1045
Соединяю бизнесы и инвесторов с 2008. Пишу про экономику, бизнес, инвестиции и жизнь. Интересно, понятно и без духоты.
Провел на этой неделе серию лекций про привлечение финансирования и получил неожиданный для себя результат - отговорил двоих участников от инвестиций.
Подробности в аудио 👆
Отдать долю инвестору = отдать бесконечную будущую доходность. Не всегда инвестиции - единственный вариант для масштабирования.
Если вам надо помочь придумать как комбинировать разные источники, более сложные схемы, облигации, акционирование и другие варианты, которые могут оказаться намного выгоднее для вашего бизнеса – оставляйте комментарии, моя помощница с вами свяжется.
Привет!
Приехал сюда серфить и только сегодня наконец первый раз за 8 дней пойду на океан кататься 🏄🏻♂️
Всем привет!
Звук в видео немного сдуло ветром, поэтому дублирую текстом.
Сказал, что вернулся и снова пропал на месяц, потому что куча работы не отпускает)
Сейчас приехал на отдых в супер красивое место - это океан во Франции. Планировал особо ничего не делать, а только серфить, но как всегда не получается.
За то время, что меня тут не было, я нашел решение проблемы с резко подорожавшими лидами для онлайн школы. На эту обходную стратегию нужно много-мнооооого денег. В презентации я прошу фантастическую сумму 1 млрд.руб.
Я три недели готовил презентацию с партнерами. Отправил ее позавчера трем потенциальным инвесторам, и один из них уже согласился дать 250 млн. на тест гипотезы.
Рассказать, что за гипотеза? Есть предположения?
Привет, друзья!
Я сейчас на Кипре. Поводов у поездки сразу два.
Мне тут пришлось сочетать упаковку и отправку вещей из старой квартиры — веселый процесс НЕТ. Это же Кипр, тут грузчики на час опаздывают и т.д. и это норма.
И участие в супер закрытом мероприятии, о котором, к сожалению, нельзя ничего рассказывать, ничего снимать. Поэтому показываю только рум тур из отеля)
Уже скоро вернусь и продолжу рассказывать о Сёрфинити 👌
Вы же ждете?)
Почему я был удивлен и разочарован, когда пошел за инвестициями?
Сумма требовалась достаточно большая. И знакомые частные инвесторы такой суммой не хотели рисковать. Они не понимали ни проект, ни аудиторию. По их воспоминаниям из старых голливудских фильмов — все сёрферы бедные, никто не будет платить за катание.
Я показывал им сколько сейчас стоит кататься и статистику про средний доход сёрфера — это люди среднего возраста с доходом в разы выше медианного для штатов, например. И все равно мне очень тяжело верили.
В этом и было большое разочарование, что я верю, у меня есть факты, как все растёт, как продаются дорогие катера, строятся дорогущие парки, но убедить не мог.
А с теми фондами и инвесторами, которые вкладываются в традиционный бизнес (гостиницы, фитнес и т.д.), получилась другая ситуация. Сумма для них была даже небольшой, тут нужно меньше денег, чем на большую гостиницу. Но для них были очень большие риски. Соотношение необходимой суммы к их вере, что это получится, было большое. Они честно говорили:
Слушай, тема, наверное, прикольная, здорово, что ты тоже горишь идеей, занимаешься, помогаешь. Но, блин, мы не верим.
Зачем вам эта история с волной? Давайте просто делать отели для сёрферов.
Голосов за то, как я вписался в проект Сёрфинити было больше, поэтому рассказываю.
Я люблю кататься на разных водных досках - вейк, кайт и т.д.
Когда лет 15 назад в Москве появилась первая лебёдка для вейкборда, установленная в бассейне (можно было кататься даже зимой в закрытом бассейне), я стал туда регулярно ездить. Там же и познакомился с человеком, который это сделал.
Игорь тогда занимался обслуживанием и монтажом чужих лебёдок, а позже уже перешёл к производству собственных кольцевых и реверсивных лебёдок для вейкбординга. Игорь сочетает в себе хорошего спортсмена и гениального инженера. Он сам отлично катается и придумывает, как сделать и запустить какое-нибудь классное место.
Мы с ним какое-то время поддерживали общение, Игорь иногда обращался ко мне с вопросами по бизнесу. Потом общение прервалось. А спустя время он появился, говорит:
Слушай, а ты же разбираешься в финансах. Мы тут там с партнёром придумали классную штуку, как сделать волну искусственную. Нам нужна финмодель для инвесторов.
Решено! Делаем реалити
🔜 Буду показывать и рассказывать, как я привлекаю инвестиции в проект. Это реальный сектор, не IT и не образование.
