, при этом в среднем по штату регистрируется 824 случая в день.

Случаи госпитализации зараженных увеличились на 22 процента — это более 100 пациентов в день. В отчетах Центров по контролю и профилактике заболеваний США (CDC) отмечается, что проблема коснулась не только Нью-Йорка — по всей стране выявили 8000 госпитализаций за неделю, что на 12 процентов больше, чем на прошлой.

❓ Ну что, новая вспышка осенью? У нас в Андорре тоже растут заболевшие.🤷‍♂️

Я уже прикупил немного #PFE #BNTX #MRNA . Может добавить?👇

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2023 17:47

#ПрямойЭфир #ИнвестГРОГ

В среду был очень подготовленный эфир по макро - сегодня сделаем разгрузочный день 😂

Отвечаю на ваши вопросы. Чую будет много волн сегодня - приходите 😉✊

Начало в 19-00 мск
📌 ССЫЛКА НА ЭФИР

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2023 14:33

#banks #USA #macro

📍 Инвестор-миллиардер Билл Гросс заявил в среду, что сократит большую часть своих акций региональных банков примерно через три месяца после их покупки (на мартовских банковских потрясениях).

🗣 "Король облигаций" написал в своём твиттере, что инвестиции региональных банков «принесли много денег», и «мне пора сократить 80% активов».

Что могло встревожить короля? Попробовал разобраться тут:

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка)

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2023 12:12

#macro #CHINA

👆 Это что вообще происходит? 🤷‍♂️ Новые кредиты в Китае только что упали на 88% м/м.

⚡️ Всего 346 миллиардов юаней в июле — самый низкий показатель с 2009 года.

❓ Просто сезонность? Или что-то ещё? 👇