СОЛОДИН LIVE

19 Aug 2024 12:35

#esrnings

Важные корпоративные отчёты на этой неделе

СОЛОДИН LIVE

18 Aug 2024 18:22

#china #copper #медь

⚡️ Рост добычи меди у китайских компаний (в сравнении с 3-мя крупнейшими добытчиками меди)

👉 Китай является крупнейшим потребителем меди. При этом сейчас 70% меди, используемой в Китае, импортируется. Но страна вложила значительные средства в медные рудники, чтобы обеспечить будущие поставки.

👉 В 2010 году китайские горнодобытчики произвели в общей сложности только 1,2 млн тонн меди.

👉 Однако, с годами объемы добычи в Китае резко возросли, в то время как крупные горнодобывающие компании других стран не показывают подобной динамики.

👉 В совокупности китайские компании произвели 3,2 млн тонн меди в 2023 году по сравнению с совокупным объемом производства 4 млн тонн у Codelco, Freeport-McMoRan (крупнейший производитель меди в США) и BHP.

👉 По данным Benchmark Mineral Intelligence, прогнозируется, что в 2025 году китайские горнодобывающие компании превзойдут трех крупнейших производителей с совокупным объемом добычи 4,4 млн тонн по сравнению с прогнозируемыми 4,3 млн тонн у Codelco, BHP и Freeport.

😢 Это одна из причин, почему мои добытчики не растут - Китай всех отымеет походу...но мы на этом нихера не заработаем

СОЛОДИН LIVE

18 Aug 2024 12:33

#макро #США

⚡️ БАНКИ УСИЛИВАЮТ АРЕСТЫ ЗАЛОЖЕННОЙ КОММЕРЧЕСКОЙ НЕДВИЖИМОСТИ В США

👆 Объем изъятий коммерческой недвижимости из под банковского кредита во втором квартале 2024 года достиг 20,6 млрд долларов, что является самым высоким показателем с третьего квартала 2015 года.

👉 По данным MSCI, портфели кредиторов с конфискованной коммерческой недвижимостью выросли на 13% в прошлом квартале.

👉 С 2020 года количество случаев лишения права выкупа заложенного имущества выросло более чем в ВДВОЕ, показав самые высокие темпы роста со времён финансового кризиса 2008 года.

👉 Многие кредиторы надеялись, что сектор коммерческой недвижимости (CRE) восстановится, и до недавнего времени не хотели изымать заложенную недвижимость.

👉 Между тем, в США задолженность CRE по-прежнему составляет более 6 ТРИЛЛИОНОВ долларов, причём 50% этой задолженности принадлежит банкам.

👉 70% этих кредитов приходится на небольшие банки, те самые банки, которые едва не обанкротились во время регионального банковского кризиса.

❓ Назревает ли очередной банковский кризис? 🤔👇

СОЛОДИН LIVE

17 Aug 2024 18:47

#Премьера

Решил вам подкинуть в воскресенье на завтрак контента - жуём бутерброды с кофе и размышляем о том - как Трамп и Харрис намерены бороться с кризисом в США после своего избрания в ноябре 2024?

Начало в 11-00 мск:
📌 ССЫЛКА НА ПРЕМЬЕРУ

СОЛОДИН LIVE

16 Aug 2024 17:59

#ПрямойЭфир #ИнвестГРОГ

Сегодня будет полезный ГРОГ, так как я вам притащу "огромную ложку к обеду" - расскажу про "вечный инвестиционный двигатель" 🤣

Ну я постараюсь эту тему дать минут за 10 - а остальное посвящу ответам на ваши вопросы.

Начало в 20-00 мск:
📌 ССЫЛКА НА ГРОГ

СОЛОДИН LIVE

15 Aug 2024 20:58

#SPX #макро

Написал большую статью, где рассмотрел технический анализ индекса S&P500 в среднесрочной перспективе, а также описал комплексную картину в экономике США. В конце я сделал список - в какие активы лучше переместить свой капитал с учётом всех исследуемых факторов?