Каждую неделю ждите от меня отчеты, что мы сделали. Буду спрашивать ваши советы, вы сможете наблюдать, как происходит процесс привлечения инвестиций.
Позже расскажу, какой проект меня настолько привлек, что я вписался. А вы пока пишите в комментариях свои предположения 👇
Что будет, если смешивать путь предпринимателя и путь менеджера?
Рассказываю в видео 👆
Представьте, что вы продали бизнес за 10-15 прибылей и у вас либо пенсия, либо супер долгие многолетние каникулы и суббота каждый день?
На рынке существует общее убеждение, что бизнес в России можно продать за 2-3 годовых прибыли. С одной стороны — это не очень много. Можно просто два года подождать, тут и бизнес подрастет, и забрать эту прибыль себе дивидендами. Плюс непонятность продажи и т.д.
Но на самом деле компании, которые умеют себя упаковать, умеют себя подать, объяснить, почему они нужны покупателю, бывают продаются и за суммы, равные 20 годовым прибылям.
По закрытому отчету ведущей консалтинговой фирмы на рынке слияний и поглощений средний мультипликатор к EBITDA (а EBITDA больше прибыли) составил 3,6х, что и соответствует 2-3х прибыли.
Но, если смотреть на лучшие сделки по секторам, то есть сделки за 8-10х и выдающиеся за 20х.
Копить или привлечь инвестиции?
Здесь можно посмотреть пример — сравнение развития на свои и на заемные деньги
Если хотите посчитать так по своему бизнесу, пишите в комментариях + и я подскажу, как это сделать.
Зачастую я не могу по договору рассказывать о своих клиентах, раскрывать условия, суммы сделок и все остальное. Прошу относиться к этому с пониманием.
Показываю только новости, которые были освещены во всех источниках.
Люблю совмещать приятное с полезным - вчера бегал в компании предпринимателей.
Спасибо Максу, который организуют такие предпринимательские пробежки в Барселоне.
Как ни странно, во время совместных занятий спортом, люди, с которыми ты только познакомился или они знали тебя виртуально, очень открыто обо всем общаются. Это очень классный источник и способ как сближения, так и узнавания всякой закрытой информации, которую люди на конференциях или в социальных сетях не рассказывают.
И самый впечатляющий пример, который был с одним моим знакомым:
Примерно полтора года компания не могла привлечь инвестиции, пыталась заходить в холодную во все крупные известные инвестиционные фонды. Потом основатель поехал в недельный лагерь подготовки к триатлону. В этом же лагере был партнёр фонда, от которого он очень давно хотел получить инвестиции. Несмотря на то, что когда просто в холодную писали в фонд, получили отказ, неделя, проведённая в лагере, сблизила. И буквально за 3 месяца случилась сделка, компании дали инвестиции более 10 млн. $.
Люблю террасы с красивым видом!
Приехали на выходные в Барселону походить по музеям.
Сняли квартиру с таким видом. Классный?
Ребята, у меня появилась помощница!
Сейчас приходит очень много запросов от классных проектов, компаний, предпринимателей. И я в связи со своей нагрузкой физически не успеваю помогать всем.
Но хочется каждому уделить внимание, поэтому хочу подключить помощницу в диагностиках.
У Анны более 15 лет управленческой деятельности в FMCG и 4 года в онлайн маркетинге и продажах.
На время ее адаптации ведем диагностики вместе. Поэтому у вас сейчас еще есть возможность прийти на консультацию и задать вопросы конкретно мне.
Для записи на диагностику заполните анкету и мы свяжемся с вами.
Это мой график бега в километрах по месяцам. И у меня определенно есть проблема с постоянством))
Как думаете, почему в феврале была такая просадка по сравнению в январем?
И напишите в комментариях свои предположения, сколько у меня получится набегать за март. В понедельник проверим вашу интуицию)
Сегодня сложная задача. Мне нужно прочитать серию лекций, а в апартаментах нет Wi-Fi, в кафешках, где есть интернет, нет розеток, а где есть розетки, Wi-Fi плохой.
Взял в аренду электрогравел (впервые попробую что это такое) и поеду в ближайший коворкинг, до которого целых 15 километров.
Кажется, тут не задумывались, что серферам будет нужно работать)
Моя цель в беге - 100 км в месяц.
За первую половину июня я пробежал почти ничего. Поэтому я решил, что в оставшиеся дни месяца буду бегать по 5-8 км в день. Я все же справился, сделал в итоге 101,5 км.
Чтобы не повторять июнь, сейчас я бегаю хотя бы через день для выполнения того же плана. Да и вид вокруг в этом помогает, напоминает Юрмалу. Мне очень нравилось там бегать - прохладно, море, солнце, легко можно было пробежать по пляжу 20 км.
