11677
🌞 🐀 🐍 Поддержать: https://t.me/c0ldness?boost 🙃 #комплексныйанализсистемныйподход 🗡 #зеленаяэкономика Æ 4777178070 @co1ldbot
Помогли ли ограничения на кредиты госкомпаниям замедлить инфляцию
Правительство ввело с начала 2025 г. ограничения на прирост кредитного портфеля крупнейших компаний с госучастием в размере примерно 2 трлн руб.
По словам собеседников «Эксперта», лимит действует до конца года, но при может быть продлен на 2026 г.
О планах ввести ограничения на кредитование госкомпаний министр экономического развития Максим Решетников говорил в интервью «Эксперту» в декабре 2024 г.
Кредитование остановилось
В прошлом году корпоративное кредитование росло бурными, опережающими розничные займы, темпами. Портфель рублевых кредитов бизнесу увеличился на 23% – до 76 трлн руб. В 2025 г. увеличение прекратилось.
Минфин РФ 23 июля проведет аукционы по размещению ОФЗ 26247 и 26221
Читать полностью…
⚡️ Наиболее важные публикации недели на случай, если вы пропустили
💼 Экономика и долговой рынок:
- Аукционы Минфина: сильные итоги
- Монитор ИПЦ: нормализация после тарифов и консенсус ЦБ 🔥
- Инфляционные ожидания населения в июле
- Прогноз решения ЦБ РФ: срединный путь 🔥
📈 Рынок акций и корпоративные события:
- Стратегия 2025: взгляд на нефтегазовый сектор 🔥
- Селигдар: День инвестора 🔥
- X5 Group: операционные результаты за 2К25
- Итоги недели на финансовых рынках: 14-18 июля
🧭 Для вашего удобства доступен также НАВИГАТОР по каналу БРК, который позволит вам лучше ориентироваться в публикуемых материалах.
#Публикации_недели
@capital_mkts
Текущая ставка 20%* 0,5(коэффициент-К) = 10
Нейтральная ставка 4%, ожидаемая через 9 месяцев инфляция = 6,5%.
Отклонения ожидаемой инфляции от цели через 9 месяцев = 2,5%.
Разрыв выпуска = 1,5%, коэффициент 1х
10+ 0,5(К)*(10,5+ 2,5*1,5(К) + 1,5) = 17,88
❔Денежные агрегаты в июне остались у траектории 2017–19 – что с кредитованием?
💡Его суммарная динамика, скорее, складывалась ближе к нижней границе прогнозного диапазона ЦБ
💼Суммарные требования банковской системы к компаниям (кредиты и облигации) с поправкой на валютную переоценку выросли на 0.8 трлн руб. (0.9%) м/м до 92.5 трлн руб.
=> в пересчете на год динамика оказывается в нижней половине* прогнозного диапазона ЦБ в 8–13% по итогам 2025
• Корпоративный кредитный портфель (86.6 трлн руб.) вырос на 0.6 трлн руб. (0.7% м/м)
• Рост вложений в облигации (+0.25 трлн руб.) связан как с приобретением новых выпусков, так и с замещением кредитов
🛍Портфель кредитования физических лиц прибавил 98 млрд руб. (0.3%) м/м до 36.9 трлн руб.
=> в пересчете на год динамика, скорее, идет чуть ниже нижней границы прогнозного диапазона ЦБ в 1–6% по итогам 2025
* Кредитование с марта по июнь обычно сезонно сильное
@xtxixty
На рынке ECM происходит дисрапт
https://www.avito.ru/moskva/gotoviy_biznes/dolya_v_sovkombank_7504121777
@c0ldness
❗️🇷🇺#инфляция #россия
Россия одержала долгожданную победу в борьбе с инфляцией — BBG
#дкп
Думается, что можно с такой стороны посмотреть - достаточно хорошо видно, по какой траектории идет М2. Все же 5% за 6 месяцев и 1.6% за 6 месяцев предполагают разные траектории.
Хотя, безусловно важно обсуждать и дискутировать на тему того как динамика М2 соотноситься с реальными ставками, и как это влияет на общую жесткость ДКП.
~ 6 мес. назад было такое мнение
за это время - с начала 2025 года - денежная масса M2Х выросла на 2.4% с исключением валютной переоценки
реальность - критерий истины, и она нам подсказывает, что здесь есть пространство для уточнения теорий, гипотез и фундаментального пересмотра взглядов
@c0ldness
🛫 Недельная инфляция с 8 по 14 июля замедлилась до 0,02%.