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка или разовый доступ)

СОЛОДИН LIVE

15 Aug 2024 12:43

#мошенники

Если вдруг какой-то незнакомый человек пишет вам в личку с каким-то безобидным/странным/тупым вопросом/предложением/советом, это почти наверняка мошенник, жаждущий ваших денег. Оглянуться не успеете, как вотрётся в доверие (я хз как, но на какой-то ощутимый процент людей это работает) и вот вы уже переводите ему свои кровные на крипто кошелек.

Туда же относятся и великодушные предложения поделится полезной книжкой/ обучающим материалом. Просто по доброте душевной, "самому уже не нужны, пишите в личку". Это тоже они, мошенники.

Не тратьте своё время на общение с ними. И главное, не давайте никакого шанса этим засранцам. К сожалению, если пишут, значит жертвы/прибыль у них всё-таки есть.

БЛОК, ЖАЛОБА И ВСЁ.

И настройте уже наконец политику конфиденциальности в настройках телеграма! Просто запретите вас добавлять в группы, писать вам в личку, если у них нет вашего номера телефона.

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2024 14:23

#рынок #США

☝️ Прогнозы EPS для Nasdaq-100 переворачиваются.

🤔 Учитывая, что большинство этих компаний являются компаниями «роста», отсутствие роста в их показателях EPS могут разочаровать инвесторов...

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2024 10:23

#earnings

Важные корпоративные отчёты на этой неделе

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2024 16:21

#рынки #NASDAQ

👆 Композиты по NASDAQ указывали на дивергенцию, о которой я неоднократно упоминал. В итоге, этот исторический паттерн реализовался в первую волну падения - возможно не последнюю...

*Оранжевая линия показывает - какое количество акций из индекса NASDAQ100 находится выше своей 200-дневной скользящей средней.

**Снижение такого композита при росте самого индекса говорит о наличии "тонкого" рынка - когда лишь несколько акций растут и тянут индекс вверх, а большинство других акций падают.

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2024 12:33

#макро #Китай

👆 Данные по платёжному балансу Китая за второй квартал выглядят «странными».

👉 Базовый баланс (текущий счёт плюс прямые иностранные инвестиции) впервые стал отрицательным (-30 млрд), несмотря на профицит таможенных товаров и услуг в размере 190 млрд долларов США.

❓ Знаю в нашем сообществе есть макроэкономисты куда более грамотные, чем я - разъясните ситуацию если не сложно 🙏👇

Мои предположения:

📍 Возможно, произошло резкое сокращение притока прямых иностранных инвестиций.

📍 Увеличился отток капитала.

📍 Мог произойти резкий рост убытков от внешнеэкономической деятельности, это могло привести к снижению базового баланса.

📍 Ошибка в статистике...

СОЛОДИН LIVE

10 Aug 2024 13:31

#ПрямойЭфир #еженедельник

📍 Еженедельник Investor+ от 10 августа 2024 года.

Обзор мировых финансовых активов (биткоин, доллар, товары, фондовые индексы, в том числе ММВБ и S&P500).

Начало сегодня в 15-00 мск:
📌 ССЫЛКА НА ЭФИР (подписка)

СОЛОДИН LIVE

09 Aug 2024 16:33

#рынки #США

☝️ Сегодня доля финансовых активов американцев, инвестированных в публичные акции, приближается к рекордным максимумам, чуть выше пика, наблюдаемого в 2021 году.

👉 87% американцев с высоким уровнем дохода владеют акциями, за ними следуют 65% американцев со средним уровнем дохода и 25% людей с низким уровнем дохода.

❓ Ну что - тотальная финансолизация? Всё по Марксу 🤷‍♂️🤣

❓ А вот если домохозяйства увеличивают свои взносы в это казино 😀 - институты получается разгружаются? Ну ну..

СОЛОДИН LIVE

09 Aug 2024 12:14

#UBER

🟢 Uber и китайский гигант электромобилей BYD Company объявили о сотрудничестве с целью создания глобального парка робо-такси.

👉 В рамках партнёрства, Uber планирует добавить более 100000 автомобилей BYD в течение следующих нескольких лет. Расширение будет сосредоточено в Европе, а затем переместится в Латинскую Америку, на Ближний Восток и в Северную Америку.