Буду стараться сделать свою плановую сотку)
Как думаете, набегаю?
Я уже вернулся с Кипра, но вновь улетаю. Позже расскажу, куда и зачем.
Май у меня выдался сумбурный, но даже с таким режимом я выделял время на физическую активность.
На дешевом велосипеде из декатлона сделал 200 км и пробежал 100 км.
А как ваши дела?
Вчера ездил в дождливую Барселону выступать про инвестиции в закрытом клубе предпринимателей.
В свое время в РФ я стал самым популярным спикером про финансы и инвестиции для малого бизнеса. Благодаря выступлениям на больших открытых мероприятиях бизнес-школ и сотрудничеству с банками за год суммарно на моих офлайн лекциях было 30 000 предпринимателей, а за выступление мне платили в среднем 200к.
Для меня важно поддерживать насмотренность, общаться, понимать, что у кого происходит на самом деле, важно самому делиться опытом.
Но в Европе даже для русскоязычной аудитории надо все начинать с нуля. Пока выступаю бесплатно в небольших бизнес-клубах, выхожу на них через нетворк с организаторами бизнес-клубов и чатов предпринимателей.
И хочу тоже дойти до больших офлайн ивентов на несколько тысяч человек на английском или испанском языке (который я пока только учу).
Что вы думаете о выступлениях, ходите ли на них или может быть хотели бы выступать там?
Прокомментирую результаты опроса.
Смущает, что так много людей решили, что я одолжил денег. Да, не типичная ситуация, что мне нравится проект. И это все-таки должно приводить к более глубокому моему участию, чем просто дать денег в долг.
Построил финмодель — да, вы правы. Да, действительно, первым делом сделал модель, сделал инвестиционную презентацию. Но дальше я попался в ловушку собственного субъективизма. Я думал, что если я сам поверил в проект, понял его, то мне будет не сложно найти необходимые деньги по знакомым.
И достаточно воодушевлённый, я стал общаться как с частниками, у кого широкий круг инвестиционных интересов, так и с фондовыми структурами и группами, которые инвестируют в более приземлённый бизнес (отели, рестораны, фитнес-клубы).
Но тут меня ждало жесточайшее разочарование… Об этом расскажу позже)
Так куда же я все-таки вписался? Приоткрываю завесу…
Международная сеть дет.садов для взрослых, дневной сон и какао с пенкой — звучит отлично, но не оно)
🔝 В мире растёт популярность сёрфинга, он даже стал олимпийским видом спорта. Причём серфинг популярен как на настоящей океанской волне, так и разные искусственные варианты. Очень много людей катается на вейксерфе за катерами. Если сравнивать в цифрах, то 15 лет назад в Москве было 4 катера, теперь — более 300. Кто катается, знает, что часто не записаться, все забито.
Сейчас появились несколько технологий создания больших искусственных волн в разных водоёмах, но стоит это все весьма не дешево. Текущие большие парки стоят в районе 30-50 млн $ и имеют оооочень-очень долгую окупаемость.
==
Мы создали технологию генерация искусственной волны в естественных водоёмах (река, озеро, морской залив, морская гавань), которая во много раз дешевле и энергоэффективнее аналогов.
Наша цель — построить 100 парков по всему миру, сделав сёрфинг ещё более массовым и ещё более доступным видом спорта.
Показательный пример быстрого роста на привлеченные средства 👉 SurveyMonkey
Читать полностью…
Одно из преимуществ быстрого роста - команда, в которую вы можете набрать топов.
Рассказываю в видео, смотрите 👆
И делитесь, вы за медленный рост или за быстрый? и почему?
Хочу прокомментировать результаты этого опроса.
Меня очень расстраивает, что больше четверти из вас занимается бизнесом в нише, где, похоже, нельзя заработать. Ещё половина — занимается бизнесом в нише, где заработать можно, но тяжело. И здорово, что по крайней мере четверть в нишах, где 5-10 миллионов чистой прибыли — это реальные цифры.
Иллюзия — выбрать небольшую нишу без сильной конкуренции и ожидать больших денег. Успех в бизнесе зависит не только от ниши, но также от умения привлекать инвестиции и ресурсы. Не стоит бояться идти в крупные, конкурентные и быстрорастущие ниши, где есть возможность получить больший кусок от рынка.
Если вы хотите поговорить про ваш рост, про развитие, про то, какие вам нужны ресурсы, чтобы вырасти, может быть, поменять нишу и пойти туда, куда вы боитесь пойти, пишите моей помощнице Анне.
Подробнее слушайте в аудио 👇
Где их взять?
Нигде. Нет их.
Каждый проект это колоссальный объем работы, почти каждый - нуждается в доработке и докрутке.