🟢 Эффект тарифов позади, в остальных категориях рост цен остаётся слабым.
Банк России дропнул базу (основы современной ДКП):
https://cbr.ru/about_br/activity/30062025/
целых семь презентаций, чтобы еще меньше лучше понимать ЦБ
@unexpectedvalue
#МониторингПредприятий
🏭 Рост деловой активности замедлился
⚫ Индикатор бизнес-климата Банка России в июле составил 1,5 пункта после 3,0 пункта месяцем ранее.
⚫ Текущие оценки производства и спроса, а также краткосрочные ожидания были ниже июньского уровня.
⚫ Ценовые ожидания бизнеса несколько повысились после шести месяцев снижения.
⚫ Инвестиционная активность компаний росла медленнее, чем во втором квартале.
Подробнее читайте в июльском выпуске «Мониторинга предприятий» ↗️
С этого выпуска мы будем регулярно публиковать данные по основным показателям мониторинга предприятий в разрезе макрорегионов. Данные опросов по видам экономической деятельности и группам предприятий в формате временных рядов теперь доступны в Сервисе получения данных (API).
СИЛУАНОВ: МИНФИН ПРИ ПОДГОТОВКЕ БЮДЖЕТА НА НОВУЮ ТРЕХЛЕТКУ ПРОДОЛЖИТ КООРДИНАЦИЮ С ДКП БАНКА РОССИИ, ПРЕСЛЕДУЮЩЕЙ ЦЕЛЬ СНИЗИТЬ ИНФЛЯЦИЮ.
Реализация ряда инфраструктурных проектов при подготовке бюджета РФ на 2026 г. может быть перенесена на более поздний срок.
Вопрос к редакции от работяг.
А с какого года эта координация началась?
p.s. оказывается, #веримвЦБиМФ
МИНФИН РФ 16 ИЮЛЯ ПРОВЕДЕТ АУКЦИОНЫ ПО РАЗМЕЩЕНИЮ ОФЗ 26245 (остаток 250 млрд) И 26238 (остаток 14,6 млрд)
Читать полностью…
> давайте придумаем свой оригинальный индекс
> 3-6 кварталов работы
> индекс блина
@c0ldness
#БанкРоссии #инфляция #ставка #экономика
К пятничному решению по ставке основной консенсус фактически сложился на уровне -2 п.п. до 18%, при этом, рынок на большой волне оптимизма загнал ставку по трехмесячному свопу на 17.08%, что скорее ближе к сценарию – 2 п.п. в июле и -3 п.п. в сентябре.
1️⃣ Инфляция – снижение продолжается, инфляция за три месяца упала до 4.8% SAAR, что сильно ниже прогнозных ожиданий Банка России 7%. Июльское повышение тарифов пока общего тренда замедления инфляции в район ~6.5% по итогам года, но вторичные эффекты здесь скорее можно будет увидеть только по итогам августа в сентябре. Рубль выглядит более устойчивым, но и здесь тенденции лучше оценивать по итогам августа-сентября.
Сложились условия для пересмотра вниз прогноза инфляции и ставки, хотя бы потому, что 1 п.п. годовой инфляции на первое полугодие у прогноза ЦБ отыгран.
2️⃣ Инфляционные ожидания населения остались повышенными 13%, но стабилизируются – должен быть всплеск в августе в ответ на тарифы ЖКХ. ИО предприятий на достаточно низких уровнях, рост в последнем отчете скорее отражает все те же повышения регулируемых тарифов. Аналитики тоже снизили прогноз инфляции до 6.8% на декабрь, рыночные ожидания из ОФЗ-ИН на два года ниже 4% уже достаточно долго, но более длинный е бумаги значимо выше 4%.
3️⃣ Денежный рынок и ставки – резко вниз. Свопы на КС уверенно дают ~ 2 п.п. снижения в июле и 3 п.п. в сентябре – выгладит оптимистично, но скорее отражает желание как-то перекрыть процентный риск от снижения, т.к. большие портфели активов по плавающей ставке ударят по ЧПД сразу. Это же заставляет укорачивать депозиты и снижать по ним ставки: ЦБ макс. ставка ТОП10 -1.5 п.п., Frank RG -1.4...-2 п.п., Финуслуги ТОП20 -1.9...-2.7 п.п. Это же породило гонку за «фиксами», уронив годовые доходности с начала июня на ~3.5 п.п.