❓ Ну что, мы видим экспансию китайского автопрома через развитие индустрии робо-такси? 👇

СОЛОДИН LIVE

08 Aug 2024 12:32

#INTC

⚡️ В среду акционеры подали иск против Intel, утверждая, что производитель микросхем скрыл проблемы, что привело к неудовлетворительной прибыли во втором квартале, которая в свою очередь привела к приостановке выплаты дивидендов и сокращению штата на 15%.

👉 Акционеры утверждают, что их ввели в заблуждение относительно литейного бизнеса. Они заявили, что вводящие в заблуждение заявления взвинтили цену акций с 25 января по 1 августа.

👉 В иске, поданном в федеральный суд Сан-Франциско, Intel и его руководители, генеральный директор Патрик Гелсингер и финансовый директор Дэвид Цинснер, обвиняются в сокрытии проблем, которые привели к слабым финансовым показателям.

👉 Главный истец по иску — Construction Laborers Pension Trust of Greater St. Louis.

СОЛОДИН LIVE

19 Aug 2024 11:49

#макро #США

К вопросу о реальной инфляции. Вот что есть в официальной статистике:

👆 Хотя инфляция ИПЦ в США за последние 2 года выросла примерно на 6,0%, инфляция на многие товары первой необходимости была намного выше.

👆 Цены на транспортные услуги резко выросли на 18,5% с июня 2022 года.

👆 За тот же период инфляция цен на жилье и услуги выросла на 13,5% и 11,0% соответственно.

👆 Цены на воду, канализацию, вывоз мусора и электроэнергию выросли примерно на 10%.

👆 Даже цены на продукты питания и напитки выросли на 8% с июня 2022 года.

❓ Как так считают инфляцию, что 85% всех основных затрат обычного горожанина даже по официальной статистике превышает CPI? 🤷‍♂️

СОЛОДИН LIVE

18 Aug 2024 12:41

#макро #США

⚡️ Условия покупки жилья в США резко упали в июле до самого низкого уровня - КОГДА-ЛИБО ЗАРЕГИСТРИРОВАННОГО!

👉 Индекс уверенности покупателей жилья Мичиганского университета упал на 75% всего за 3 года.

👉 В то же время уровень доверия застройщиков жилья близок к самому низкому уровню со времён COVID.

СОЛОДИН LIVE

18 Aug 2024 12:28

#макро #США

👆 По данным Reventure, спрос на ипотеку в США в августе вновь официально снизился, приблизившись к самому низкому уровню с 1995 года.

👉 Количество заявок на ипотечное кредитование для покупки дома в США в августе сократилось на 8% в годовом исчислении.

👉 Спрос на ипотеку в настоящее время снизился примерно на 50% по сравнению с допандемическим уровнем.

👉 И это с учётом того, что с мая ставки по 30-летним фиксированным ипотечным кредитам снизились почти на 100 базисных пунктов.

СОЛОДИН LIVE

17 Aug 2024 13:45

#золото

👆 Интересный факт - в начале каждого президентского цикла в 21 веке золото росло...

СОЛОДИН LIVE

16 Aug 2024 16:39

#вопросы #ИнвестГРОГ

Обещал к концу недели ещё раз выйти в эфир, так как в понедельник был спешл и почти ничего по рынкам.

Пишите ваши вопросы и в 20-00 мск стартанём.

СОЛОДИН LIVE

15 Aug 2024 15:46

#NVDA

👆Ну, раз уж рассказал об открытии сделки, то расскажу и об управлении. Помните, на последнем "все пропало" я прикупил, среди прочего, акции Nvidia, со средней чуть ниже 95 долл?

👆 Сейчас они стоят около 120 долл. Итого рост +25% всего за 10 дней. Моя спекулянтская натура заставляет меня хапнуть прибыль. 🥴

🤓 Но притаившийся внутри инвестор требует держать, ведь по технике ещё есть куда расти. В итоге, половину позиции фиксанул, вторую - держу 😂

❓ А вы что делаете с этой бумагой, будете держать до талого? 😂👇

СОЛОДИН LIVE

14 Aug 2024 17:57

#SPX

👆 Технически, индекс S&P500 пришёл в зону сопротивления.

СОЛОДИН LIVE

12 Aug 2024 13:26

#ПрямойЭфир #СолодинLIVE #Special

Давно не делал спешл. Сегодня будет дискуссионный ролик, где мы затронем тему доступности недвижимости в США.