И я сталкивался с этим, когда привлекал инвестиции в Мегаплан. Тогда еще было меньше материалов в открытом доступе, не к кому пойти за консультацией. Пришлось учиться всему самому.
Зато сейчас я привлекаю инвестиции сам и много помогаю другим. Если вам нужна диагностика, заполняйте анкету.
Кто тут ангел, вы знаете )
Читать полностью…
Пришел на консультацию проект - отраслевая экспертиза.
Они решили свою отраслевую экспертизу не будем раскрывать какую трансформировать в IТ-компанию, которая автоматизировала бы тот процесс, который они сейчас осуществляют. Они молодцы, мыслят амбициозно. Уже разработан прототип продукта, есть первые клиенты, первая выручка. Но дальше для быстрого наращивания функционала продукта и для быстрого агрессивного маркетинга нужны деньги.
С этим запросом (достаточно большим) компания пришла ко мне. На весь план по захвату рынка нужно 100 миллионов.
Но есть и проблема — сумма, к сожалению, не сопоставима с масштабом проекта. У компании только ранняя стадия, продукт, первая выручка, и она не может иметь такую оценку, чтобы привлечь 100 млн. рублей.
С каким-то неадекватным инвестором, может быть, и можно договориться на какие-то не рыночные условия. Типа у инвестора доля 90%, только это называется не инвестор, а просто к нему на работу выйти и проект реализовывать.
И что же делать в этом случае, когда есть правильное видение, правильная амбиция, понимание, как забрать рынок, но нужна сумма, которая сейчас непомерна по отношению к проекту?
==
Решение тут абсолютно не сложное. Надо просто разбить на этапы.
Сначала понять, какая следующая ступенька (в числе клиентов, в функциях продукта) и подумать, чего можно достичь на те деньги, которые реально привлечь по физическим лицам, по бизнес ангелам — это примерно 15 000 000 ₽.
И после этого, когда уже этот этап пройдён и подтверждены многие метрики, подтверждено, что спрос есть и продолжается, тогда идти за раундом в 50-70 млн. к инвестиционному фонду.
Здесь могут возникнуть понятные страхи, что 15 млн. - это мало и на них все не разработаешь. И что делать, если 15 привлёк, а дальше не смог, но при этом набрана большая команда?
Напишите в комментариях свое мнение, как правильно разруливать эту ситуацию?
У вас есть большой вижн, и вам нужна кучу денег на реализацию всего и захват нужной рыночной доли, но при этом сумма неподъёмная. Вы сами понимаете, вам инвесторы или консультанты говорят, что нужно все разбить на этапы. И что же делать, чтобы не было такого, что 1 этап случится, а второй не случится, и вы останетесь у разбитого корыта?
Пару недель назад открыл сезон.
Очень люблю разные доски. Sup нравится за спокойствие и тренировку баланса. В нем нет энергии и необходимости концентрироваться, как на серфе или кайте. Но можно долго и спокойно идти. Особенно нравится уходить в мысли, и чтобы тело само отрабатывало баланс на волнах.
Вам какие активности больше нравятся? Пробовали сап?
Про структурирование сделки
Частый вопрос с консультаций, что предприниматели не до конца понимают, как делать достаточно простую, казалось бы, сделку. У большинства из вас есть ООО с основным капиталом 10 000 ₽, а инвестиции вы обычно привлекаете 10 или 50 млн.₽. И возникает вопрос — а как сделать так, чтобы при УК 10к ₽, инвестор внес бы 10 млн.₽ и получил бы ту долю, на которую вы договорились (условно 15%), а не 99%.
В интернете есть даже странные консультанты, бухгалтерские компании, которые дают невероятные советы и рождаются всякие схемы, типа химеры. Вот что, например, говорят консультанты, которые далеки от инвестиций и ближе к обычному бухучёту:
“А давайте вы продадите инвестору долю в компании по договорной цене. Пускай уставник 10к ₽, а вы продадите кусок доли за 10 млн. И потом эти 10 млн. внесёте в компанию как вклад учредителя.”
"А давайте мы в основной капитал внесём немножко, к примеру, 1 000 ₽, чтобы получить свои 10%. А остальное дадим компании займом."
В УК вносится формально небольшая сумма 1-3к₽, которая нужна для того, чтобы инвестор получил долю, на которую договорились. А все остальное (!) вносится в добавочный капитал. Внесение в добавочный капитал не влияет на распределение долей, и при этом взнос в добавочный капитал невозвратный (в отличие от займа его нельзя требовать назад).
Спасибо, за активность 🔥
Как и обещал, даю свой комментарий по поводу контроля инвестором за расходами компании 👇