Номинально это смягчат ДКУ, на деле есть нюансы: по депозитам это смягчение, но на большом удалении от уровня ИО тех ко со сбережениями ... большая часть кредита – это все же плавающие ставки, а здесь пока ЦБ не снизит никакого смягчения не происходит, разве что спреды немного получше. Неценовые условия кредитования остались жесткими и сильно дифференцируются из-за проявления кредитных рисков.
4️⃣ Корпкредит и М2 – в рамках траектории прогноза ЦБ. Кредит компаниям растет на ~0.7…0.8% (SA), но часть этого роста – это все льготная ипотека-кредит застройщикам. М2 растет на 1.6% за первое полугодие, что соответствует траектории ее роста в 2016-2019 годах, когда инфляция была в норме. Но здесь есть пара нюансов – возможно мы имеем бОльшую жесткость при той же траектории М2, как 2016-2019 годах, т.к. реальная ставка тогда была в районе 5%, а сейчас мы идем в 12-13%, даже если учесть влияние субсидированных кредитов это около 10-11%. Второе – бюджетные авансы начала года позволяют говорить, что традиционный взлет М2 в декабре должен быть скромнее обычного.
5️⃣ Бюджет – все авансы выплачены, но расходы идут по траектории более высокого дефицита 2-2.4% ВВП. Бюджет – это фактор быть осторожнее, как минимум до сентября, когда будет понятно куда идем и Минфин будет считать новый план. Хотя по умолчанию, если бюджет возвращается к плановым показателям – жесткость вырастет.
6️⃣ Экономика замедляется – рост ВВП идет в сторону 1% (нижней границы прогноза ЦБ), настроения бизнеса ухудшаются, вторая половина года может принести больше негатива. Спрос замедлился, что видно по оперативным оценкам Сбериндекса, платежей, данным ККТ и уже ближе к стагнации, при это, рост в услугах. Несмотря на низкий уровень безработицы и, хоть и замедлившийся, но все еще неплохой рост з/п....
@truecon
ФИНАЛЬНАЯ битва бида и офера, брать кредит или не брать, положить на депозит или положить на депозит.
Добавлены 35-46.
И восстали прогнозисты всех мастей из пепла стаканов ядерных ОФЗ, и пошла война на уничтожение своих же прогнозов и шла она десятилетиями, но последнее сражение состоится не в будущем, оно состоится здесь, в наше время, сегодня ночью.
Арнольд Шварценеггер
Майкл Байн
Линда Хэмилтон
Центральный Банк РФ
и
Пол Винфред - в роли лейтенанта Трекслера
Режиссер - Жизнь
Сценарист - ОРЦБ
Так же в ролях - остальные участники
The “СТАВКА-УБИЙЦА”
1. Совкомбанк - 18%
2. АСТРА УА - 18%
3. Сбербанк КИБ - 18%
4. Trading Economics - 18%
5. Велес Капитал - 19%
6. Финам - 18%
7. Институт Е.Т. Гайдара - 19%
8. ИК Регион - 19%
9. Уралсиб - 18% (изм. )
10. Цифра Брокер - 19%
11. ING - 19%
12. Банк Санкт-Петербург - 18%
13. ИК Риком-Траст - 18%
14. Твердые цифры - 18%
15. Dirty Work Inc - 18%
16. Батя Электроинструмента - 17%
17. The Usual Suspect - 18%
18. MMI - 19% ( Очень сложно )
19. РАЙФ - 19% (проверить)
20. Альфа Банк - 18%
21. Wells Fargo - 18%
22. Виктор Тунев - 17%
23. Газпромбанк - 18% ( изм. )
24. Институт ВЭБ - 19%
25. БКС - 19% ( может 18% )
26. Ингосстрах инвестиции - 18% (изм)
27. РСПП - 18%
28. АТОН - 18%
29. Т-БАНК - 18%-19%
30. Финам - 18%-19%
31. Chat GPT - 19% (скайнет не пройдет)
32. Perplexity.AL - 18.5% - 19%
33. DeepSeek - 19% - 19.5% (или холд)
34. ББР брокер - 18%
35. Эксперт РА - 18%
36. СБЕР ИСАКОВ - 18%
37. МТС Банк - 19%
38. ГПБ инвестиции - 18% - 18.5%
39. Freedom finance - 18% - 18.5%
40. ИОН РАНХИГС - 18%
41. Деловая Россия - 18%
42. РЕНИК - 18%
43. Goldman SACHS - 17.5%
44. HSBS Bank - 19%
45. Oxford Economics - 18.5%
46. Standard Chartered - 18%
Бонус.Прогрев на ПМЭФ и Конгрессе БР (что-то про снижение, высокую RR и замедление, но это , как там, по итогу будущее не предопределено) - Сара Коннор.
