12662
ДНЕВНИК КРИЗИСА Автор: Халепа Евгений Связь: @Khalepa_Evgeniy Маркетинг (ВП, реклама): @romanhalepa23 Об авторе и канале: https://is.gd/y8A9VA Поддержать канал - @khtrader_paybot
#экономика #рецессия #сша #прогноз
Опережающий индекс от Deutsche Bank сигнализирует о скором наступлении рецессии в экономике США.
@khtrader
#трейдинг #новости #финансы #инфо
Для тех, кто любит смотреть - https://youtu.be/PWZ3Zvq2sWs
@khtrader
#ставки #ожидания #фрс #ецб #дкп #финансы
📍Текущие рыночные ожидания относительно ставок в этом году сместились в сторону роста: ставка ФРС ожидается на уровне 5,5%, но с снижением в конце года до 5,1% (синяя); ставка ЕЦБ ожидается на уровне 4% к концу года. Несмотря на то, что ожидания по уровню ставки в феврале выросли, на мой взгляд, если учесть сигналы о расширении экономики и росте инфляции, ставки будут выше ожиданий.
📍Однако, самое неприятное заключается в том, что ставки могут продержаться на максимальных уровнях дольше, чем ожидает рынок. Вероятно, впереди еще несколько сдвигов в оценках рынка относительно ставок, что негативно повлияет на финансовые рынки.
@khtrader
#ипотека #германия #кредиты #недвижимость #экономика
Январь стал худшим месяцем для ипотечного рынка Германии за всю историю данной статистики, которая насчитывает 20 лет. Объем выданных кредитов вдвое меньше относительно января прошлого года.
Ну, и как тут можно ожидать позитива 🤷♂️
@khtrader
#риск #sp500 #финансы #эйфория
📍По оценкам MarketDesk премия за риск вложения в Американские акции составляет 1,76%, что является минимальным уровнем с 2007 года.
📍На мой взгляд, при текущей конъюнктуре и перспективах снижения корпоративных доходов, фондовый рынок США стоит дорого. ИМХО, рынок ошибается в оценках перспектив цен на акции.
@khtrader
#инфляция #ес #экономика #ставки #дкп #ецб
📍Базовая инфляция в ЕС (за вычетом продовольствия и энергетики) продолжает расти и в феврале выросла на 5,6% по сравнению с прошлым годом, достигнув уровня базовой инфляции в США.
📍На графике высказывания главы ЕЦБ Легард по поводу инфляции в ЕС: пока все мимо, хотя последние, может и сбыться, вопрос в том, сколько мы должны подождать?
📍В условиях расширения экономики и инфляционных процессов центральные банки будут действовать более жестко, чем ожидалось ранее, что вызывает много вопросов о перспективах цен на золото, поскольку жесткая монетарная политика является неблагоприятным фактором для покупателей золота.
@khtrader
#прогноз #аналитика #доллар
Плановый выпуск по доллару - https://youtu.be/39K1aObhkuc
@khtrader
#кредит #просрочка #потребитель #автокредит #финансы
Для сведения: доля автокредитов, которые просрочены более 60 дней в США, достигла максимального уровня за последние 15 лет и составляет 6%.
@khtrader
Важная информация!
Добавил возможность оплаты моих услуг базовыми стейблкойнами, для этого нужно при оплате в платежном боте выбрать платежный шлюз "Crypto".
Платежный бот - @khtrader_paybot
@khtrader
#недвижимость #жилье #цена #экономика
📍В декабре 2022 года цены на жилые дома в США минимально ниже декабря 2021 года. Скорость снижения годовой динамики превышает темпы 2007-2008 годов - это обусловлено резким ростом цен после начала программы количественного смягчения ФРС весной 2020 года (высокая база), которая наложились на резкое замедление цен, вызванное ужесточением монетарной политики ФРС.
📍Вывод: ФРС делает людей богатыми и бедными, а люди просто наблюдатели🤷♂️
@khtrader
#китай #ликвидность #ввп #экономика
📍Народный Банк Китая снизил темпы расширения ликвидности до нуля и находится на грани ее сокращения. Это, вероятно, приведет к замедлению роста ВВП в ближайшем будущем (указано пунктирной черной линией).
📍Как я уже упоминал ранее, запуск программы стимулирования в условиях замедления мировой торговли не выгоден для Китая, так как без внешней поддержки это будет неэффективно. Хотя я не являюсь экспертом по Китаю, кажется, что и там нет положительных перспектив.
