6855
Инвестиционный советник в реестре ЦБ №158. Связь со мной @Toni_finance Подробная аналитика IPO. Подписывайся. https://t.me/iporating_bot
🗣Подкаст, тезисно про повышение ключевой ставки.👇
Читать полностью…
🪙 ФРС США сохранила ключевую ставку на уровне 5,5%
Читать полностью…
По IPO Henderson.
БОльшую часть размещения составит допэмиссия акций компании в объеме до 3 млрд рублей (т. е. к текущему кол-ву акций в размере 36 млн шт., будет выпущено до 4.4-5 млн шт. акций в зависимости от цены размещения).
По результатам размещения доля акций в свободном обращении (free-float) составит около 15%.
Компания размещается по оценке близкой к справедливой.
Из-за низкого free-float динамика акций будет в значительной мере зависеть от настроений физиков.
Хайпа в этом сегменте не наблюдается, и все будет зависеть от оценки инвесторами новостей компании по обещанному росту бизнеса (а они планируют расти по выручке на 30% в год)
Решил пропустить это IPO.
❗️ЦБ принял решение повысить ключевую ставку на 200 б.п., до 15,0% годовых.
Читать полностью…
Льгота долгосрочного владения
Тут на днях опубликовали законопроект, который затрагивает ИИС и вычеты по долгосрочным вложениям.
Согласно действующему законодательству, с 2014 года инвесторы могут избежать налогообложения с прибыли от продажи ценных бумаг, если они владеют ими не менее трех лет. Эта льгота распространяется на российские и зарубежные ценные бумаги, ETF и другие активы.
Правительство предлагает изменить льготы, ограничивая их только на ценные бумаги российских организаций, которые торгуются на российских биржах, а также на ценные бумаги иностранных организаций, которые торгуются на биржах РФ и зарегистрированы в странах ЕАЭС.
Если закон будет принят, то льгота больше не будет распространяться на зарубежные акции, облигации и ETF. Ожидается, что новые правила вступят в силу через месяц после публикации закона, но не ранее первого налогового периода по налогу на доходы физических лиц (НДФЛ).
Т.е. планируется полностью отменить льготу на долгосрочное владение для:
- Акций американских, китайских, европейских и других иностранных компаний. Не будет больше освобождения от налогов на прибыль по акциям всеми любимых Tesla и Virgin galactic.
- Акций российских компании, у которых иностранная прописка - Яндекс, Тинькофф , Озон , Х5 и др.
Если, конечно, они все дружно не переедут в Казахстан, как это сделал Полиметалл.
- Так же не будет действовать ЛДВ для любых иностранных фондов (ETF), в частности из Ирландии, например. Т.е. если даже Finex разблокируют свои фонды через какое-то время, то инвесторы и так уже хлебнувшие получат еще один подарок – отмену ЛДВ.
- Ну и евро облигаций, которые не будут замещены тоже это коснется
@iporobinhood
А на улице-то уже свежо прям.
✅Понедельник 8 км по 6:00
✅Вторник сбегай 8 км по 5:45
✅Среда выходной
✅Четверг 1 км разминки, 7 км ( 1 км 5:00 + 2 км 4:30 + 1 км 4:15 + 2 км 4:30 + 1 км 5:30) 1 км заминки
✅Пятница выходной
✅Суббота 12 км по 5:15 / 5:30
Воскресенье футбол
🔤🔤🔤🔤🔤 (пятница) провожу игру ДЕНЕЖНЫЙ ПОТОК
⏰19:00 сбор
🏠 SVOI CLUB | Коворкинг
Рождественский бульвар 10/7с1 (5 этаж)
💰Предоплата участия – 2000 руб
Длительность игры ориентировочно 3 часа, тайминг:
🕓 30 мин. - объяснение правил
🕓 2 часа - сама игра
🕓 30 мин. – делимся обратной связью
📋В результате:
✅ Узнаете финансовые стратегии, приносящие результат.
✅ Выявите ограничивающие убеждения в отношении денег.
✅ Поймете как нужно обращаться с финансами для достижения своих целей.
✅ Получите навык инвестирования.
✅ Научитесь контролировать риски
✅ Познакомитесь с новыми интересными и близкими по духу людьми.
В конце вы получите обратную связь, резюмируем, что вам мешает, что надо проработать.
Для записи – пишите в личку!
Осталось 2 места из 6!
Что такое ATH?
Может, замечали такую аббревиатуру, когда читали что-то в сфере финансов, особенно при обсуждении цен на финансовые инструменты.
Понятие «абсолютный максимум», обозначаемый как ATH (All-Time High), используется для обозначения самой высокой котировки или цены, достигнутой каким-либо активом за все время его существования или в определенном периоде.