Тремасов Кирилл Викторович - 100 пипок + (/channel/c0ldness/6318)
За визуал спасибо БАТЕ матриц корреляций: /channel/CBRSunnyMorning
P.S. Ну и как всегда, верим в себя, верим в ЦБ, а что еще остается…
P.S.2. Если есть корректировки по итогу, пишите в комментариях или в личку, исправим.
Прошло половина года. Как вели себя рублевые активы и рубль?
Мы жили в условиях замедления экономики и ожидания снижения ставки с максимальными реальными ставками.
- рубль не удалось побить почти никому
- ликвидность чувствовала себя вполне
- победители среднесрочные корп бонды
- гособлигации все еще не похоже, что ведут себя как самый надежный актив (волатильность по ним превысила многом индексы копр облигаций)
- ну и облигации побили акции
#про
🏛 Прогноз решения ЦБ РФ: срединный путь
🌞 К заседанию ЦБ в экономике наметились изменения, формирующие благоприятную среду для дальнейшего смягчения ДКП:
🔹 Замедление базовой инфляции до 3,9% SAAR в июне с 4,5% SAAR за 2К25 и 8,9% SAAR за 1К25.
🔹 Некоторое снижение напряженности на рынке труда: «индекс Хэдхантера» продолжает расти (до 5,8 п. с 4,8 п. в начале года с сез.корр.).
🔹 Рост кредитов стабилизировался на низких уровнях: восстановление кредитования в 2К25 оказалось ограниченным (0,7 % м/м SA) после замедления до 0,1% м/м SA в 1К25.
🎢 С другой стороны, сохраняются факторы риска, хотя их влияние несколько ослабло:
🔹 Рост широкой денежной массы (М2Х*) в июне замедлился до 8% SAAR после 10,5% в среднем за предыдущие три месяца.
🔹 Устойчивость дезинфляции остается под вопросом, поскольку помимо жесткой ДКП опирается на укрепление рубля на 30% с начала года.
🔹 Некоторой осторожности требует и динамика фискального импульса: за 1П25 накопленный дефицит достиг 3,7 трлн руб., что близко к годовому плану (3,8 трлн руб.).
⚖️ Мы ожидаем, что на ближайшем заседании (25 июля) ЦБ будет рассматривать следующие варианты решений:
🔹 базовый: снижение ключевой ставки на 200 б.п. с сохранением нейтрального сигнала,
🔹 альтернативный: снижение ключевой ставки на 300 б.п. c ужесточением сигнала,
🔹 наименее вероятный: снижение ключевой ставки на 100 б.п. со смягчением сигнала.
📌 Выбор среди данных вариантов в текущих условиях в существенной степени определяется смягчившейся риторикой представителей ЦБ, предполагающей «нейтральный» сигнал и «срединное» решение (снижение на 200 б.п., 20% -> 18%). Среди прочих опций, по всей видимости, растет вероятность более широкого шага – вслед за усиливающимися ожиданиями участников рынка.
🔭 Ближе к осени рубль может вернуться к долгосрочному справедливому уровню, что может усилить ценовое давление. В данных условиях мы по-прежнему ожидаем, что ключевая ставка снизится до 16% к концу года, предполагая сокращение шага ее изменения ближе к зиме.
#Макро #Ключевая_ставка
#Павел_Бирюков
#Дарья_Соловьева
@capital_mkts
❔Как соотносится фактическая инфляция с прогнозом ЦБ?
❄️Инфляция за 2к25 сложилась значимо ниже прогноза ЦБ
• Напомним, в комментарии к прогнозу в качестве ориентира на 2к25 использовалось значение 7% SAAR*
• Факт за 2к25 оказался заметно ниже: в среднем за 2к25 получилось 4.8% SAAR, притом по широкому кругу индикаторов устойчивого ценового давления значения были в среднем ниже 5% SAAR
* С поправкой на сезонность и в пересчете на год
@xtxixty
Вся ценность макротелеграма в том, что здесь можно тестировать идеи и вести конструктивные споры, которые приводят в сторону реальности.