@khtrader
#инфляция #европа #экономика #франция #ставки #ецб
📍По предварительным данным в феврале инфляция во Франции и Испании ускорилась, европейские СМИ сразу разнесли это в эфире, а рынок начал закладывать более высокие ставки в этом году, что повысило доходности всех гособлигаций европейских стран.
📍В феврале инфляционное давление усиливается, что точно не входило в планы рынка.
@khtrader
#инфляция #спрос #сша #ставка #фрс #экономика
📍Базовая инфляция спроса в США, рассчитанная по потребительским расходам, в январе выросла на 0,6% относительно декабря (столбики). При этом ежемесячные темпы вернулись к двухлетним максимумам, что свидетельствует об оживлении спроса и экономики США.
📍Выходит, что ужесточение монетарной политики, проводимое ФРС, недостаточно для того, чтобы подавить инфляционные процессы, и требует от ФРС более жесткой и продолжительной политики - это повышает важность мартовского заседания ФРС до космического уровня.
@khtrader
🦋 Коллеги, обратите внимание на полезный канал - ТоварищГанн.
💎 Здесь можно найти:
- Техническую аналитику по авторской торговой системе на основе углов Ганна;
- Регулярные фундаментальные обзоры (globalmacro);
- Обучающие ролики по техническому и макроанализу;
- Авторские статьи и заметки на экономические и исторические темы;
- Мотивацию к интеллектуальному развитию :)
Автор спрогнозировал текущий финансовый кризис ещё в 2021 году, объяснив его будущую природу.
Когда биткоин стоил 45000$, он говорил о потенциальном снижении к 16000-17000$. И уже на этих уровнях формировал покупки на споте.
Всю информацию на канале можно отследить с помощью удобной системы хеш-тегов!
Заходите и проверьте всё сами: /channel/+GAgLRUcSyqAzZTI6 [ссылка активна только одни сутки!]
#баффет #акционеры #управляющие #инвестора
Количество слов в свежем обращении Баффета к инвесторам было минимальным за 40 лет и составило менее 5 тыс. слов. Видимо, «Оракулу из Омахи» нечего сказать относительно прошлого года 🤷♂️
@khtrader
#недвижимость #цены #дома #жилье #экономика
📍Продолжая тему недвижимости, следующий график показывает, что рынок жилой недвижимости находится в негативной фазе, и цены на нее стремительно снижаются по сравнению с прошлым годом. Годовые темпы снижения цен на жилые дома в Швеции, Австралии и Новой Зеландии уже на уровне 2009 года. В настоящее время цены на жилье в США и Канаде остаются выше прошлогодних уровней, но это не продлится долго.
📍Вообще странно, как в таких условиях цены на акции взаимных фондов, инвестирующих в строительный сектор США остаются высокими. Однако, вспоминая фильм «The Big short” перед финансовым кризисом 2008 года было также само.
@khtrader
#недвижимость #дома #пузырь #стройка
📍Представляю вам интересную инфографику о том, как менялись цены на коммерческую недвижимость в развитых странах за период с 1975 по 2022 годы. Лидерами являются Канада и Австралия, где цены выросли на 400%, то есть в среднем каждые 10 лет они удваивались 😳
📍Кстати, если бы у вас была коммерческая недвижимость в Австралии, вы могли бы ее продать и купить что-то в Испании, где за это же время цены снизились на 17%.
@khtrader
Информационное сообщение!
Еженедельный выпуск с анализом и прогнозом рынков уже доступен по подписке.
Напоминаю, что теперь можно получить единоразовый доступ к актуальному еженедельному видео оформив платеж в 3 доллара в платежном боте @khtrader_paybot в разделе "Еженедельные видео", там же можно оформить подписки на аналитический и канал с торговыми идеями, или поддержать автора. Добавлена возможность оплаты криптовалютой.
Хорошего субботнего вечера!
@khtrader
#облигации #трежерис #долги #финансы
Прошлый год для рынка трежерис был худшим за последние 40 лет (красная линия), в этом году должен произойти возврат к среднему значению, но трейдеры так этого ждут, что рынок трежеоис в начале года прет против них (синяя линия).
@khtrader
#кредит #спрос #финансы #ес #рецессия #кредитныйцикл
📍В условиях повышения ставок и замедления экономики спрос на кредит в Европе рушится: домохозяйства занимают вдвое меньше относительно прошлого года.