У меня сегодня ATH по отпискам, принимаю поздравления🎉🎊
Через месяц после начала подготовки к полумарафону открылся жор. Нужны калории)
✅Вторник 8 км по 6:00
✅Среда 1 км по 6:00 + 2 км по 5:00 + 2 км по 4:30 + 1 км 4:15 + 2 км по 5:00 + 1 км по 6:00
✅Четверг выходной
✅Пятница 12 км ( первые 6 км в темпе 5:30 ,вторую половину по 4:45/5:00)
Суббота 8 км по 6:00
Воскресенье 8 км по 6:00. Вечером футбол
«Астра» провела IPO по верхней границе ценового диапазона
Компания объявила о проведении первичного публичного предложения (IPO) акций на Московской бирже по верхней границе объявленного ранее ценового диапазона - по ₽333 за бумагу. В результате по указанной цене рыночная капитализация компании оценивается в ₽69,9 млрд.
Спрос от инвесторов превысил предложение более чем в 20 раз по верхней границе ценового диапазона.
Акционеры решили отдать приоритет мелким заявкам, а не фондам, т.о. количество новых инвесторов в структуре акционерного капитала составило около 100 тысяч человек.
@iporobinhood
Сегодня разбирался с этой бумагой в портфеле.
В общем у кого она есть и заблокирована - деньги уйдут в Евроклир, и будут там до снятия санкций. Хреново, конечно.
Советую всем, у кого она есть скачать отчет брокера и хранить его до получения денег за эти акции
После отправки заявки на участие в Астру решил посмотреть, что из IPO на российском рынке нас еще ждет
📌ЕвроТранс - оператор сети АЗС "Трасса". Размещение бумаг ожидается 21 ноября.
📌Henderson - сеть магазинов мужской одежды. Точная дата IPO пока неизвестна, но компания стремится к проведению этого события в течение IV квартала 2023 года.
📌Калужский завод "Кристалл" - ликеро-водочный завод. Даты и параметры IPO также пока неизвестны, но планируется провести его в течение IV квартала 2023 года.
📌МГКЛ - материнская компания старейшей сети ломбардов в России, Мосгорломбард. Предполагается, что размещение может состояться в текущем году "с высокой вероятностью".
Также некоторые компании заявили о намерении провести IPO, но пока без конкретных дат и деталей:
📌Selectel - компания, занимающая лидирующие позиции на рынке выделенных серверов и приватных облаков. Пока нет информации о конкретных сроках.
📌Совкомбанк - системно значимый банк, планирует провести IPO зимой 2023-2024 годов.
📌"Дочки" АФК Система также рассматривают возможность проведения IPO своих активов в 2024 году, включая Медси, Биннофарм и МТС-банк.
Что решили с Астрой, кстати? Участвуете?
Freedom Holding находится под следствием Министерства юстиции и Комиссии по ценным бумагам США.
Cообщило CNBC со ссылкой на близкие к расследованию источники.
Они проверяют инсайдерские сделки и офшор в Белизе, связи с лицами, находящимися под санкциями, а также заявления Турлова о том, что Freedom может предоставить доступ своим клиентам (преимущественно из России, — прим. CNBC) к «перспективным IPO в США».
Вроде как такие проверки являются обычной практикой для США, где регулятор всегда проверяет любые публичные обвинения в адрес публичных и финансовых компаний, напомню ранее на них наехала компания Hindenburg
Сегодня в качестве игрока.
Профессия - врач, одна из самых высокооплачиваемых в игре, но и расходы тоже ого-го.
Нужно комбинировать с покупкой акций и покупкой недвижки с высоким ROI.
🤵♂️ Henderson
Сегодня на Москвовской бирже старт торгов в 16:00.
Переподписка по некоторым оценкам превышает в 3-4 раза изначальный объем.
Аллокацию можно ожидать в районе 30% от заявки.
На этой неделе ожидается как минимум 2 важных события:
💀 В среду заседание ФРС и решение по ключевой ставке.
Прогноз, что ставка будет без изменений и в ноябре, и в декабре, т.е. ожидается, что сейчас пик ставки.
💀 В пятницу будет занятость и безработица в США.
🎅Оба эти события повлияют на фондовый рынок, при хороших отчетах очень большая вероятность начать "Санта-ралли"
✅Вторник 8 км по 5:30
✅Среда 8 км по 5:30
✅Четверг 1 км разминки, 2 км по 5:00 + 2 км по 4:30 + 2 км по 5:00 1 км заминки
✅Пятница выходной
✅Суббота футбол
✅Воскресенье 15 км ( 5 км по 5:45 + 2 км 5:00 + 3 км 4:30 + 2 км 5:00 + 2 км по 5:30 + 1 км 6:00)
Осталось 2 недели до полумарафона, полтора месяца тренировок, начинает уже нервировать меня) Если б не тренер и не отчеты сюда - готов бы уже слиться от части пробежек.