В качестве второй стороны спора у @truevalue нет конкурентов с т.з. энергии и последовательности взглядов
Тем не менее - г/г цифры - не показатель
Просто процитируем ветхий завет экономиста - с .92:
Распространенность суррогатных индикаторов (5.8) [г/г] и (5.9) [г/г за периода с начала года] в современной российской практике имеет масштаб эпидемии. Случается, что эти формы представления данных используются даже при построении моделей и при прогнозировании. Обсуждение результатов подобного моделирования представляется излишним.Читать полностью…
Хорошо бы сначала увидеть пространство для манипуляций с цифрами...Почему вы приводите динамику с начала года, зная про известные эффекты декабря и января?
В 1 полугодии 2024 М2 тоже выросла на единицы процентов (5%), но динамика г/г была ~19%. Сейчас 15+% по М2 г/г очень далеки от цели 5-10% у ЦБ. И разница в темпах активно создается небанковским кредитом (облигации, неплатежи, оборотный капитал).
Более сложная материя для сведения потоков и запасов (вместо манипулятивных +2,4% М2Х за 6 мес. 2025) - как оценить, сколько с запасом брали кредитов осенью и сколько погашали за счет бюджета в начале года:
в экономике есть разные агенты, одни будут накапливать депозиты, хотя бы на ставку процента, а другие - кредит, пока могут. В ожидании повышения ставок, проблем в экономике и потенциальных ограничений на любые кредиты на месте любого финансового директора я бы выбирал все доступные лимиты по кредитам и размещал средства на денежном рынке или в депозитах.Читать полностью…
Почему динамика кредитов и депозитов не снизится при сверхвысокой КС? Это ничего не говорит об инфляционном давлении, но многое говорит об "эффективности" инструментов и целей денежно-кредитной политики.
Уверенный рост корпоративного кредита в августе-сентябре (2,3 и 1,8 трлн в рублях) связан с неожиданно высоким увеличением депозитов юрлиц (1 и 0,6 трлн) при сохранении высокого роста депозитов физлиц (1-0,8 трлн в месяц).
💡Объяснение простое - в экономике есть разные агенты, одни будут накапливать депозиты, хотя бы на ставку процента, а другие - кредит, пока могут. В ожидании повышения ставок, проблем в экономике и потенциальных ограничений на любые кредиты на месте любого финансового директора я бы выбирал все доступные лимиты по кредитам и размещал средства на денежном рынке или в депозитах.
В макроэкономике принято говорить о высоких материях, сложных моделях, которые доказывают, что чем выше ставка, тем лучше она должна сработать - то ли ограничить динамику кредита, то ли увеличить сбережения на депозитах, но главное побороть инфляцию. Параллельно ставка должна сделать болезненное, но необходимое "кровопускание", чтобы увеличить "эффективность экономики".
⁉️ Но почему-то никто не хочет корректно свести два простых взаимозависимых показателя - кредиты и депозиты, чтобы потоки с запасами были сбалансированы у разных агентов.
Вместе с повышением КС до 21% Банк России представил новый среднесрочный прогноз. В 2025 ставка ожидается 17-20% при инфляции 4,5-5%, росте денежной массы на 6-11% и кредита на 8-13%.
Большинство сразу поверило в новый проинфляционный сценарий из ОНЕГДКП, где ставка будет 20-23% при инфляции 5,5-6%, росте денежной массы на 9-14% и кредита на 11-16%.
Все прогнозы, где кредит и денежная масса растут в 2 раза медленнее ставки, можно всерьез не воспринимать. Кстати, с ними ЦБ ошибется ещё больше, чем с прогнозом по инфляции. Год назад ждали в 2024 ставку 12,5-14,5%, рост М2 8-13% и кредита 5-10%. По факту имеем и ставку, и оба показателя выше 20% (за весь 2024 может быть чуть ниже, благодаря дефициту бюджета в декабре).
Для чего бороться с ветряной мельницей корпоративного кредита, когда он - единственный способ соблюсти финансовый баланс в системе? В условиях, когда при сверхвысоких ставках проценты по депозитам автоматически увеличивают и доходы в экономике, и объем депозитов (как за счет начисления процентов, так и стимулов больше сберегать), кто-то с другой стороны должен обеспечить прирост кредита.