❓ Действительно ли оно сейчас так недоступно?
❓ Нашим родителям жильё доставалось легче?

Тема набирает обороты в США, так как молодое поколение обвиняет более старшее в том, что им жилось проще, что они захапали себе все богатства страны и власть. Молодым достались только долги и слабые перспективы добиться успеха или хотя бы обзавестись жильём...

Приходите - обсудим с цифрами, графиками - так ли это )) Немного побомбит у меня наверное сегодня - но это не точно 🤣

Начало в 20-00 мск:
📌 ССЫЛКА НА ЭФИР

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2024 19:02

#рынки #США

☝️ Сейчас мы наблюдаем максимальные вложения в лонговые "плечевые" фонды акций США, при этом вложения в "шортовые" фонды акций США находятся на минимальных значениях.

☝️ Судя по историческим данным, такие условия часто приводили к коррекции на рынке...

СОЛОДИН LIVE

11 Aug 2024 14:05

#SPX #рынки #США

👆 Таким же дорогим, как сейчас - рынок был в 2000-м и 2022-м годах.

❓ Значит ли это, что немедленно должна последовать коррекция? На мой взгляд нет. Но возникает уже угроза такой коррекции, так как исторически с подобных уровней оценки она и начиналась.

❓ О чём ещё говорит такая высокая стоимость? Я думаю о двух вещах:

1️⃣ Рынок находится в фазе распределения активов. Тогда логично, что цена высокая, так как институционалы выходят по розничным ценам - они хотят заработать 🤷‍♂️ Максимальное владение акциями со стороны населения подтверждает факт выхода институционалов из рынка (я это наблюдаю почти на всех крупных акциях...).

2️⃣ Девальвация доллара. Я считаю, что реальная инфляция выше и доллар обесценивается с очень высокой скоростью - об этом говорят цены на недвижимость, а также соотношение SPX/GOLD, где мы видели хай аж в 1999 году... По сути с 2000-го года мы видим не бычий рынок, а девальвацию доллара...

СОЛОДИН LIVE

10 Aug 2024 20:00

#макро

Налоговые поступления относительно ВВП разных стран

Соотношение налогов к ВВП измеряет налоговые поступления страны относительно размера её экономики.

🤔 Почему это важно?

Более высокий коэффициент может указывать на более высокие налоги и больший доход правительства по сравнению с экономическим объемом производства. В то же время, более низкий уровень отражает более лёгкое налоговое бремя для бизнеса относительно размера экономики.

👉 Европейские страны имеют одни из самых высоких налоговых поступлений относительно своих экономик в мире. Поднимать налоги дальше уже затруднительно.

При этом 8 из 10, занимающих первые места в рейтинге, являются "странами с высоким уровнем жизни" по классификации Всемирного банка. Очевидно, есть некоторая связь между уровнем собираемых налогов и уровнем жизни населения.

👉 И напротив, единственные две страны с уровнем дохода "ниже среднего" в G20, Индия и Индонезия, находятся в тройке худших.

👉 Конечно, есть исключения. Саудовская Аравия и другие богатые экспортеры нефти (ОАЭ, Кувейт, Бруней) имеют более низкие коэффициенты просто потому, что им не нужно финансировать государственные расходы за счёт налогообложения.

👉 Интересно, что США собирают относительно немного налогов для страны "с высоким уровнем жизни", всего 28% от ВВП. Очевидно, их есть куда повышать. Особенно, если вспомнить про огромный долг, который мы сегодня уже обсуждали выше. Но эмиссионному центру долг можно и не торопиться отдавать, а вот свой капитал поддержать - это обязательно.

СОЛОДИН LIVE

10 Aug 2024 12:32

#макро #долг

👆 В первом квартале 2024 года глобальный долг вырос до нового максимума в 315 триллионов долларов и теперь составляет 333% от мирового ВВП.

***😂 Если честно, это дохрена и я бы не стал покупать компанию, если бы её долг совокупный составлял бы более 300% от выручки 🤷‍♂️

👉 При росте мирового долга на 2,6% (8,1 триллиона долларов) в годовом исчислении именно развивающиеся рынки лидировали в увеличении долга за последний год как в процентном, так и в абсолютном выражении. (Китай? 🤷‍♂️)

👉 Долг развивающихся рынков более чем удвоился за последние 10 лет, увеличившись на 55 триллионов долларов и достигнув 105,4 триллиона долларов в 2024 году, в основном за счёт роста задолженности в Китае, Индии и Мексике.