Понедельник и вторник мини отпуск с семьей - пойдем в аквапарк.
Соберусь с мыслями и сделаю пост или подкаст про облигации, сейчас можно зафиксировать хорошую доходность на длительный срок.
Интересно? Напишите вопросы👇
На биржу выходит российский ритейлер мужской одежды Henderson.
Старт торгов запланирован на 02 ноября 2023 года, а сбор заявок начался вчера.
Дедлайн сбора заявок: 1 ноября 10.00 по мск.
Компания установила ценовой диапазон IPO на уровне 600—675 рублей за акцию. Диапазон соответствует рыночной капитализации компании в размере 21,6 — 24,3 млрд рублей.
Всякие мультипликаторы и рентабельности можно посмотреть в обзорах, ссылки на которые я прикрепил в конце поста.
Меня больше интересует схема с эмиссией этих акций. Пока разбираюсь.
Вчера компания разместила дополнительную инфу по IPO.
👉"Акционер-основатель Группы может продать свои Акции на сумму до 0,3 млрд. рублей, что позволит создать дополнительную ликвидность для акций на вторичном рынке и оптимизировать аллокацию инвесторам. "
👉"Акционер-основатель также предоставит Акции на сумму до 10% от базового размера IPO для проведения возможной стабилизации на вторичных торгах."
Вроде и написано, "чтобы создать ликвидность" и "в целях стабилизации торгов", но я понимаю это так - "акционер-основатель хочет заработать, если вдруг акции выстрелят после IPO."
По мне так это именно спекулятивная история, т.е. на старте торгов вполне можно ожидать рост, т.к. цены вполне приемлемы, но потом нужно успеть "выскочить", т.к. может появиться "большой" продавец, чтобы заработать.
Оценка аналитиков тут
Супер подробный обзор от Тинькофф тут
Кто участвует или пропускает, поделитесь мнением, интересно.👇
☀️С утра уже провел первую встречу - это была стратегическая сессия по формированию портфеля.
- Определились со сроком инвестирования.
- Помог рассчитать капитал, необходимый для получения пассивного дохода.💸
И уже после
- Составил инвестиционный портфель.
- Расписал стратегию на ближайшее время.
Поймал себя на мысли, что как-то в последнее время уж слишком много неопределенностей впереди, что не хочется заходить сразу во все инструменты стратегии. Значит самое интересное время для покупок уже скоро.
95% ошибаются
По статистике более 95% инвесторов проигрывают рынку.
Проведя, уже более 500 часов индивидуальных консультаций, выявил 2 ошибки: жадность без страха и страх без жадности.
Т.е. человек использует низкодоходные сбережения вместо инвестиций с постоянным снижением реальной стоимости сбережений из-за инфляции или используют высокорискованные спекуляции вместо инвестиций с регулярными потерями доли капитала из-за неразумных решений.
В очередной раз хочу затронуть тему выбора отдельных бумаг или индексного инвестирования.
Про влияние на инвестиционный результат при выборе отдельных ценных бумаг и распределение классов активов я писал тут 👉/channel/iporobinhood/2057
📈Сейчас расскажу про системный и несистемный риск.
- Системный риск – это риск связанный с рынком в целом
- Несистемный риск – это риск связанный с отдельной ценной бумагой.
Обратите внимание на картинку, там показана зависимость системного и несистемного риска от количества ценных бумаг в портфеле инвестора (картинка от агентства Morningstar)
Т.е. если у вас в портфеле 1 бумага, то помимо общего рыночного риска, вы еще берете риск отдельного эмитента, и он будет сильно выше общерыночного. НО! если акция «выстрелит», то и соответственно премия за риск будет значительно больше, чем просто инвестиции в индекс.
При составлении портфеля не из отдельных акций, а из фондов, сформированных на основании широких индексов, роль несистемного риска стремится если и не к нулю, то к величине, которой можно пренебречь.
Разбирая портфели клиентов в 99% случаев, инвесторы взваливают на себя огромное количество несистемного риска, при этом, не понимая потом как с этим справиться. И вспоминаем статистику, про возможность обыграть индекс.
На мой взгляд, выход простой: 80% - индексное инвестирование, максимум 20% - от общего портфеля выбор отдельных бумаг, чтобы «поиграться».
@iporobinhood
Пока завершил историю с Астра для себя.
Продал бумагу по 547,55.
Готов буду вернуться в районе 450 - 460 уже в долгосрок.
В моменте нужно подумать над долей в портфеле, риск возврата конкурентов на рынок присутствует.
Не теряйте😉
Переименовал канал.
Это новый этап в развитии и ТГ-канала и меня.
Решил сделать название более простое и понятное.
Что у меня по Астре?