Если бы сейчас прирост корпоративного кредита был меньше, то владельцы депозитов должны были активно тратить свои процентные и другие доходы. При сохранении высокой инфляции ЦБ говорил бы, что население недостаточно сберегает. И также повышал бы ставку.
Другой сценарий, к которому мы идем, - финансовые проблемы у многих корпоративных заемщиков, неплатежи, которые обнулят прибыль и капитал банков, но будут залиты деньгами из бюджета или ЦБ. Параллельно масштабный передел собственности в пользу владельцев крупных депозитов и государства.
Такие эксперименты мы продолжаем ставить со своей экономикой и финансовой системой...
@truevalue
🏃♂️🏇 Когда ты пошел смотреть цифры по недельной инфляции, а тут такое... 😁
Читать полностью…
Минфин России информирует о результатах проведения 16 июля 2025 г. аукциона по размещению ОФЗ-ПД выпуска № 26238RMFS с датой погашения 15 мая 2041 г.
Итоги размещения выпуска № 26238RMFS:
- объем предложения – остаток, доступный для размещения в указанном выпуске;
- объем спроса – 29,506 млрд. рублей;
- размещенный объем выпуска – 14,604 млрд. рублей;
- выручка от размещения – 8,588 млрд. рублей;
- цена отсечения – 57,9000% от номинала;
- доходность по цене отсечения – 14,12% годовых;
- средневзвешенная цена – 57,9696% от номинала;
- средневзвешенная доходность – 14,10% годовых.
Вышли результаты аукциона ОФЗ 26245
Продано на 185 445 514 млрд (!)
Средневзвес. 88,5760 14,64%
Цена отсечения 88,5131 14,65%
ждём официальное сообщение Минфина по спросу и будет ли допка на остаток
#ОЧемГоворятТренды
Инфляция возвращается к цели
🟦 В июне месячный рост потребительских цен с поправкой на сезонность замедлился, в годовом выражении он оказался близок к цели по инфляции. Снижались инфляционные ожидания предприятий и населения, замедлялся рост издержек предприятий.
🟦 При этом динамика цен остается неоднородной по сегментам, а закрепление инфляции на целевом уровне требует дополнительного подтверждения.
🟦 Устойчивое снижение инфляции до 4% и ее стабилизация на этом уровне требуют поддержания жестких денежно-кредитных условий продолжительное время.
Подробнее читайте в материале «О чем говорят тренды» ➡️
⚡️ Т-Инфляция замедлилась до минимума за пять недель
Публикуем значения Т-Инфляции на основе покупок наших клиентов
💡Какова инфляция за неделю
По данным Т-Банка, рост индекса цен на потребительские товары за прошедшую неделю замедлился до 0,09% после 0,21% неделей ранее (показатель уточнен по полным данным).
Росстат, в свою очередь, в минувшую среду сообщал о росте цен на 0,79% (после 0,07% неделей ранее).
📖 Что это значит
Главный экономист Т-Инвестиций Софья Донец обращает внимание, что это минимальное значение за последние пять недель и все еще ниже уровней 2023–2024 годов.
Поскольку в расчетах Т-Банка не учитываются цены на услуги, эффект июльской индексации тарифов ЖКХ не повлиял на текущую динамику. Представленные данные отражают ослабление ценового давления — в том числе в сегменте продовольствия, чему способствует как сезонный фактор, так и умеренный потребительский спрос.
❓ Как считаются показатели Т-Инфляции
Мы объединяем данные по транзакциям с данным кассовых чеков. Обрабатываем базу с использованием языковых моделей. По фактическим данным определяем общую потребительскую корзину наших клиентов и считаем изменение индекса цен: средний рост цены по каждой категории товаров умножается на вес товара в корзине. Данные Т-Банка учитывают фактические цены покупок, включая влияние скидок и акций, что делает их несколько более волатильными, чем данные Росстата. В то же время данные Т-Банка отражают реальное влияние инфляции на потребителей.
#новости
__
Свежие новости и аналитика фондового рынка
Обещали — сделали! Теперь данные органов власти — как открытая книга
Вся информация о работе госорганов доступна на портале.
По состоянию на 15 июля
1. Загружено наборов данных: 5 030.
1.1. Находится на модерации: 130+.
2. Поставщики данных
(органы власти и организации): 739.
2.1. Находится на модерации: 200+.
3. Одна из первых публичных систем на платформе ГосТех.