👉 В то время, как зрелые рынки увидели рост своего долга на 1,8% (3,8 триллиона долларов), развивающиеся рынки увидели рост на 4,3%, поскольку долг вырос на 4,3 триллиона долларов.

В структуре роста долга доминирует государственный долг:

👉 С первого квартала 2023 года глобальный государственный долг увеличился более чем вдвое по сравнению с общим мировым долгом, ежегодно увеличиваясь на 5,8%.

👉 Государственный долг составляет наибольшую долю в целом на зрелых рынках и вторую по величине долю в странах с развивающейся экономикой.

🇺🇸 Государственный долг США достиг новой отметки в рекордные сроки — подскочил с 34 триллионов долларов до 35 триллионов долларов менее чем за семь месяцев! Это подтолкнуло соотношение долга к ВВП США к его максимуму после Второй мировой войны в 106%.

СОЛОДИН LIVE

09 Aug 2024 16:24

#Китай

⚡️ В эпоху, когда новых реакторов строится совсем немного, в Китае строится 30 реакторов.

«Темпы Китая — это нечто, чего действительно не было нигде и никогда прежде».

Блумберг

СОЛОДИН LIVE

08 Aug 2024 15:36

#crypto #BTC

📍 Интересный факт:

Исторически, фазы мании бычьего рынка происходили не в годы халвинга, когда все их ожидают, а в годы после халвинга.

*Тренды 2017 и 2021 годов были годами после халвинга (Предыдущие халвинги происходили в 2016 и 2020 годах).

Я сделал технический анализ по биткоину, который хорошо согласуется с текущей продолжительной фазой консолидации в течение 2024 года (год халвинга) и возможного бычьего тренда в 2025 году (год после халвинга). Данная статья может быть интересна практикующим крипто-трейдерам, а также другим заинтересованным в данной теме людям.

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка)

СОЛОДИН LIVE

07 Aug 2024 15:21

#FTNT

🟢 Fortinet выпустил хороший отчёт

🟢 Акции компании Fortinet, занимающейся кибербезопасностью, растут на 15% после публикации отчета о прибыли за второй квартал. Отчёт значительно превзошёл ожидания аналитиков, а также были повышены прогнозы на год.

Компания сообщила о скорректированной прибыли на акцию в размере $0,57, что значительно превзошло консенсус аналитиков в $0,41. Выручка за квартал составила $1,43 млрд, опередив оценки в $1,4 млрд и увеличившись на 10,9% в годовом исчислении.

За последние четыре квартала компания превзошла консенсус-прогнозы по EPS четыре раза.

Высокие показатели Fortinet были обусловлены устойчивым ростом выручки от услуг, которая подскочила на 19,8% в годовом исчислении до $982,4 млн. Компания также достигла рекордных показателей операционной маржи по GAAP и не-GAAP в размере 30,5% и 35,1% соответственно.

📢 «Во втором квартале нам удалось успешно сбалансировать рост и прибыльность: наша операционная маржа non-GAAP увеличилась на 820 базисных пунктов в годовом исчислении до рекордных для компании 35,1%, в то время как счета и выручка находились на верхних границах соответствующих прогнозных диапазонов», — сказал Кен Кси, основатель, председатель и генеральный директор Fortinet.

Также Fortinet повысила свой годовой прогноз на 2024 год, теперь ожидая выручку от $5,8 млрд до $5,9 млрд, что выше предыдущего прогноза и выше оценок аналитиков в $5,79 млрд. Компания также повысила свой прогноз EPS до $2,13–$2,19, что значительно выше консенсуса в $1,76.

Высокие результаты и оптимистичный прогноз отражают продолжающийся успех Fortinet на рынке кибербезопасности, особенно в таких областях, как Unified SASE и Security Operations.

🤔 Я не так давно 👉делал подробный разбор этой компании и купил себе немного Fortinet. Думаю, можно сегодня чутка фиксануть.