Торги открылись (+40% к цене размещения). Дали всего 18 шт. (5% от заявки)
🔔 Начинаем торги акциями ПАО «Группа Астра»
«Астра» — один из лидеров российского IT-рынка и ведущий производитель инфраструктурного программного обеспечения. У эмитента есть собственная операционная система (ОС Astra Linux). На этой ОС выстроена экосистема решений «Астры».
У компании растущая диверсифицированная база корпоративных клиентов, которые приносят около 70% выручки.
Торжественная церемония запуска торгов акциями группы «Астра» на Московской бирже состоится сегодня в 14:45 мск. Приглашаем вас на прямую трансляцию в этом канале или по ссылке.
❗️Путин подписал указ об обязательной продаже валютной выручки рядом компаний.
Он затронет 43 группы компаний-экспортеров, относящихся к отраслям топливно-энергетического комплекса, чёрной и цветной металлургии, химической и лесной промышленности, зернового хозяйства. Обязательная репатриация и продажа валютной выручки на российском рынке вводится на 6 месяцев.
Сегодня разбирался с финансами жены.
Благо она осталась работать на удаленке дома.
Подал через лк Тинькофф документы на налоговый вычет по ИИС по упрощенной системе. Первый раз так подаю - посмотрю, что получилось.
Открыл вклад на 3 месяца - припарковать подушку безопасности, сейчас можно найти варианты с хорошим бонусом в 5%. Получается на 200к начислят почти 9000 после 3-х месяцев. Очень хорошая доходность.
Сегодня к вечеру нашел время на бег.
Есть план - надо выполнять) Наличие тренера держит в тонусе, конечно
🏵IPO Астра
Лидирующий разработчик защищенного инфраструктурного ПО. Группа предлагает программную платформу, в основе которой – собственная ОС Astra Linux и ряд других экосистемных продуктов.
Я особо не буду расписывать какая компания хорошая и давать много аналитики, этого и так полно у брокеров и в др. ТГ каналах. Напишу, на мой взгляд, самое основное.
Капитализация при такой цене и объеме очень высокая.
🔣Цена размещения установлена в диапазоне 300-333 руб., что соответствует рыночной капитализации в диапазоне от 63 млрд. до 69.9 млрд руб.
🔣Компания — бенефициар импортозамещения. IT инфраструктура — уникальный бизнес на Мосбирже.
🔣По прогнозам компании, рынок российских разработчиков инфраструктурного ПО вырастет практически в 5 раз к 2030 году.
Итоговая цена размещения будет установлена по итогам окончания сбора заявок.
Компанией Астра владеют технологические предприниматели Фролов Денис (80%) и, ген. директор ГК Астра, Сивцев Илья (20%). В ходе IPO действующие акционеры планируют разместить 5% своих акций.
Очевидно, что спрос и ажиотаж очень большой и цена может улететь после выхода еще значительно выше.
Предложение доступно российским квалифицированным и неквалифицированным инвесторам.
Подать заявку на участие можно через ведущих российских брокеров.
Прием заявок осуществляется с 5 октября до 12 октября.
Крайний срок подачи заявок в Тинькове 12 октября до 12:00.
Исполнение заявок 13 октября с 10 до 14:45 мск.
Размещение небольшое, спрос высокий, вероятно, будет переподписка и много акций не дадут скорей всего около 50% от заявки.
Подал заявку с расчетом, чтобы доля компании не была больше чем 5% от портфеля.
Больше информации – на странице для инвесторов
Аналитика на странице Тинькова
Эмиссионные документы
@iporobinhood
Звоночек по замещающим облигациям.
Министр экономики Решетников предложил китайскую "мембрану" для решения проблемы с волатильностью рубля
Это введение двух курсов рубля – для внутреннего и внешнего рынка.
В китае так: существует два юаня — офшорный и оншорный. Основные рынки для офшорного юаня (CNH) — это Гонконг и Лондон, он используется нерезидентами для инвестиций в китайские активы, а его курс определяется рынком. При этом китайские власти могут влиять на этот курс, регулируя потоки юаневой ликвидности, которые попадают на внешний рынок. Оншорный юань (CNY) доступен только резидентам — в частности, для межбанковских расчетов. Его курс определяется Народным банком Китая на ежедневной основе, и торговаться он может только в пределах плюс-минус 2% от этого курса.
Я считаю, что данные сообщения нужно учитывать для понимания рисков владения замещающими облигациями в долгосроке.
Т.е. появилось предложение посмотреть на опыт Китая и, возможно, двигаться в эту сторону.
Получается, что если пойдем по этому пути, то купоны будут начисляться по внутреннему курсу, например, его сделают рублей 60 при реальном курсе более 100.
Пока это только долгосрочный проект, но если эта новость в один прекрасный день подтвердится, то выходить из замещаек будет уже поздно – нужно следить за развитием этого вопроса.