📍Судя по сокращению кредитного цикла, утверждать, что экономику развитых стран ждет мягкая посадка, было бы опрометчиво. Как раз все движется к тому, что во вторую половину года будут "ягодки".
@khtrader
#creditsuisse #дефолт #кризис #черныйлебедь #франк
📍СМИ забыли о проблемах Credit Suisse, но об этом не забыл рынок. Вчера стоимость акции финансового конгломерата обновила 30-летний минимум и стоит 2,57 франка. Эта цена звучит так, как-будто дедушка ностальгирует о стоимости водки в СССР.
📍История с риском дефолта Credit Suisse никуда не делась, и если это произойдет, а среда подходящая, то трухнет франк и мировой финансовый рынок.
@khtrader
#китай #экономика #рост #деловаяактивность
Отредактированный текст:
В феврале деловая активность в производственном секторе Китая достигла 10-летнего максимума (отображено серой линией), что соответствует рыночным ожиданиям конца прошлого года. Однако промышленные товары и нефть не выросли в цене, а фондовый рынок США остается под давлением 🤷♂️
@khtrader
#недвижимость #акции #рецессия #финансы #sp500
📍Продажи жилых домов на вторичном рынке недвижимости США в текущем году на 40% ниже относительно прошлого года (показано черной линией) - это антирекорд, как минимум за 30 лет.
📍Однако, интересно отметить, что снижение спроса на "вторичку" может являться сигналом к рецессии и снижению дохода на акцию индекса S&P500. Как видно из графика, между этими показателями наблюдается временной лаг примерно в год, и впереди мы можем ожидать только негативные последствия для внутренней стоимости акций США. При условии высокой доходности трежерис и замедлении экономики спрос на акции со стороны управляющих будет находиться под давлением.
@khtrader
#недвижимость #сша #жилье #стройка
Индекс доступности жилья от Goldman Sachs находится на историческом минимуме, хотя история насчитывает 26 лет, но все же. Но почему-то акции взаимных фондов, инвестирующих в строительные компании, чувствуют себя неплохо. На мой взгляд, рынок грубо ошибается в оценках активов.
@khtrader
#сша #экономика #заказы #товары #производство
В январе в США наблюдается резкое сокращение заказов на производство товаров длительного пользования относительно декабря - это может сигнализировать о приближении рецессии в производственном секторе.
@khtrader
Всем привет!
Освободилось пара мест в мой консалтинговый сервис "торгуем вместе", в него входит "аналитический канал", канал с "торговыми идеями", а также живой чат, где ведется общение и личный доступ ко мне, в том числе 1,5 часа консультации в месяц. Стоимость 70$/месяц.
Если есть желание поработать, пишите в личку - @Khalepa_Evgeniy
@khtrader
P.S. Фото для привлечения внимания :)
#швеция #кредит #цикл #кризис #рецессия #экономика
📍Годовая динамика объемов кредитования в Швеции впервые, как минимум, за 20 лет ушла в отрицательное зону, т. е. начался процесс сжатия кредита (делевередж), что сопутствует тотальной рецессии и депрессии в финансовом секторе.
📍Если этот процесс распространится на всю Европу, то мало не покажется, надеемся и уповаем на мудрость ЕЦБ.
@khtrader
#доходы #бедность #инфляция #потребитель #экономика
В январе располагаемые доходы американцев выросли, но в реальном выражении остаются сильно ниже уровня прошлого года (красная линия). В следствии высокой инфляции деньги обесцениваются, что снижает благосостояние людей и сокращает реальный рост экономики США. Вот поэтому основная задача центральных банков на сегодня - стабилизировать цены.
@khtrader
#финансы #акции #sp500 #цикл
По исследования Bank of America фаза доминирования фондового рынка США на мировом рынке капитала закончилась, и наступает очередь акций других развитых и развивающихся рынков - это крайне важный график для инвесторов и стратегов.
@khtrader
#инфляция #ожидания #ставки #экономика #дкп
📍Тема инфляция снова начинает набирать оборот, что приводит к росту инфляционных ожиданий: на первом графике ожидания в Германии, на втором - США.
📍Эти процессы уже привели к сдвигу рыночного консенсуса относительно уровня учетной ставки и ее продолжительности, что оказало давление на финансовые рынки, особенно это почувствовало золото.
@khtrader